《國(guó)務(wù)院關(guān)于積極穩(wěn)妥降低企業(yè)杠桿率的意見》

（國(guó)發(fā)〔2016〕54號(hào)）

各省、自治區(qū)、直轄市人民政府，國(guó)務(wù)院各部委、各直屬機(jī)構(gòu)：

近年來(lái)，我國(guó)企業(yè)杠桿率高企，債務(wù)規(guī)模增長(zhǎng)過快，企業(yè)債務(wù)負(fù)擔(dān)不斷加重。在國(guó)際經(jīng)濟(jì)環(huán)境更趨復(fù)雜、我國(guó)經(jīng)濟(jì)下行壓力仍然較大的背景下，一些企業(yè)經(jīng)營(yíng)困難加劇，一定程度上導(dǎo)致債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)上升。為貫徹落實(shí)黨中央、國(guó)務(wù)院關(guān)于推進(jìn)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革、重點(diǎn)做好“三去一降一補(bǔ)”工作的決策部署，促進(jìn)建立和完善現(xiàn)代企業(yè)制度，增強(qiáng)經(jīng)濟(jì)中長(zhǎng)期發(fā)展韌性，現(xiàn)就積極穩(wěn)妥降低企業(yè)杠桿率（以下簡(jiǎn)稱降杠桿）提出以下意見。

一 總體要求

降杠桿的總體思路是：全面貫徹黨的十八大和十八屆三中、四中、五中全會(huì)精神，認(rèn)真落實(shí)中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議和政府工作報(bào)告部署，堅(jiān)持積極的財(cái)政政策和穩(wěn)健的貨幣政策取向，以市場(chǎng)化、法治化方式，通過推進(jìn)兼并重組、完善現(xiàn)代企業(yè)制度強(qiáng)化自我約束、盤活存量資產(chǎn)、優(yōu)化債務(wù)結(jié)構(gòu)、有序開展市場(chǎng)化銀行債權(quán)轉(zhuǎn)股權(quán)、依法破產(chǎn)、發(fā)展股權(quán)融資，積極穩(wěn)妥降低企業(yè)杠桿率，助推供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，助推國(guó)有企業(yè)改革深化，助推經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型升級(jí)和優(yōu)化布局，為經(jīng)濟(jì)長(zhǎng)期持續(xù)健康發(fā)展夯實(shí)基礎(chǔ)。

在推進(jìn)降杠桿過程中，要堅(jiān)持以下基本原則：

市場(chǎng)化原則。充分發(fā)揮市場(chǎng)在資源配置中的決定性作用和更好發(fā)揮政府作用。債權(quán)人和債務(wù)人等市場(chǎng)主體依據(jù)自身需求開展或參與降杠桿，自主協(xié)商確定各類交易的價(jià)格與條件并自擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)、自享收益。政府通過制定引導(dǎo)政策，完善相關(guān)監(jiān)管規(guī)則，維護(hù)公平競(jìng)爭(zhēng)的市場(chǎng)秩序，做好必要的組織協(xié)調(diào)工作，保持社會(huì)穩(wěn)定，為降杠桿營(yíng)造良好環(huán)境。

法治化原則。依法依規(guī)開展降杠桿工作，政府與各市場(chǎng)主體都要嚴(yán)格依法行事，尤其要注重保護(hù)債權(quán)人、投資者和企業(yè)職工合法權(quán)益。加強(qiáng)社會(huì)信用體系建設(shè)，防范道德風(fēng)險(xiǎn)，嚴(yán)厲打擊逃廢債行為，防止應(yīng)由市場(chǎng)主體承擔(dān)的責(zé)任不合理地轉(zhuǎn)嫁給政府或其他相關(guān)主體。明確政府責(zé)任范圍，政府不承擔(dān)損失的兜底責(zé)任。

有序開展原則。降杠桿要把握好穩(wěn)增長(zhǎng)、調(diào)結(jié)構(gòu)、防風(fēng)險(xiǎn)的關(guān)系，注意防范和化解降杠桿過程中可能出現(xiàn)的各類風(fēng)險(xiǎn)。尊重經(jīng)濟(jì)規(guī)律，充分考慮不同類型行業(yè)和企業(yè)的杠桿特征，分類施策，有扶有控，不搞“一刀切”，防止一哄而起，穩(wěn)妥有序地予以推進(jìn)。

統(tǒng)籌協(xié)調(diào)原則。降杠桿是一項(xiàng)時(shí)間跨度較長(zhǎng)的系統(tǒng)工程。要立足當(dāng)前、著眼長(zhǎng)遠(yuǎn)，標(biāo)本兼治、綜合施策。要把建立規(guī)范現(xiàn)代企業(yè)制度、完善公司治理結(jié)構(gòu)、強(qiáng)化自身約束機(jī)制作為降杠桿的根本途徑。降杠桿要綜合運(yùn)用多種手段，與企業(yè)改組改制、降低實(shí)體經(jīng)濟(jì)企業(yè)成本、化解過剩產(chǎn)能、促進(jìn)企業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)等工作有機(jī)結(jié)合、協(xié)同推進(jìn)。

二 主要途徑

（一）積極推進(jìn)企業(yè)兼并重組

1.鼓勵(lì)跨地區(qū)、跨所有制兼并重組。支持通過兼并重組培育優(yōu)質(zhì)企業(yè)。進(jìn)一步打破地方保護(hù)、區(qū)域封鎖，鼓勵(lì)企業(yè)跨地區(qū)開展兼并重組。推動(dòng)混合所有制改革，鼓勵(lì)國(guó)有企業(yè)通過出讓股份、增資擴(kuò)股、合資合作等方式引入民營(yíng)資本。加快壟斷行業(yè)改革，向民營(yíng)資本開放壟斷行業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)性業(yè)務(wù)領(lǐng)域。

2.推動(dòng)重點(diǎn)行業(yè)兼并重組。發(fā)揮好產(chǎn)業(yè)政策的引導(dǎo)作用，鼓勵(lì)產(chǎn)能過剩行業(yè)企業(yè)加大兼并重組力度，加快“僵尸企業(yè)”退出，有效化解過剩產(chǎn)能，實(shí)現(xiàn)市場(chǎng)出清。加大對(duì)產(chǎn)業(yè)集中度不高、同質(zhì)化競(jìng)爭(zhēng)突出行業(yè)或產(chǎn)業(yè)的聯(lián)合重組，加強(qiáng)資源整合，發(fā)展規(guī)模經(jīng)濟(jì)，實(shí)施減員增效，提高綜合競(jìng)爭(zhēng)力。

3.引導(dǎo)企業(yè)業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)重組。引導(dǎo)企業(yè)精益化經(jīng)營(yíng)，突出主業(yè)，優(yōu)化產(chǎn)業(yè)鏈布局，克服盲目擴(kuò)張粗放經(jīng)營(yíng)。通過出售轉(zhuǎn)讓非主業(yè)或低收益業(yè)務(wù)回收資金、減少債務(wù)和支出，降低企業(yè)資金低效占用，提高企業(yè)運(yùn)營(yíng)效率和經(jīng)營(yíng)效益。

4.加大對(duì)企業(yè)兼并重組的金融支持。通過并購(gòu)貸款等措施，支持符合條件的企業(yè)開展并購(gòu)重組。允許符合條件的企業(yè)通過發(fā)行優(yōu)先股、可轉(zhuǎn)換債券等方式籌集兼并重組資金。進(jìn)一步創(chuàng)新融資方式，滿足企業(yè)兼并重組不同階段的融資需求。鼓勵(lì)各類投資者通過股權(quán)投資基金、創(chuàng)業(yè)投資基金、產(chǎn)業(yè)投資基金等形式參與企業(yè)兼并重組。

（二）完善現(xiàn)代企業(yè)制度強(qiáng)化自我約束

5.建立和完善現(xiàn)代企業(yè)制度。建立健全現(xiàn)代企業(yè)制度、完善公司治理結(jié)構(gòu)，對(duì)企業(yè)負(fù)債行為建立權(quán)責(zé)明確、制衡有效的決策執(zhí)行監(jiān)督機(jī)制，加強(qiáng)企業(yè)自身財(cái)務(wù)杠桿約束，合理安排債務(wù)融資規(guī)模，有效控制企業(yè)杠桿率，形成合理資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)。

6.明確企業(yè)降杠桿的主體責(zé)任。企業(yè)是降杠桿的第一責(zé)任主體。強(qiáng)化企業(yè)管理層資產(chǎn)負(fù)債管理責(zé)任，合理設(shè)計(jì)激勵(lì)約束制度，處理好企業(yè)長(zhǎng)期發(fā)展和短期業(yè)績(jī)的關(guān)系，樹立審慎經(jīng)營(yíng)觀念，防止激進(jìn)經(jīng)營(yíng)過度負(fù)債。落實(shí)企業(yè)股東責(zé)任，按照出資義務(wù)依法繳足出資，根據(jù)股權(quán)先于債權(quán)吸收損失原則承擔(dān)必要的降杠桿成本。

7.強(qiáng)化國(guó)有企業(yè)降杠桿的考核機(jī)制。各級(jí)國(guó)有資產(chǎn)管理部門應(yīng)切實(shí)履行職責(zé)，積極推動(dòng)國(guó)有企業(yè)降杠桿工作，將降杠桿納入國(guó)有資產(chǎn)管理部門對(duì)國(guó)有企業(yè)的業(yè)績(jī)考核體系。統(tǒng)籌運(yùn)用政績(jī)考核、人事任免、創(chuàng)新型試點(diǎn)政策傾斜等機(jī)制，調(diào)動(dòng)地方各級(jí)人民政府和國(guó)有企業(yè)降杠桿的積極性。

（三）多措并舉盤活企業(yè)存量資產(chǎn)

8.分類清理企業(yè)存量資產(chǎn)。規(guī)范化清理資產(chǎn)，做好閑置存量資產(chǎn)相關(guān)盡職調(diào)查、資產(chǎn)清查、財(cái)產(chǎn)評(píng)估等工作，清退無(wú)效資產(chǎn)，實(shí)現(xiàn)人資分離，使資產(chǎn)達(dá)到可交易狀態(tài)。

9.采取多種方式盤活閑置資產(chǎn)。對(duì)土地、廠房、設(shè)備等閑置資產(chǎn)以及各類重資產(chǎn)，采取出售、轉(zhuǎn)讓、租賃、回租、招商合作等多種形式予以盤活，實(shí)現(xiàn)有效利用。引導(dǎo)企業(yè)進(jìn)入產(chǎn)權(quán)交易市場(chǎng)，充分發(fā)揮產(chǎn)權(quán)交易市場(chǎng)價(jià)格發(fā)現(xiàn)、價(jià)值實(shí)現(xiàn)功能。

10.加大存量資產(chǎn)整合力度。鼓勵(lì)企業(yè)整合內(nèi)部資源，將與主業(yè)相關(guān)的資產(chǎn)整合清理后并入主業(yè)板塊，提高存量資產(chǎn)的利用水平，改善企業(yè)經(jīng)營(yíng)效益。

11.有序開展企業(yè)資產(chǎn)證券化。按照“真實(shí)出售、破產(chǎn)隔離”原則，積極開展以企業(yè)應(yīng)收賬款、租賃債權(quán)等財(cái)產(chǎn)權(quán)利和基礎(chǔ)設(shè)施、商業(yè)物業(yè)等不動(dòng)產(chǎn)財(cái)產(chǎn)或財(cái)產(chǎn)權(quán)益為基礎(chǔ)資產(chǎn)的資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)。支持房地產(chǎn)企業(yè)通過發(fā)展房地產(chǎn)信托投資基金向輕資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)模式轉(zhuǎn)型。

（四）多方式優(yōu)化企業(yè)債務(wù)結(jié)構(gòu)

12.推動(dòng)企業(yè)開展債務(wù)清理和債務(wù)整合。加大清欠力度，減少無(wú)效占用，加快資金周轉(zhuǎn)，降低資產(chǎn)負(fù)債率。多措并舉清理因擔(dān)保圈、債務(wù)鏈形成的“三角債”。加快清理以政府、大企業(yè)為源頭的資金拖欠，推動(dòng)開展中小企業(yè)應(yīng)收賬款融資。對(duì)發(fā)展前景良好、生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)較為正常，有技術(shù)、有訂單，但由于階段性原因成為資金拖欠源頭的企業(yè)，鼓勵(lì)充分調(diào)動(dòng)多方力量，在政策允許范圍內(nèi)，統(tǒng)籌運(yùn)用盤活資產(chǎn)、發(fā)行債券和銀行信貸等多種手段，予以必要支持。

13.降低企業(yè)財(cái)務(wù)負(fù)擔(dān)。加快公司信用類債券產(chǎn)品創(chuàng)新，豐富債券品種，推動(dòng)企業(yè)在風(fēng)險(xiǎn)可控的前提下利用債券市場(chǎng)提高直接融資比重，優(yōu)化企業(yè)債務(wù)結(jié)構(gòu)。鼓勵(lì)企業(yè)加強(qiáng)資金集中管理，支持符合條件的企業(yè)設(shè)立財(cái)務(wù)公司，加強(qiáng)內(nèi)部資金融通，提高企業(yè)資金使用效率。通過大力發(fā)展政府支持的擔(dān)保機(jī)構(gòu)等措施，提高企業(yè)信用等級(jí)，降低融資成本。

（五）有序開展市場(chǎng)化銀行債權(quán)轉(zhuǎn)股權(quán)

14.以市場(chǎng)化法治化方式開展債轉(zhuǎn)股。由銀行、實(shí)施機(jī)構(gòu)和企業(yè)依據(jù)國(guó)家政策導(dǎo)向自主協(xié)商確定轉(zhuǎn)股對(duì)象、轉(zhuǎn)股債權(quán)以及轉(zhuǎn)股價(jià)格和條件，實(shí)施機(jī)構(gòu)市場(chǎng)化籌集債轉(zhuǎn)股所需資金，并多渠道、多方式實(shí)現(xiàn)股權(quán)市場(chǎng)化退出。

15.以促進(jìn)優(yōu)勝劣汰為目的開展市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股。鼓勵(lì)面向發(fā)展前景良好但遇到暫時(shí)困難的優(yōu)質(zhì)企業(yè)開展市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股，嚴(yán)禁將“僵尸企業(yè)”、失信企業(yè)和不符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策的企業(yè)作為市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股對(duì)象。

16.鼓勵(lì)多類型實(shí)施機(jī)構(gòu)參與開展市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股。除國(guó)家另有規(guī)定外，銀行不得直接將債權(quán)轉(zhuǎn)為股權(quán)。銀行將債權(quán)轉(zhuǎn)為股權(quán)應(yīng)通過向?qū)嵤C(jī)構(gòu)轉(zhuǎn)讓債權(quán)、由實(shí)施機(jī)構(gòu)將債權(quán)轉(zhuǎn)為對(duì)象企業(yè)股權(quán)的方式實(shí)現(xiàn)。鼓勵(lì)金融資產(chǎn)管理公司、保險(xiǎn)資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)、國(guó)有資本投資運(yùn)營(yíng)公司等多種類型實(shí)施機(jī)構(gòu)參與開展市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股；支持銀行充分利用現(xiàn)有符合條件的所屬機(jī)構(gòu)，或允許申請(qǐng)?jiān)O(shè)立符合規(guī)定的新機(jī)構(gòu)開展市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股；鼓勵(lì)實(shí)施機(jī)構(gòu)引入社會(huì)資本，發(fā)展混合所有制，增強(qiáng)資本實(shí)力。

（六）依法依規(guī)實(shí)施企業(yè)破產(chǎn)

17.建立健全依法破產(chǎn)的體制機(jī)制。充分發(fā)揮企業(yè)破產(chǎn)在解決債務(wù)矛盾、公平保障各方權(quán)利、優(yōu)化資源配置等方面的重要作用。完善破產(chǎn)清算司法解釋和司法政策。健全破產(chǎn)管理人制度。探索建立關(guān)聯(lián)企業(yè)合并破產(chǎn)制度。細(xì)化工作流程規(guī)則，切實(shí)解決破產(chǎn)程序中的違法執(zhí)行問題。支持法院建立專門清算與破產(chǎn)審判庭，積極支持優(yōu)化法官配備并加強(qiáng)專業(yè)培訓(xùn)，強(qiáng)化破產(chǎn)司法能力建設(shè)。規(guī)范和引導(dǎo)律師事務(wù)所、會(huì)計(jì)師事務(wù)所等中介機(jī)構(gòu)依法履職，增強(qiáng)破產(chǎn)清算服務(wù)能力。

18.因企制宜實(shí)施企業(yè)破產(chǎn)清算、重整與和解。對(duì)于扭虧無(wú)望、已失去生存發(fā)展前景的“僵尸企業(yè)”，要破除障礙，依司法程序進(jìn)行破產(chǎn)清算，全面清查破產(chǎn)企業(yè)財(cái)產(chǎn)，清償破產(chǎn)企業(yè)債務(wù)并注銷破產(chǎn)企業(yè)法人資格，妥善安置人員。對(duì)符合破產(chǎn)條件但仍有發(fā)展前景的企業(yè)，支持債權(quán)人和企業(yè)按照法院破產(chǎn)重整程序或自主協(xié)商對(duì)企業(yè)進(jìn)行債務(wù)重組。鼓勵(lì)企業(yè)與債權(quán)人依據(jù)破產(chǎn)和解程序達(dá)成和解協(xié)議，實(shí)施和解。在企業(yè)破產(chǎn)過程中，切實(shí)發(fā)揮債權(quán)人委員會(huì)作用，保護(hù)各類債權(quán)人和企業(yè)職工合法權(quán)益。

19.健全企業(yè)破產(chǎn)配套制度。政府與法院依法依規(guī)加強(qiáng)企業(yè)破產(chǎn)工作溝通協(xié)調(diào)，解決破產(chǎn)程序啟動(dòng)難問題，做好破產(chǎn)企業(yè)職工安置和權(quán)益保障、企業(yè)互保聯(lián)保和民間融資風(fēng)險(xiǎn)化解、維護(hù)社會(huì)穩(wěn)定等各方面工作。加快完善清算后工商登記注銷等配套政策。

（七）積極發(fā)展股權(quán)融資

20.加快健全和完善多層次股權(quán)市場(chǎng)。加快完善全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)，健全小額、快速、靈活、多元的投融資體制。研究全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌公司轉(zhuǎn)板創(chuàng)業(yè)板相關(guān)制度。規(guī)范發(fā)展服務(wù)中小微企業(yè)的區(qū)域性股權(quán)市場(chǎng)。支持區(qū)域性股權(quán)市場(chǎng)運(yùn)營(yíng)模式和服務(wù)方式創(chuàng)新，強(qiáng)化融資功能。

21.推動(dòng)交易所市場(chǎng)平穩(wěn)健康發(fā)展。進(jìn)一步發(fā)展壯大證券交易所主板，深入發(fā)展中小企業(yè)板，深化創(chuàng)業(yè)板改革，加強(qiáng)發(fā)行、退市、交易等基礎(chǔ)性制度建設(shè)，切實(shí)加強(qiáng)市場(chǎng)監(jiān)管，依法保護(hù)投資者權(quán)益，支持符合條件的企業(yè)在證券交易所市場(chǎng)發(fā)行股票進(jìn)行股權(quán)融資。

22.創(chuàng)新和豐富股權(quán)融資工具。大力發(fā)展私募股權(quán)投資基金，促進(jìn)創(chuàng)業(yè)投資。創(chuàng)新財(cái)政資金使用方式，發(fā)揮產(chǎn)業(yè)投資基金的引導(dǎo)作用。規(guī)范發(fā)展各類股權(quán)類受托管理資金。在有效監(jiān)管的前提下，探索運(yùn)用股債結(jié)合、投貸聯(lián)動(dòng)和夾層融資工具。

23.拓寬股權(quán)融資資金來(lái)源。鼓勵(lì)保險(xiǎn)資金、年金、基本養(yǎng)老保險(xiǎn)基金等長(zhǎng)期性資金按相關(guān)規(guī)定進(jìn)行股權(quán)投資。有序引導(dǎo)儲(chǔ)蓄轉(zhuǎn)化為股本投資。積極有效引進(jìn)國(guó)外直接投資和國(guó)外創(chuàng)業(yè)投資資金。

三 營(yíng)造良好的市場(chǎng)與政策環(huán)境

24.落實(shí)和完善降杠桿財(cái)稅支持政策。發(fā)揮積極的財(cái)政政策作用，落實(shí)并完善企業(yè)兼并重組、破產(chǎn)清算、資產(chǎn)證券化、債轉(zhuǎn)股和銀行不良資產(chǎn)核銷等相關(guān)稅收政策。根據(jù)需要，采取適當(dāng)財(cái)政支持方式激勵(lì)引導(dǎo)降杠桿。

25.提高銀行不良資產(chǎn)核銷和處置能力。拓寬不良資產(chǎn)市場(chǎng)轉(zhuǎn)讓渠道，探索擴(kuò)大銀行不良資產(chǎn)受讓主體，強(qiáng)化不良資產(chǎn)處置市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)。加大力度落實(shí)不良資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓政策，支持銀行向金融資產(chǎn)管理公司打包轉(zhuǎn)讓不良資產(chǎn)。推動(dòng)銀行不良資產(chǎn)證券化。多渠道補(bǔ)充銀行核心和非核心資本，提高損失吸收能力。

26.加強(qiáng)市場(chǎng)主體信用約束。建立相關(guān)企業(yè)和機(jī)構(gòu)及其法定代表人、高級(jí)管理人員的信用記錄，并納入全國(guó)信用信息共享平臺(tái)。構(gòu)建參與各方失信行為聯(lián)合懲戒機(jī)制，依據(jù)相關(guān)法律法規(guī)嚴(yán)格追究惡意逃廢債和國(guó)有資產(chǎn)流失等違法違規(guī)單位及相關(guān)人員責(zé)任。

27.強(qiáng)化金融機(jī)構(gòu)授信約束。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)應(yīng)通過建立債權(quán)人委員會(huì)、聯(lián)合授信等機(jī)制，完善客戶信息共享，綜合確定企業(yè)授信額度，并可通過合同約定等方式，避免過度授信，防止企業(yè)杠桿率超出合理水平。對(duì)授信銀行超過一定數(shù)量、授信金額超過一定規(guī)模的企業(yè)原則上以銀團(tuán)聯(lián)合方式發(fā)放貸款，有效限制對(duì)高杠桿企業(yè)貸款。

28.健全投資者適當(dāng)性管理制度。合理確定投資者參與降杠桿的資格與條件。鼓勵(lì)具有豐富企業(yè)管理經(jīng)驗(yàn)或?qū)I(yè)投資分析能力，并有相應(yīng)風(fēng)險(xiǎn)承受力的機(jī)構(gòu)投資者參與企業(yè)市場(chǎng)化降杠桿。完善個(gè)人投資者適當(dāng)性管理制度，依法建立合格個(gè)人投資者識(shí)別風(fēng)險(xiǎn)和自擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的信用承諾制度，防止不合格個(gè)人投資者投資降杠桿相關(guān)金融產(chǎn)品和超出能力承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)。

29.切實(shí)減輕企業(yè)社會(huì)負(fù)擔(dān)。完善減輕企業(yè)非債務(wù)負(fù)擔(dān)配套政策，落實(shí)已出臺(tái)的各項(xiàng)清理規(guī)范涉企行政性、事業(yè)性收費(fèi)以及具有強(qiáng)制壟斷性的經(jīng)營(yíng)服務(wù)收費(fèi)、行業(yè)協(xié)會(huì)涉企收費(fèi)政策。加大對(duì)企業(yè)在降杠桿過程中剝離相關(guān)社會(huì)負(fù)擔(dān)和輔業(yè)資產(chǎn)的政策支持力度。

30.穩(wěn)妥做好重組企業(yè)的職工分流安置工作。各級(jí)人民政府要高度重視降杠桿過程中的職工安置，充分發(fā)揮企業(yè)主體作用，多措并舉做好職工安置工作。鼓勵(lì)企業(yè)充分挖掘內(nèi)部潛力，通過協(xié)商薪酬、轉(zhuǎn)崗培訓(xùn)等方式，穩(wěn)定現(xiàn)有工作崗位。支持企業(yè)依靠現(xiàn)有場(chǎng)地、設(shè)施、技術(shù)開辟新的就業(yè)崗位。對(duì)不裁員或少裁員的企業(yè)，按規(guī)定由失業(yè)保險(xiǎn)實(shí)施穩(wěn)崗補(bǔ)貼政策。依法妥善處理職工勞動(dòng)關(guān)系，穩(wěn)妥接續(xù)社會(huì)保險(xiǎn)關(guān)系，按規(guī)定落實(shí)社會(huì)保險(xiǎn)待遇。積極做好再就業(yè)幫扶，落實(shí)就業(yè)扶持政策，加大職業(yè)培訓(xùn)力度，提供公共就業(yè)服務(wù)，對(duì)就業(yè)困難人員按規(guī)定實(shí)施公益性崗位托底安置。

31.落實(shí)產(chǎn)業(yè)升級(jí)配套政策。進(jìn)一步落實(shí)重點(diǎn)行業(yè)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)和化解過剩產(chǎn)能的配套支持措施，加大對(duì)重點(diǎn)企業(yè)兼并重組和產(chǎn)業(yè)整合的支持力度，發(fā)揮產(chǎn)業(yè)投資基金作用，吸引社會(huì)資本參與，實(shí)行市場(chǎng)化運(yùn)作，推動(dòng)重點(diǎn)行業(yè)破局性、戰(zhàn)略性重組，實(shí)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)鏈整合及產(chǎn)業(yè)融合，通過資源重新配置降低企業(yè)杠桿率，進(jìn)一步提升優(yōu)質(zhì)企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力。

32.嚴(yán)密監(jiān)測(cè)和有效防范風(fēng)險(xiǎn)。加強(qiáng)政策協(xié)調(diào)，強(qiáng)化信息溝通與研判預(yù)警，提高防范風(fēng)險(xiǎn)的預(yù)見性、有效性，嚴(yán)密監(jiān)控降杠桿可能導(dǎo)致的股市、匯市、債市等金融市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)，防止風(fēng)險(xiǎn)跨市場(chǎng)傳染。填補(bǔ)監(jiān)管空白與漏洞，實(shí)現(xiàn)監(jiān)管全覆蓋，完善風(fēng)險(xiǎn)處置預(yù)案，嚴(yán)守不發(fā)生系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的底線。

33.規(guī)范履行相關(guān)程序。在降杠桿過程中，涉及政府管理事項(xiàng)的，要嚴(yán)格履行相關(guān)核準(zhǔn)或備案程序，嚴(yán)禁違法違規(guī)操作。為適應(yīng)開展降杠桿工作的需要，有關(guān)部門和單位應(yīng)進(jìn)一步明確、規(guī)范和簡(jiǎn)化相關(guān)程序，提高行政效率。

34.更好發(fā)揮政府作用。政府在降杠桿工作中的職責(zé)是制定規(guī)則，完善政策，適當(dāng)引導(dǎo)，依法監(jiān)督，維護(hù)公平競(jìng)爭(zhēng)的市場(chǎng)秩序，保持社會(huì)穩(wěn)定，做好職工合法權(quán)益保護(hù)等社會(huì)保障兜底工作，確保降杠桿在市場(chǎng)化、法治化軌道上平穩(wěn)有序推進(jìn)。政府在引導(dǎo)降杠桿過程中，要依法依規(guī)、遵循規(guī)律、規(guī)范行為，不干預(yù)降杠桿工作中各市場(chǎng)主體的相關(guān)決策和具體事務(wù)。同時(shí)，各級(jí)人民政府要切實(shí)履行好國(guó)有企業(yè)出資人職責(zé)，在國(guó)有企業(yè)降杠桿決策中依照法律法規(guī)和公司章程行使國(guó)有股東權(quán)利。

國(guó)家發(fā)展改革委、人民銀行、財(cái)政部、銀監(jiān)會(huì)等相關(guān)部門和單位要建立積極穩(wěn)妥降低企業(yè)杠桿率部際聯(lián)席會(huì)議制度，加強(qiáng)綜合協(xié)調(diào)指導(dǎo)，完善配套措施，組織先行先試，統(tǒng)籌推進(jìn)各項(xiàng)工作。及時(shí)了解新情況，研究、解決降杠桿過程中出現(xiàn)的新問題。通過多種方式，加強(qiáng)輿論引導(dǎo)，適時(shí)適度做好宣傳報(bào)道和政策解讀工作，回應(yīng)社會(huì)關(guān)切，營(yíng)造良好的輿論環(huán)境。及時(shí)歸集、整理降杠桿相關(guān)信息并進(jìn)行分析研究，適時(shí)開展降杠桿政策效果評(píng)估，重大問題及時(shí)向國(guó)務(wù)院報(bào)告。

附件：關(guān)于市場(chǎng)化銀行債權(quán)轉(zhuǎn)股權(quán)的指導(dǎo)意見

國(guó)務(wù)院

2016年9月22日

附件

關(guān)于市場(chǎng)化銀行債權(quán)轉(zhuǎn)股權(quán)的指導(dǎo)意見

為貫徹落實(shí)中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議精神和政府工作報(bào)告部署，切實(shí)降低企業(yè)杠桿率，增強(qiáng)經(jīng)濟(jì)中長(zhǎng)期發(fā)展韌性，現(xiàn)就市場(chǎng)化銀行債權(quán)轉(zhuǎn)股權(quán)（以下簡(jiǎn)稱債轉(zhuǎn)股）提出以下指導(dǎo)意見。

一 重要意義

為有效落實(shí)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革決策部署，支持有較好發(fā)展前景但遇到暫時(shí)困難的優(yōu)質(zhì)企業(yè)渡過難關(guān)，有必要采取市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股等綜合措施提升企業(yè)持續(xù)健康發(fā)展能力。在當(dāng)前形勢(shì)下對(duì)具備條件的企業(yè)開展市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股，是穩(wěn)增長(zhǎng)、促改革、調(diào)結(jié)構(gòu)、防風(fēng)險(xiǎn)的重要結(jié)合點(diǎn)，可以有效降低企業(yè)杠桿率，增強(qiáng)企業(yè)資本實(shí)力，防范企業(yè)債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)；有利于幫助企業(yè)降本增效，增強(qiáng)競(jìng)爭(zhēng)力，實(shí)現(xiàn)優(yōu)勝劣汰；有利于推動(dòng)企業(yè)股權(quán)多元化，促進(jìn)企業(yè)改組改制，完善現(xiàn)代企業(yè)制度；有利于加快多層次資本市場(chǎng)建設(shè)，提高直接融資比重，優(yōu)化融資結(jié)構(gòu)。

隨著社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制的逐步完善，當(dāng)前具有開展市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股的較好條件。公司法、證券法、企業(yè)破產(chǎn)法、公司注冊(cè)資本登記管理規(guī)定等法律法規(guī)已較為完備，為開展市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股提供了重要制度保障；銀行、金融資產(chǎn)管理公司和有關(guān)企業(yè)治理結(jié)構(gòu)更加完善，在資產(chǎn)處置、企業(yè)重組和資本市場(chǎng)業(yè)務(wù)方面積累了豐富經(jīng)驗(yàn)，為開展債轉(zhuǎn)股提供了市場(chǎng)化的主體條件。

二 總體要求

全面貫徹黨的十八大和十八屆三中、四中、五中全會(huì)精神，認(rèn)真落實(shí)中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議和政府工作報(bào)告部署，遵循法治化原則、按照市場(chǎng)化方式有序開展銀行債權(quán)轉(zhuǎn)股權(quán)，緊密結(jié)合深化企業(yè)改革，切實(shí)降低企業(yè)杠桿率，助推完善現(xiàn)代企業(yè)制度、實(shí)現(xiàn)降本增效，助推多層次資本市場(chǎng)建設(shè)、提高直接融資比重，助推供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革、增強(qiáng)企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力和發(fā)展后勁。

開展市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股要遵循以下基本原則：

市場(chǎng)運(yùn)作，政策引導(dǎo)。充分發(fā)揮市場(chǎng)在資源配置中的決定性作用，建立債轉(zhuǎn)股的對(duì)象企業(yè)市場(chǎng)化選擇、價(jià)格市場(chǎng)化定價(jià)、資金市場(chǎng)化籌集、股權(quán)市場(chǎng)化退出等長(zhǎng)效機(jī)制，政府不強(qiáng)制企業(yè)、銀行及其他機(jī)構(gòu)參與債轉(zhuǎn)股，不搞拉郎配。政府通過制定必要的引導(dǎo)政策，完善相關(guān)監(jiān)管規(guī)則，依法加強(qiáng)監(jiān)督，維護(hù)公平競(jìng)爭(zhēng)的市場(chǎng)秩序，保持社會(huì)穩(wěn)定，為市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股營(yíng)造良好環(huán)境。

遵循法治，防范風(fēng)險(xiǎn)。健全審慎監(jiān)管規(guī)則，確保銀行轉(zhuǎn)股債權(quán)潔凈轉(zhuǎn)讓、真實(shí)出售，有效實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)隔離，防止企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)向金融機(jī)構(gòu)轉(zhuǎn)移。依法依規(guī)有序開展市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股，政府和市場(chǎng)主體都應(yīng)依法行事。加強(qiáng)社會(huì)信用體系建設(shè)，防范道德風(fēng)險(xiǎn)，嚴(yán)厲打擊逃廢債行為，防止應(yīng)由市場(chǎng)主體承擔(dān)的責(zé)任不合理地轉(zhuǎn)嫁給政府或其他相關(guān)主體。明確政府責(zé)任范圍，政府不承擔(dān)損失的兜底責(zé)任。

重在改革，協(xié)同推進(jìn)。開展市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股要與深化企業(yè)改革、降低實(shí)體經(jīng)濟(jì)企業(yè)成本、化解過剩產(chǎn)能和企業(yè)兼并重組等工作有機(jī)結(jié)合、協(xié)同推進(jìn)。債轉(zhuǎn)股企業(yè)要同步建立現(xiàn)代企業(yè)制度、完善公司治理結(jié)構(gòu)、強(qiáng)化激勵(lì)約束機(jī)制、提升管理水平和創(chuàng)新能力，為長(zhǎng)期持續(xù)健康發(fā)展奠定基礎(chǔ)。

三 實(shí)施方式

（一）明確適用企業(yè)和債權(quán)范圍

市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股對(duì)象企業(yè)由各相關(guān)市場(chǎng)主體依據(jù)國(guó)家政策導(dǎo)向自主協(xié)商確定。

市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股對(duì)象企業(yè)應(yīng)當(dāng)具備以下條件：發(fā)展前景較好，具有可行的企業(yè)改革計(jì)劃和脫困安排；主要生產(chǎn)裝備、產(chǎn)品、能力符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)發(fā)展方向，技術(shù)先進(jìn)，產(chǎn)品有市場(chǎng)，環(huán)保和安全生產(chǎn)達(dá)標(biāo)；信用狀況較好，無(wú)故意違約、轉(zhuǎn)移資產(chǎn)等不良信用記錄。

鼓勵(lì)面向發(fā)展前景良好但遇到暫時(shí)困難的優(yōu)質(zhì)企業(yè)開展市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股，包括：因行業(yè)周期性波動(dòng)導(dǎo)致困難但仍有望逆轉(zhuǎn)的企業(yè)；因高負(fù)債而財(cái)務(wù)負(fù)擔(dān)過重的成長(zhǎng)型企業(yè)，特別是戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域的成長(zhǎng)型企業(yè)；高負(fù)債居于產(chǎn)能過剩行業(yè)前列的關(guān)鍵性企業(yè)以及關(guān)系國(guó)家安全的戰(zhàn)略性企業(yè)。

禁止將下列情形的企業(yè)作為市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股對(duì)象：扭虧無(wú)望、已失去生存發(fā)展前景的“僵尸企業(yè)”；有惡意逃廢債行為的企業(yè)；債權(quán)債務(wù)關(guān)系復(fù)雜且不明晰的企業(yè)；有可能助長(zhǎng)過剩產(chǎn)能擴(kuò)張和增加庫(kù)存的企業(yè)。

轉(zhuǎn)股債權(quán)范圍以銀行對(duì)企業(yè)發(fā)放貸款形成的債權(quán)為主，適當(dāng)考慮其他類型債權(quán)。轉(zhuǎn)股債權(quán)質(zhì)量類型由債權(quán)人、企業(yè)和實(shí)施機(jī)構(gòu)自主協(xié)商確定。

（二）通過實(shí)施機(jī)構(gòu)開展市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股

除國(guó)家另有規(guī)定外，銀行不得直接將債權(quán)轉(zhuǎn)為股權(quán)。銀行將債權(quán)轉(zhuǎn)為股權(quán)，應(yīng)通過向?qū)嵤C(jī)構(gòu)轉(zhuǎn)讓債權(quán)、由實(shí)施機(jī)構(gòu)將債權(quán)轉(zhuǎn)為對(duì)象企業(yè)股權(quán)的方式實(shí)現(xiàn)。

鼓勵(lì)金融資產(chǎn)管理公司、保險(xiǎn)資產(chǎn)管理機(jī)構(gòu)、國(guó)有資本投資運(yùn)營(yíng)公司等多種類型實(shí)施機(jī)構(gòu)參與開展市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股；支持銀行充分利用現(xiàn)有符合條件的所屬機(jī)構(gòu)，或允許申請(qǐng)?jiān)O(shè)立符合規(guī)定的新機(jī)構(gòu)開展市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股；鼓勵(lì)實(shí)施機(jī)構(gòu)引入社會(huì)資本，發(fā)展混合所有制，增強(qiáng)資本實(shí)力。

鼓勵(lì)銀行向非本行所屬實(shí)施機(jī)構(gòu)轉(zhuǎn)讓債權(quán)實(shí)施轉(zhuǎn)股，支持不同銀行通過所屬實(shí)施機(jī)構(gòu)交叉實(shí)施市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股。銀行所屬實(shí)施機(jī)構(gòu)面向本行債權(quán)開展市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股應(yīng)當(dāng)符合相關(guān)監(jiān)管要求。

鼓勵(lì)各類實(shí)施機(jī)構(gòu)公開、公平、公正競(jìng)爭(zhēng)開展市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股，支持各類實(shí)施機(jī)構(gòu)之間以及實(shí)施機(jī)構(gòu)與私募股權(quán)投資基金等股權(quán)投資機(jī)構(gòu)之間開展合作。

（三）自主協(xié)商確定市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股價(jià)格和條件

銀行、企業(yè)和實(shí)施機(jī)構(gòu)自主協(xié)商確定債權(quán)轉(zhuǎn)讓、轉(zhuǎn)股價(jià)格和條件。對(duì)于涉及多個(gè)債權(quán)人的，可以由最大債權(quán)人或主動(dòng)發(fā)起市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股的債權(quán)人牽頭成立債權(quán)人委員會(huì)進(jìn)行協(xié)調(diào)。

經(jīng)批準(zhǔn)，允許參考股票二級(jí)市場(chǎng)交易價(jià)格確定國(guó)有上市公司轉(zhuǎn)股價(jià)格，允許參考競(jìng)爭(zhēng)性市場(chǎng)報(bào)價(jià)或其他公允價(jià)格確定國(guó)有非上市公司轉(zhuǎn)股價(jià)格。為適應(yīng)開展市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股工作的需要，應(yīng)進(jìn)一步明確、規(guī)范國(guó)有資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓相關(guān)程序。

完善優(yōu)先股發(fā)行政策，允許通過協(xié)商并經(jīng)法定程序把債權(quán)轉(zhuǎn)換為優(yōu)先股，依法合理確定優(yōu)先股股東權(quán)益。

（四）市場(chǎng)化籌集債轉(zhuǎn)股資金

債轉(zhuǎn)股所需資金由實(shí)施機(jī)構(gòu)充分利用各種市場(chǎng)化方式和渠道籌集，鼓勵(lì)實(shí)施機(jī)構(gòu)依法依規(guī)面向社會(huì)投資者募集資金，特別是可用于股本投資的資金，包括各類受托管理的資金。支持符合條件的實(shí)施機(jī)構(gòu)發(fā)行專項(xiàng)用于市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股的金融債券，探索發(fā)行用于市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股的企業(yè)債券，并適當(dāng)簡(jiǎn)化審批程序。

（五）規(guī)范履行股權(quán)變更等相關(guān)程序

債轉(zhuǎn)股企業(yè)應(yīng)依法進(jìn)行公司設(shè)立或股東變更、董事會(huì)重組等，完成工商注冊(cè)登記或變更登記手續(xù)。涉及上市公司增發(fā)股份的應(yīng)履行證券監(jiān)管部門規(guī)定的相關(guān)程序。

（六）依法依規(guī)落實(shí)和保護(hù)股東權(quán)利

市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股實(shí)施后，要保障實(shí)施機(jī)構(gòu)享有公司法規(guī)定的各項(xiàng)股東權(quán)利，在法律和公司章程規(guī)定范圍內(nèi)參與公司治理和企業(yè)重大經(jīng)營(yíng)決策，進(jìn)行股權(quán)管理。

銀行所屬實(shí)施機(jī)構(gòu)應(yīng)確定在債轉(zhuǎn)股企業(yè)中的合理持股份額，并根據(jù)公司法等法律法規(guī)要求承擔(dān)有限責(zé)任。

（七）采取多種市場(chǎng)化方式實(shí)現(xiàn)股權(quán)退出

實(shí)施機(jī)構(gòu)對(duì)股權(quán)有退出預(yù)期的，可與企業(yè)協(xié)商約定所持股權(quán)的退出方式。債轉(zhuǎn)股企業(yè)為上市公司的，債轉(zhuǎn)股股權(quán)可以依法轉(zhuǎn)讓退出，轉(zhuǎn)讓時(shí)應(yīng)遵守限售期等證券監(jiān)管規(guī)定。債轉(zhuǎn)股企業(yè)為非上市公司的，鼓勵(lì)利用并購(gòu)、全國(guó)中小企業(yè)股份轉(zhuǎn)讓系統(tǒng)掛牌、區(qū)域性股權(quán)市場(chǎng)交易、證券交易所上市等渠道實(shí)現(xiàn)轉(zhuǎn)讓退出。

四 營(yíng)造良好環(huán)境

（一）規(guī)范政府行為

在市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股過程中，政府的職責(zé)是制定規(guī)則，完善政策，依法監(jiān)督，維護(hù)公平競(jìng)爭(zhēng)的市場(chǎng)秩序，保持社會(huì)穩(wěn)定，做好職工合法權(quán)益保護(hù)等社會(huì)保障兜底工作，確保債轉(zhuǎn)股在市場(chǎng)化、法治化軌道上平穩(wěn)有序推進(jìn)。

各級(jí)人民政府及其部門不干預(yù)債轉(zhuǎn)股市場(chǎng)主體具體事務(wù)，不得確定具體轉(zhuǎn)股企業(yè)，不得強(qiáng)行要求銀行開展債轉(zhuǎn)股，不得指定轉(zhuǎn)股債權(quán)，不得干預(yù)債轉(zhuǎn)股定價(jià)和條件設(shè)定，不得妨礙轉(zhuǎn)股股東行使股東權(quán)利，不得干預(yù)債轉(zhuǎn)股企業(yè)日常經(jīng)營(yíng)。同時(shí)，各級(jí)人民政府要切實(shí)履行好國(guó)有企業(yè)出資人職責(zé)，在國(guó)有企業(yè)債轉(zhuǎn)股決策中依照法律法規(guī)和公司章程行使國(guó)有股東權(quán)利。

（二）推動(dòng)企業(yè)改革

要把建立和完善現(xiàn)代企業(yè)制度作為開展市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股的前提條件。通過市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股推動(dòng)企業(yè)改組改制，形成股權(quán)結(jié)構(gòu)多元、股東行為規(guī)范、內(nèi)部約束有效、運(yùn)行高效靈活的經(jīng)營(yíng)機(jī)制，提高企業(yè)經(jīng)營(yíng)管理水平。

債轉(zhuǎn)股企業(yè)要健全公司治理結(jié)構(gòu)，合理安排董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)和高級(jí)管理層，建立權(quán)責(zé)對(duì)等、運(yùn)轉(zhuǎn)協(xié)調(diào)、制衡有效的決策執(zhí)行監(jiān)督機(jī)制。

（三）落實(shí)和完善相關(guān)政策

支持債轉(zhuǎn)股企業(yè)所處行業(yè)加快重組與整合，加大對(duì)債轉(zhuǎn)股企業(yè)剝離社會(huì)負(fù)擔(dān)和輔業(yè)資產(chǎn)的支持力度，穩(wěn)妥做好分流安置富余人員工作，為債轉(zhuǎn)股企業(yè)發(fā)展創(chuàng)造更為有利的產(chǎn)業(yè)與市場(chǎng)環(huán)境。

符合條件的債轉(zhuǎn)股企業(yè)可按規(guī)定享受企業(yè)重組相關(guān)稅收優(yōu)惠政策。根據(jù)需要，采取適當(dāng)財(cái)政支持方式激勵(lì)引導(dǎo)開展市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股。

（四）強(qiáng)化約束機(jī)制

加強(qiáng)對(duì)市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股相關(guān)主體的信用約束，建立債轉(zhuǎn)股相關(guān)企業(yè)和機(jī)構(gòu)及其法定代表人、高級(jí)管理人員的信用記錄，并納入全國(guó)信用信息共享平臺(tái)。構(gòu)建市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股參與各方失信行為聯(lián)合懲戒機(jī)制，依據(jù)相關(guān)法律法規(guī)嚴(yán)格追究違法違規(guī)單位及相關(guān)人員責(zé)任。

強(qiáng)化對(duì)債轉(zhuǎn)股企業(yè)的財(cái)務(wù)杠桿約束，在債轉(zhuǎn)股協(xié)議中，相關(guān)主體應(yīng)對(duì)企業(yè)未來(lái)債務(wù)融資行為進(jìn)行規(guī)范，共同制定合理的債務(wù)安排和融資規(guī)劃，對(duì)資產(chǎn)負(fù)債率作出明確約定，防止企業(yè)杠桿率再次超出合理水平。

規(guī)范債轉(zhuǎn)股企業(yè)和股東資產(chǎn)處置行為，嚴(yán)格禁止債轉(zhuǎn)股企業(yè)任何股東特別是大股東掏空企業(yè)資產(chǎn)、隨意占用和挪用企業(yè)財(cái)產(chǎn)等侵害其他股東權(quán)益的行為。防范債轉(zhuǎn)股企業(yè)和實(shí)施機(jī)構(gòu)可能存在的損害中小股東利益的不正當(dāng)利益輸送行為。

建立投資者適當(dāng)性管理制度，對(duì)投資者參與市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股設(shè)定適當(dāng)資格與條件，鼓勵(lì)具有豐富企業(yè)管理和重組經(jīng)驗(yàn)的機(jī)構(gòu)投資者參與市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股。完善個(gè)人投資者適當(dāng)性管理制度，依法建立合格個(gè)人投資者識(shí)別風(fēng)險(xiǎn)和自擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的信用承諾制度，防止不合格個(gè)人投資者參與市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股投資和超出能力承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)。

（五）加強(qiáng)和改進(jìn)服務(wù)與監(jiān)督

各部門和單位要健全工作機(jī)制，加強(qiáng)協(xié)調(diào)配合，做好服務(wù)與監(jiān)督工作。要按照分工抓緊完善相關(guān)政策，制定配套措施。要加強(qiáng)監(jiān)督指導(dǎo)，及時(shí)研究新情況，解決市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股實(shí)施中出現(xiàn)的新問題。加強(qiáng)政策宣傳，做好解讀、引導(dǎo)工作。

各地人民政府要營(yíng)造良好的區(qū)域金融環(huán)境，支持債權(quán)人、實(shí)施機(jī)構(gòu)、企業(yè)自主協(xié)商，維護(hù)公平競(jìng)爭(zhēng)的市場(chǎng)秩序，保持社會(huì)穩(wěn)定，做好相關(guān)工作。

國(guó)家發(fā)展改革委、人民銀行、財(cái)政部、銀監(jiān)會(huì)等相關(guān)部門和單位要指導(dǎo)銀行、實(shí)施機(jī)構(gòu)和企業(yè)試點(diǎn)先行，有序開展市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股，防止一哄而起；加強(qiáng)全過程監(jiān)督檢查，及時(shí)歸集、整理市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股相關(guān)信息并進(jìn)行分析研究，適時(shí)開展市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股政策效果評(píng)估，重大問題及時(shí)向國(guó)務(wù)院報(bào)告。

《國(guó)務(wù)院辦公廳關(guān)于同意建立積極穩(wěn)妥降低企業(yè)杠桿率工作部際聯(lián)席會(huì)議制度的函》

（國(guó)辦函〔2016〕84號(hào)）

發(fā)展改革委：

你委《關(guān)于報(bào)送積極穩(wěn)妥降低企業(yè)杠桿率工作部際聯(lián)席會(huì)議制度的請(qǐng)示》（發(fā)改財(cái)金〔2016〕1918號(hào)）收悉。經(jīng)國(guó)務(wù)院同意，現(xiàn)函復(fù)如下：

國(guó)務(wù)院同意建立由發(fā)展改革委牽頭的積極穩(wěn)妥降低企業(yè)杠桿率工作部際聯(lián)席會(huì)議制度。聯(lián)席會(huì)議不刻制印章，不正式行文，請(qǐng)按照有關(guān)會(huì)議和文件精神認(rèn)真組織開展工作。

附件：積極穩(wěn)妥降低企業(yè)杠桿率工作部際聯(lián)席會(huì)議制度

國(guó)務(wù)院辦公廳

2016年10月18日

附件

積極穩(wěn)妥降低企業(yè)杠桿率工作部際聯(lián)席會(huì)議制度

為貫徹落實(shí)中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議精神和政府工作報(bào)告有關(guān)部署，進(jìn)一步加強(qiáng)組織領(lǐng)導(dǎo)，強(qiáng)化統(tǒng)籌協(xié)調(diào)和協(xié)作配合，有序推進(jìn)降低企業(yè)杠桿率（以下簡(jiǎn)稱降杠桿）工作，經(jīng)國(guó)務(wù)院同意，建立積極穩(wěn)妥降低企業(yè)杠桿率工作部際聯(lián)席會(huì)議（以下簡(jiǎn)稱聯(lián)席會(huì)議）制度。

一 主要職責(zé)

在國(guó)務(wù)院領(lǐng)導(dǎo)下，聯(lián)席會(huì)議履行以下職責(zé)：

（一）研究擬定《國(guó)務(wù)院關(guān)于積極穩(wěn)妥降低企業(yè)杠桿率的意見》（國(guó)發(fā)〔2016〕54號(hào)）相關(guān)配套文件。

（二）組織開展市場(chǎng)化銀行債權(quán)轉(zhuǎn)股權(quán)試點(diǎn)。

（三）研究確定降杠桿的具體政策，組織協(xié)調(diào)實(shí)施降杠桿相關(guān)支持政策和監(jiān)管政策。

（四）跟蹤分析研究非金融企業(yè)債務(wù)問題并提出建議。

（五）開展降杠桿重大問題專題研究，及時(shí)協(xié)調(diào)解決降杠桿過程中出現(xiàn)的問題。

（六）組織建立健全約束機(jī)制，推動(dòng)依法懲處違法行為、聯(lián)合懲戒失信行為，確保降杠桿不偏離市場(chǎng)化、法治化軌道。

（七）負(fù)責(zé)就降杠桿問題與地方人民政府溝通協(xié)調(diào)，引導(dǎo)地方營(yíng)造良好的區(qū)域金融環(huán)境，指導(dǎo)地方做好相關(guān)支持和協(xié)調(diào)工作。

（八）建立降杠桿信息收集和報(bào)送機(jī)制，組織對(duì)降杠桿政策的效果評(píng)估。

（九）組織協(xié)調(diào)降杠桿相關(guān)輿論引導(dǎo)工作，適時(shí)適度做好宣傳報(bào)道和政策解讀工作。

（十）承辦國(guó)務(wù)院交辦的其他事項(xiàng)。

根據(jù)降杠桿工作的進(jìn)展情況，經(jīng)國(guó)務(wù)院同意可適時(shí)調(diào)整聯(lián)席會(huì)議的職責(zé)和工作重點(diǎn)。

二 成員單位

聯(lián)席會(huì)議由發(fā)展改革委、人民銀行、財(cái)政部、銀監(jiān)會(huì)、中央宣傳部、中央網(wǎng)信辦、工業(yè)和信息化部、人力資源社會(huì)保障部、國(guó)土資源部、商務(wù)部、國(guó)資委、稅務(wù)總局、工商總局、法制辦、證監(jiān)會(huì)、保監(jiān)會(huì)、高法院等17個(gè)部門和單位組成，發(fā)展改革委為牽頭單位。

聯(lián)席會(huì)議由發(fā)展改革委主要負(fù)責(zé)同志擔(dān)任召集人，發(fā)展改革委、人民銀行、財(cái)政部、銀監(jiān)會(huì)各一位分管負(fù)責(zé)同志擔(dān)任副召集人，其他成員單位有關(guān)負(fù)責(zé)同志為聯(lián)席會(huì)議成員。聯(lián)席會(huì)議成員因工作變動(dòng)等原因需要調(diào)整的，由所在單位提出，聯(lián)席會(huì)議確定。根據(jù)工作需要，經(jīng)聯(lián)席會(huì)議研究確定，可增加成員單位。

聯(lián)席會(huì)議辦公室設(shè)在發(fā)展改革委，承擔(dān)聯(lián)席會(huì)議日常工作，由發(fā)展改革委、人民銀行、財(cái)政部、銀監(jiān)會(huì)派員參加；必要時(shí)，可邀請(qǐng)其他相關(guān)成員單位派員參加并組織相關(guān)人員集中辦公。聯(lián)席會(huì)議設(shè)聯(lián)絡(luò)員，由聯(lián)席會(huì)議成員單位有關(guān)司局負(fù)責(zé)同志擔(dān)任。

三 工作規(guī)則

聯(lián)席會(huì)議由召集人或副召集人主持，根據(jù)工作需要定期或不定期召開。成員單位可以提出召開會(huì)議的建議。研究具體工作事項(xiàng)時(shí)，可視情況召集部分成員單位參加會(huì)議，也可邀請(qǐng)其他單位參加會(huì)議。聯(lián)席會(huì)議以紀(jì)要形式明確議定事項(xiàng)，經(jīng)與會(huì)單位同意后印發(fā)有關(guān)方面，同時(shí)抄報(bào)國(guó)務(wù)院。重大事項(xiàng)按程序報(bào)國(guó)務(wù)院。

四 工作要求

發(fā)展改革委要牽頭做好聯(lián)席會(huì)議各項(xiàng)工作。各成員單位要按照職責(zé)分工，主動(dòng)開展工作，切實(shí)履行職責(zé)，認(rèn)真落實(shí)聯(lián)席會(huì)議議定事項(xiàng)及工作任務(wù)。各成員單位要相互支持，密切配合，互通信息，形成合力，充分發(fā)揮聯(lián)席會(huì)議作用，形成高效運(yùn)行的長(zhǎng)效工作機(jī)制。聯(lián)席會(huì)議辦公室要加強(qiáng)對(duì)聯(lián)席會(huì)議議定事項(xiàng)的跟蹤督促落實(shí)，及時(shí)向成員單位通報(bào)進(jìn)展情況。

聯(lián)席會(huì)議應(yīng)與各省、自治區(qū)、直轄市人民政府，有關(guān)銀行、實(shí)施機(jī)構(gòu)建立有效的信息溝通協(xié)調(diào)機(jī)制。

積極穩(wěn)妥降低企業(yè)杠桿率工作部際聯(lián)席會(huì)議成員名單

召 集 人：徐紹史 發(fā)展改革委主任

副召集人：連維良 發(fā)展改革委副主任

　　　　　范一飛 人民銀行副行長(zhǎng)

　　　　　史耀斌 財(cái)政部副部長(zhǎng)

　　　　　王兆星 銀監(jiān)會(huì)副主席

成　　員：郭衛(wèi)民 新聞辦副主任

　　　　　任賢良 中央網(wǎng)信辦副主任

　　　　　辛國(guó)斌 工業(yè)和信息化部副部長(zhǎng)

　　　　　張義珍 人力資源社會(huì)保障部副部長(zhǎng)

　　　　　王廣華 國(guó)土資源部副部長(zhǎng)

　　　　　童道馳 商務(wù)部部長(zhǎng)助理

　　　　　沈瑩 國(guó)資委總會(huì)計(jì)師

　　　　　孫瑞標(biāo) 稅務(wù)總局副局長(zhǎng)

　　　　　劉玉亭 工商總局副局長(zhǎng)

　　　　　袁曙宏 法制辦副主任

　　　　　姜洋 證監(jiān)會(huì)副主席

　　　　　陳文輝 保監(jiān)會(huì)副主席

　　　　　杜萬(wàn)華 高法院審判委員會(huì)副部級(jí)專職委員

《財(cái)政部 國(guó)家稅務(wù)總局關(guān)于落實(shí)降低企業(yè)杠桿率稅收支持政策的通知》

（財(cái)稅〔2016〕125號(hào)）各省、自治區(qū)、直轄市、計(jì)劃單列市財(cái)政廳（局）、國(guó)家稅務(wù)局、地方稅務(wù)局，新疆生產(chǎn)建設(shè)兵團(tuán)財(cái)務(wù)局：

按照黨中央、國(guó)務(wù)院決策部署，根據(jù)《國(guó)務(wù)院關(guān)于積極穩(wěn)妥降低企業(yè)杠桿率的意見》（國(guó)發(fā)〔2016〕54號(hào)，以下簡(jiǎn)稱《意見》）有關(guān)精神，現(xiàn)就落實(shí)降低企業(yè)杠桿率稅收政策工作通知如下：

一 充分認(rèn)識(shí)貫徹落實(shí)降杠桿稅收支持政策的重要意義

近年來(lái)，我國(guó)企業(yè)杠桿率高企，債務(wù)規(guī)模增長(zhǎng)過快，企業(yè)債務(wù)負(fù)擔(dān)不斷加重。黨中央、國(guó)務(wù)院從戰(zhàn)略高度對(duì)降低企業(yè)杠桿率工作作出決策部署，把去杠桿列為供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革“三去一降一補(bǔ)”的五大任務(wù)之一?！兑庖姟穼ⅰ奥鋵?shí)和完善降杠桿財(cái)稅支持政策”作為重要任務(wù)。各級(jí)財(cái)稅部門要充分認(rèn)識(shí)積極穩(wěn)妥降低企業(yè)杠桿率的重要性，堅(jiān)決貫徹執(zhí)行中央決策部署，嚴(yán)格按照《意見》要求認(rèn)真落實(shí)好有關(guān)稅收政策，充分發(fā)揮稅收職能作用，切實(shí)減輕企業(yè)負(fù)擔(dān)、降低企業(yè)成本，為企業(yè)降杠桿創(chuàng)造良好的外部環(huán)境。

二 落實(shí)好降杠桿相關(guān)稅收支持政策

（一）企業(yè)符合稅法規(guī)定條件的股權(quán)（資產(chǎn)）收購(gòu)、合并、債務(wù)重組等重組行為，可按稅法規(guī)定享受企業(yè)所得稅遞延納稅優(yōu)惠政策。

（二）企業(yè)以非貨幣性資產(chǎn)投資，可按規(guī)定享受5年內(nèi)分期繳納企業(yè)所得稅政策。

（三）企業(yè)破產(chǎn)、注銷，清算企業(yè)所得稅時(shí)，可按規(guī)定在稅前扣除有關(guān)清算費(fèi)用及職工工資、社會(huì)保險(xiǎn)費(fèi)用、法定補(bǔ)償金。

（四）企業(yè)符合稅法規(guī)定條件的債權(quán)損失可按規(guī)定在計(jì)算企業(yè)所得稅應(yīng)納稅所得額時(shí)扣除。

（五）金融企業(yè)按照規(guī)定提取的貸款損失準(zhǔn)備金，符合稅法規(guī)定的，可以在企業(yè)所得稅稅前扣除。

（六）在企業(yè)重組過程中，企業(yè)通過合并、分立、出售、置換等方式，將全部或者部分實(shí)物資產(chǎn)以及與其相關(guān)聯(lián)的債權(quán)、負(fù)債和勞動(dòng)力，一并轉(zhuǎn)讓給其他單位和個(gè)人，其中涉及的貨物、不動(dòng)產(chǎn)、土地使用權(quán)轉(zhuǎn)讓行為，符合規(guī)定的，不征收增值稅。

（七）企業(yè)重組改制涉及的土地增值稅、契稅、印花稅，符合規(guī)定的，可享受相關(guān)優(yōu)惠政策。

（八）符合信貸資產(chǎn)證券化政策條件的納稅人，可享受相關(guān)優(yōu)惠政策。

三 工作要求

降杠桿相關(guān)稅收政策涵蓋交易多個(gè)環(huán)節(jié)，涉及面廣，政策內(nèi)容多。各級(jí)財(cái)稅部門要高度重視，進(jìn)一步加強(qiáng)學(xué)習(xí)培訓(xùn)，熟悉、掌握政策內(nèi)容；要加強(qiáng)對(duì)納稅人的宣傳輔導(dǎo)，跟蹤稅收政策執(zhí)行情況和實(shí)施效應(yīng)，加強(qiáng)調(diào)研反饋，及時(shí)了解執(zhí)行中遇到的問題，研究提出調(diào)整和完善稅收政策的建議。

特此通知。

財(cái)政部 國(guó)家稅務(wù)總局

2016年11月22日

《中國(guó)銀監(jiān)會(huì) 發(fā)展改革委 工業(yè)和信息化部 關(guān)于鋼鐵煤炭行業(yè)化解過剩產(chǎn)能金融債權(quán)債務(wù)問題的若干意見》

（銀監(jiān)發(fā)〔2016〕51號(hào)）

各銀監(jiān)局，各?。▍^(qū)、市）發(fā)展改革部門、工業(yè)和信息化部門，各政策性銀行、大型銀行、股份制銀行，郵儲(chǔ)銀行，外資銀行，金融資產(chǎn)管理公司，其他會(huì)管金融機(jī)構(gòu)：

為貫徹《國(guó)務(wù)院關(guān)于鋼鐵行業(yè)化解過剩產(chǎn)能實(shí)現(xiàn)脫困發(fā)展的意見》（國(guó)發(fā)〔2016〕6號(hào)）、《國(guó)務(wù)院關(guān)于煤炭行業(yè)化解過剩產(chǎn)能實(shí)現(xiàn)脫困發(fā)展的意見》（國(guó)發(fā)〔2016〕7號(hào)）精神，妥善處置化解過剩產(chǎn)能過程中的有關(guān)金融債權(quán)債務(wù)，根據(jù)《中華人民共和國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理法》、《中華人民共和國(guó)商業(yè)銀行法》等法律法規(guī)，現(xiàn)就鋼鐵煤炭行業(yè)化解過剩產(chǎn)能涉及金融債權(quán)債務(wù)問題提出以下意見：

一、支持鋼鐵煤炭企業(yè)合理資金需求。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要提高對(duì)鋼鐵煤炭行業(yè)在國(guó)民經(jīng)濟(jì)中支柱性、戰(zhàn)略性地位的認(rèn)識(shí)，認(rèn)真貫徹落實(shí)區(qū)別對(duì)待、有扶有控的信貸政策。對(duì)技術(shù)設(shè)備先進(jìn)、產(chǎn)品有競(jìng)爭(zhēng)力、有市場(chǎng)的鋼鐵煤炭企業(yè)，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)按照風(fēng)險(xiǎn)可控、商業(yè)可持續(xù)原則，繼續(xù)給予信貸支持，不得抽貸、壓貸、斷貸。

二、加大對(duì)兼并重組鋼鐵煤炭企業(yè)的金融支持力度。鼓勵(lì)符合條件的鋼鐵煤炭企業(yè)開展并購(gòu)重組。支持銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)按照依法合規(guī)、自主決策、風(fēng)險(xiǎn)可控、商業(yè)可持續(xù)原則，對(duì)能產(chǎn)生整合效應(yīng)的鋼鐵煤炭兼并重組項(xiàng)目采取銀團(tuán)貸款等方式，積極穩(wěn)妥開展并購(gòu)貸款業(yè)務(wù)。對(duì)符合并購(gòu)貸款條件的兼并重組企業(yè)，并購(gòu)交易價(jià)款中并購(gòu)貸款所占比例上限可提高至70%。

三、鼓勵(lì)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)對(duì)主動(dòng)去產(chǎn)能的鋼鐵煤炭困難企業(yè)進(jìn)行貸款重組。對(duì)符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策、主動(dòng)去產(chǎn)能、具有持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力、還款能力與還款意愿強(qiáng)、貸款到期后仍有融資需求但暫時(shí)存在資金困難的鋼鐵煤炭企業(yè)，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)在風(fēng)險(xiǎn)可控、商業(yè)可持續(xù)原則前提下，可以進(jìn)行貸款重組，調(diào)整貸款結(jié)構(gòu)，合理確定貸款期限，按照國(guó)家有關(guān)規(guī)定減免利息。

四、嚴(yán)控違規(guī)新增鋼鐵煤炭產(chǎn)能的信貸投放。對(duì)違規(guī)新增鋼鐵煤炭產(chǎn)能項(xiàng)目，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)一律不得提供信貸支持；對(duì)違規(guī)新增產(chǎn)能的企業(yè)，停止貸款。

五、堅(jiān)決停止對(duì)落后產(chǎn)能和“僵尸企業(yè)”的金融支持。對(duì)不符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策規(guī)定的落后產(chǎn)能企業(yè)，或環(huán)保、能耗、質(zhì)量、安全生產(chǎn)、技術(shù)等不達(dá)標(biāo)且整改無(wú)望的企業(yè)，或已停產(chǎn)半停產(chǎn)、連年虧損、資不抵債、失去清償能力的“僵尸企業(yè)”，以及有惡意逃廢債行為的企業(yè)，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要堅(jiān)決壓縮、退出相關(guān)貸款。

六、推動(dòng)組建債權(quán)人委員會(huì)，對(duì)困難鋼鐵煤炭企業(yè)實(shí)施債務(wù)重組。對(duì)符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策，主動(dòng)去產(chǎn)能、調(diào)結(jié)構(gòu)、轉(zhuǎn)型發(fā)展，產(chǎn)品或服務(wù)有市場(chǎng)，發(fā)展有前景的鋼鐵煤炭企業(yè)，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)組建債權(quán)人委員會(huì)，按照市場(chǎng)化、法治化原則，通過調(diào)整貸款期限、利率、還款方式等措施，實(shí)施金融債務(wù)重組。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)組建債權(quán)人委員會(huì)，應(yīng)當(dāng)按照銀監(jiān)會(huì)關(guān)于做好銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)債權(quán)人委員會(huì)有關(guān)工作的通知精神，開展自主重組、協(xié)議重組和協(xié)議并司法重組，支持暫時(shí)困難的鋼鐵煤炭企業(yè)發(fā)展。債券投資人可以加入債權(quán)人委員會(huì)，共同解決企業(yè)債務(wù)問題。切實(shí)做到穩(wěn)定預(yù)期、穩(wěn)定信貸、穩(wěn)定支持，幫助企業(yè)渡過難關(guān)。

協(xié)調(diào)地方人民政府及相關(guān)部門采取有力措施，支持債權(quán)人委員會(huì)相關(guān)工作，共同解決企業(yè)債務(wù)重組等重大問題。

七、支持金融資產(chǎn)管理公司、地方資產(chǎn)管理公司等多類型實(shí)施機(jī)構(gòu)對(duì)鋼鐵煤炭企業(yè)開展市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股。對(duì)資產(chǎn)負(fù)債率較高、在國(guó)民經(jīng)濟(jì)中占重要地位、具備發(fā)展?jié)摿Φ匿撹F煤炭骨干企業(yè)，支持金融資產(chǎn)管理公司、地方資產(chǎn)管理公司、銀行現(xiàn)有符合條件的所屬機(jī)構(gòu)或設(shè)立的符合規(guī)定的新機(jī)構(gòu)等多種類型實(shí)施機(jī)構(gòu)按照國(guó)家法律法規(guī)和國(guó)家有關(guān)規(guī)定，按照市場(chǎng)化、法治化的原則，開展債轉(zhuǎn)股工作，依法行使股東權(quán)利，改進(jìn)公司治理結(jié)構(gòu)。

八、支持產(chǎn)業(yè)基金和股權(quán)投資基金投資鋼鐵煤炭骨干企業(yè)。引導(dǎo)社會(huì)資本參與鋼鐵煤炭企業(yè)的脫困發(fā)展，支持產(chǎn)業(yè)基金和股權(quán)投資基金特別是地方政府成立的產(chǎn)業(yè)基金和股權(quán)投資基金，投資入股產(chǎn)品有市場(chǎng)、發(fā)展有前景、但資產(chǎn)負(fù)債率較高的鋼鐵煤炭骨干企業(yè)，依法行使股東權(quán)利。

九、妥善處置鋼鐵煤炭企業(yè)集團(tuán)的擔(dān)保問題。對(duì)鋼鐵煤炭企業(yè)集團(tuán)主動(dòng)去產(chǎn)能、依法關(guān)閉破產(chǎn)子公司，履行擔(dān)保責(zé)任確有困難的，由鋼鐵煤炭企業(yè)集團(tuán)與銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)按照市場(chǎng)化、法治化、互惠互利的原則進(jìn)行協(xié)商處理，妥善處置擔(dān)保問題。

十、妥善處置涉及鋼鐵煤炭企業(yè)的不良資產(chǎn)。要按照市場(chǎng)化、法治化、互惠互利的原則，充分發(fā)揮金融資產(chǎn)管理公司和地方資產(chǎn)管理公司批量處置不良資產(chǎn)和綜合性金融服務(wù)功能的積極作用。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要加大涉及鋼鐵煤炭企業(yè)不良資產(chǎn)的轉(zhuǎn)讓力度，鼓勵(lì)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)與資產(chǎn)管理公司創(chuàng)新合作處置模式，發(fā)揮好雙方優(yōu)勢(shì)，通過合作處置，提升價(jià)值，實(shí)現(xiàn)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)、資產(chǎn)管理公司與鋼鐵煤炭企業(yè)的共贏，維護(hù)經(jīng)濟(jì)金融秩序。

十一、依法維護(hù)涉及破產(chǎn)清算鋼鐵煤炭企業(yè)的金融債權(quán)。對(duì)嚴(yán)重資不抵債、不能清償?shù)狡趥鶆?wù)的“僵尸企業(yè)”，或不達(dá)標(biāo)產(chǎn)能、落后產(chǎn)能、整體退出產(chǎn)能的企業(yè)，要依照《中華人民共和國(guó)企業(yè)破產(chǎn)法》等法律法規(guī)，建立債權(quán)人委員會(huì)，通過債務(wù)和解、破產(chǎn)重整、破產(chǎn)清算等方式，妥善處理企業(yè)債務(wù)，積極維護(hù)金融債權(quán)安全。

十二、依法打擊逃廢金融債務(wù)行為。鋼鐵煤炭去產(chǎn)能過程中，一些地區(qū)和企業(yè)借轉(zhuǎn)型、轉(zhuǎn)產(chǎn)之機(jī)懸空金融債務(wù)，或通過轉(zhuǎn)移、出售企業(yè)有效資產(chǎn)逃廢金融債務(wù)，或不尊重金融債權(quán)人的合法權(quán)益，組織破產(chǎn)逃廢金融債務(wù)。各級(jí)銀行業(yè)監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)要組織銀行業(yè)協(xié)會(huì)、銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)加強(qiáng)金融債權(quán)管理，及時(shí)制止逃廢金融債務(wù)行為，并向地方政府報(bào)告；對(duì)于拒不糾正的企業(yè)，組織實(shí)施停止貸款、停止結(jié)算等制裁措施，納入全國(guó)信用信息共享平臺(tái)，通過失信懲戒機(jī)制實(shí)施聯(lián)合懲戒，切實(shí)遏制逃廢金融債務(wù)行為。

十三、加強(qiáng)主管部門、行業(yè)協(xié)會(huì)和企業(yè)與銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)的信息溝通。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)在落實(shí)政策過程中，應(yīng)加強(qiáng)與發(fā)展改革部門、工業(yè)和信息化部門等主管部門、行業(yè)協(xié)會(huì)和鋼鐵煤炭企業(yè)的溝通與交流，解決銀政、銀企信息不對(duì)稱問題。各銀監(jiān)局應(yīng)加強(qiáng)對(duì)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)的指導(dǎo)和監(jiān)督。

各級(jí)發(fā)展改革部門、工業(yè)和信息化部門等應(yīng)及時(shí)公布行業(yè)發(fā)展情況、產(chǎn)業(yè)規(guī)劃調(diào)整方案、“僵尸企業(yè)”、涉及淘汰落后和過剩產(chǎn)能企業(yè)和項(xiàng)目名單，幫助銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)落實(shí)好“有保有控”的差別化信貸政策。

各銀監(jiān)局、各?。▍^(qū)、市）發(fā)展改革部門、工業(yè)和信息化部門以及銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)在貫徹落實(shí)本意見過程中遇有問題應(yīng)及時(shí)報(bào)告。銀監(jiān)會(huì)、發(fā)展改革委、工業(yè)和信息化部將適時(shí)組織對(duì)本意見執(zhí)行情況的檢查監(jiān)督。

中國(guó)銀監(jiān)會(huì) 發(fā)展改革委 工業(yè)和信息化部

2016年12月1日

國(guó)家發(fā)展改革委辦公廳關(guān)于印發(fā)《市場(chǎng)化銀行債權(quán)轉(zhuǎn)股權(quán)專項(xiàng)債券發(fā)行指引》的通知

（發(fā)改辦財(cái)金〔2016〕2735號(hào)）

各省、自治區(qū)、直轄市及計(jì)劃單列市、新疆生產(chǎn)建設(shè)兵團(tuán)發(fā)展改革委：

為貫徹落實(shí)《國(guó)務(wù)院關(guān)于積極穩(wěn)妥降低企業(yè)杠桿率的意見》（國(guó)發(fā)〔2016〕54號(hào)）精神，積極發(fā)揮企業(yè)債券融資對(duì)積極穩(wěn)妥降低企業(yè)杠桿率的作用，有序推進(jìn)市場(chǎng)化銀行債權(quán)轉(zhuǎn)股權(quán)工作，現(xiàn)將我委制定的《市場(chǎng)化銀行債權(quán)轉(zhuǎn)股權(quán)專項(xiàng)債券發(fā)行指引》印發(fā)你們，請(qǐng)認(rèn)真貫徹執(zhí)行。

附件：市場(chǎng)化銀行債權(quán)轉(zhuǎn)股權(quán)專項(xiàng)債券發(fā)行指引

國(guó)家發(fā)展改革委辦公廳

2016年12月19日

附件

市場(chǎng)化銀行債權(quán)轉(zhuǎn)股權(quán)專項(xiàng)債券發(fā)行指引

為貫徹落實(shí)《國(guó)務(wù)院關(guān)于積極穩(wěn)妥降低企業(yè)杠桿率的意見》（國(guó)發(fā)〔2016〕54號(hào)）“探索發(fā)行用于市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股的企業(yè)債券”相關(guān)要求，充分發(fā)揮債券資金在市場(chǎng)化銀行債權(quán)轉(zhuǎn)股權(quán)（以下簡(jiǎn)稱債轉(zhuǎn)股）中的作用，積極穩(wěn)妥降低企業(yè)杠桿率，根據(jù)《公司法》、《證券法》、《企業(yè)債券管理?xiàng)l例》等法律法規(guī)和規(guī)范性文件，制定本指引。

一 發(fā)行條件

市場(chǎng)化銀行債權(quán)轉(zhuǎn)股權(quán)專項(xiàng)債券（以下簡(jiǎn)稱債轉(zhuǎn)股專項(xiàng)債券）的發(fā)行條件如下：

（一）發(fā)行人：市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股實(shí)施機(jī)構(gòu)，包括但不限于國(guó)有資本投資運(yùn)營(yíng)公司、地方資產(chǎn)管理公司等。

（二）轉(zhuǎn)股債權(quán)要求：轉(zhuǎn)股債權(quán)范圍以銀行對(duì)企業(yè)發(fā)放貸款形成的債權(quán)為主，適當(dāng)考慮其他類型債權(quán)。債轉(zhuǎn)股對(duì)象企業(yè)應(yīng)符合《關(guān)于市場(chǎng)化銀行債權(quán)轉(zhuǎn)股權(quán)的指導(dǎo)意見》的相關(guān)要求。

（三）債券申報(bào)核準(zhǔn)：發(fā)行人向積極穩(wěn)妥降低企業(yè)杠桿率工作部際聯(lián)席會(huì)議辦公室（以下簡(jiǎn)稱聯(lián)席會(huì)議辦公室）報(bào)送項(xiàng)目基本信息后，即可向我委申報(bào)發(fā)行債轉(zhuǎn)股專項(xiàng)債券。在我委核準(zhǔn)債券前，發(fā)行人應(yīng)完成市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股合同簽訂并正式生效，向我委提供相關(guān)材料，并向聯(lián)席會(huì)議辦公室報(bào)送項(xiàng)目進(jìn)展信息。

（四）債券募集資金用途：主要用于銀行債權(quán)轉(zhuǎn)股權(quán)項(xiàng)目（以下簡(jiǎn)稱債轉(zhuǎn)股項(xiàng)目），債轉(zhuǎn)股專項(xiàng)債券發(fā)行規(guī)模不超過債轉(zhuǎn)股項(xiàng)目合同約定的股權(quán)金額的70%。發(fā)行人可利用不超過發(fā)債規(guī)模40%的債券資金補(bǔ)充營(yíng)運(yùn)資金。債券資金既可用于單個(gè)債轉(zhuǎn)股項(xiàng)目，也可用于多個(gè)債轉(zhuǎn)股項(xiàng)目。對(duì)于已實(shí)施的債轉(zhuǎn)股項(xiàng)目，債券資金可以對(duì)前期已用于債轉(zhuǎn)股項(xiàng)目的銀行貸款、債券、基金等資金實(shí)施置換。

（五）債券期限：對(duì)于有約定退出時(shí)間的債轉(zhuǎn)股項(xiàng)目，債券期限原則上與債轉(zhuǎn)股項(xiàng)目實(shí)施期限一致，到期一次還本。也可在實(shí)施期限基礎(chǔ)上，設(shè)置可續(xù)期條款。

（六）償債保障：債轉(zhuǎn)股專項(xiàng)債券優(yōu)先以股權(quán)市場(chǎng)化退出收益作為償債資金來(lái)源。

（七）增信措施：債轉(zhuǎn)股專項(xiàng)債券原則上應(yīng)以轉(zhuǎn)股股權(quán)作為抵押擔(dān)保，如果該股權(quán)早于債券存續(xù)期提前變現(xiàn)，應(yīng)將變現(xiàn)后不低于債券存續(xù)期規(guī)模的資金用于債券抵押。對(duì)于債項(xiàng)級(jí)別為AAA的債轉(zhuǎn)股專項(xiàng)債券，可不提供上述增信措施。

（八）債券發(fā)行：核準(zhǔn)文件有效期1年，可選擇分期發(fā)行方式。債轉(zhuǎn)股專項(xiàng)債券在銀行間市場(chǎng)面對(duì)機(jī)構(gòu)投資者發(fā)行。

（九）發(fā)行方式：允許以公開或非公開方式發(fā)行債轉(zhuǎn)股專項(xiàng)債券。非公開發(fā)行時(shí)認(rèn)購(gòu)的機(jī)構(gòu)投資者不超過二百人，單筆認(rèn)購(gòu)不少于500萬(wàn)元人民幣，且不得采用廣告、公開勸誘和變相公開方式。

（十）加速到期條款：債轉(zhuǎn)股專項(xiàng)債券應(yīng)設(shè)置加速到期條款。如債轉(zhuǎn)股項(xiàng)目的股權(quán)早于債券存續(xù)期提前變現(xiàn)，由債權(quán)代理人召開債券持有人大會(huì)，經(jīng)債券持有人會(huì)議通過后，可提前清償部分或全部債券本金。

二 工作要求

（一）嚴(yán)格做好信息披露。發(fā)行人應(yīng)按規(guī)定做好債券信息披露。債轉(zhuǎn)股項(xiàng)目實(shí)施后，債轉(zhuǎn)股項(xiàng)目專項(xiàng)債券發(fā)行人應(yīng)每半年公開披露債轉(zhuǎn)股對(duì)象企業(yè)經(jīng)營(yíng)情況。

（二）加強(qiáng)信用約束。建立對(duì)發(fā)行債轉(zhuǎn)股專項(xiàng)債券相關(guān)各方失信行為的聯(lián)合懲戒機(jī)制，依據(jù)相關(guān)法律法規(guī)追究違法違規(guī)單位及相關(guān)人員責(zé)任。

（三）鼓勵(lì)地方政府對(duì)債轉(zhuǎn)股專項(xiàng)債券進(jìn)行貼息等政策支持。

特急

《中國(guó)人民銀行辦公廳關(guān)于做好2017年

信貸政策工作的意見》

（銀辦發(fā)〔2017〕48號(hào)）

中國(guó)人民銀行上海總部；各分行、營(yíng)業(yè)管理部、省會(huì)（首府）城市中心支行、副省級(jí)城市中心支行；國(guó)家開發(fā)銀行；各政策性銀行、國(guó)有商業(yè)銀行、股份制商業(yè)銀行；中國(guó)郵政儲(chǔ)蓄銀行；交易商協(xié)會(huì)：

為貫徹落實(shí)中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議和2017年人民銀行工作會(huì)議精神，堅(jiān)持穩(wěn)中求進(jìn)工作總基調(diào)，創(chuàng)新信貸政策實(shí)施方式，改進(jìn)信貸政策評(píng)估機(jī)制，著力提高信貸政策定向結(jié)構(gòu)性調(diào)整功能，著力推動(dòng)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革取得實(shí)質(zhì)性進(jìn)展，著力振興實(shí)體經(jīng)濟(jì)和促進(jìn)經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型升級(jí)，現(xiàn)提出如下意見：

一 加快農(nóng)村金融創(chuàng)新，推進(jìn)農(nóng)業(yè)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革

（一）全面深入推進(jìn)“兩權(quán)”抵押貸款試點(diǎn)。人民銀行有關(guān)分支機(jī)構(gòu)要與地方相關(guān)部門密切配合，加強(qiáng)試點(diǎn)工作督導(dǎo)，積極推動(dòng)確權(quán)登記頒證、產(chǎn)權(quán)交易平臺(tái)建設(shè)、抵押物處置和風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)等試點(diǎn)配套措施落實(shí)落地。支持地方司法部門和銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)依法處置抵押物。做好統(tǒng)計(jì)監(jiān)測(cè)、政策宣講和評(píng)估總結(jié)，及時(shí)推廣經(jīng)驗(yàn)?zāi)Ｊ健ｃy行業(yè)金融機(jī)構(gòu)特別是全國(guó)性金融機(jī)構(gòu)要切實(shí)落實(shí)績(jī)效考核、資源配置、信貸授權(quán)等制度安排，豐富完善信貸產(chǎn)品，持續(xù)推動(dòng)試點(diǎn)業(yè)務(wù)增量擴(kuò)面。

（二）扎實(shí)做好農(nóng)村產(chǎn)權(quán)制度改革配套金融服務(wù)。人民銀行有關(guān)分支機(jī)構(gòu)要按照中央關(guān)于農(nóng)村集體產(chǎn)權(quán)制度改革的統(tǒng)一部署，結(jié)合當(dāng)?shù)卦圏c(diǎn)任務(wù)，研究提出農(nóng)民以所持集體產(chǎn)權(quán)股份向金融機(jī)構(gòu)申請(qǐng)抵押、擔(dān)保貸款的具體辦法。積極推進(jìn)林權(quán)抵押貸款業(yè)務(wù)，創(chuàng)新抵押物處置和風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償機(jī)制，加大林業(yè)產(chǎn)業(yè)、林下經(jīng)濟(jì)金融支持。鼓勵(lì)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)在產(chǎn)權(quán)明晰、流轉(zhuǎn)規(guī)范的地區(qū)，探索開展農(nóng)墾國(guó)有農(nóng)用地使用權(quán)抵押貸款業(yè)務(wù)。加快農(nóng)村各類資源資產(chǎn)權(quán)屬認(rèn)定，推動(dòng)部門確權(quán)信息與銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)聯(lián)網(wǎng)共享，促進(jìn)盤活農(nóng)業(yè)資源資產(chǎn)。

（三）聚焦農(nóng)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整加大金融支持。鼓勵(lì)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)探索開展大型農(nóng)機(jī)具、農(nóng)業(yè)生產(chǎn)設(shè)施抵押、動(dòng)產(chǎn)質(zhì)押等業(yè)務(wù)，支持農(nóng)業(yè)適度規(guī)模經(jīng)營(yíng)，優(yōu)化產(chǎn)品產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)。加大糧食多元市場(chǎng)主體入市信貸支持。鼓勵(lì)發(fā)放中長(zhǎng)期貸款，加大農(nóng)業(yè)節(jié)水工程、高標(biāo)準(zhǔn)農(nóng)田建設(shè)、農(nóng)村人居環(huán)境治理、農(nóng)村公路等農(nóng)村基礎(chǔ)設(shè)施支持力度。支持糧食生產(chǎn)功能區(qū)、重要農(nóng)產(chǎn)品保護(hù)區(qū)和現(xiàn)代農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)園區(qū)建設(shè)，在條件成熟的地區(qū)探索開展糧食生產(chǎn)規(guī)模經(jīng)營(yíng)主體營(yíng)銷貸款試點(diǎn)。加大對(duì)農(nóng)村地區(qū)第一、第二、第三產(chǎn)業(yè)融合發(fā)展的金融支持，優(yōu)化農(nóng)業(yè)走出去金融服務(wù)，支持農(nóng)業(yè)對(duì)外合作和農(nóng)業(yè)企業(yè)跨國(guó)經(jīng)營(yíng)。

（四）助推農(nóng)業(yè)新興業(yè)態(tài)加快發(fā)展。充分發(fā)揮“大數(shù)據(jù)”、“云計(jì)算”和“移動(dòng)互聯(lián)”等資源技術(shù)在農(nóng)村普惠金融服務(wù)中的積極作用。引導(dǎo)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)緊密圍繞特色農(nóng)業(yè)、鄉(xiāng)村休閑旅游、農(nóng)村電商、農(nóng)產(chǎn)品精深加工等新興業(yè)態(tài)，提供供應(yīng)鏈融資、訂單融資、電商融資等金融服務(wù)。做好農(nóng)業(yè)科技研發(fā)、設(shè)施農(nóng)業(yè)、綠色農(nóng)業(yè)、現(xiàn)代食品產(chǎn)業(yè)等新興領(lǐng)域的金融支持，增加綠色優(yōu)質(zhì)農(nóng)產(chǎn)品供給。加快推進(jìn)與新型城鎮(zhèn)化相配套的金融創(chuàng)新，推動(dòng)農(nóng)民工市民化。

二 扎實(shí)做好金融服務(wù)，推動(dòng)落實(shí)去產(chǎn)能任務(wù)有實(shí)質(zhì)性進(jìn)展

（五）切實(shí)落實(shí)差異化信貸政策。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要堅(jiān)持區(qū)別對(duì)待、有扶有控原則，不斷優(yōu)化行業(yè)信貸資源配置。對(duì)鋼鐵、煤炭等產(chǎn)能過剩行業(yè)中有市場(chǎng)、有競(jìng)爭(zhēng)力但暫遇困難的優(yōu)質(zhì)骨干企業(yè)，繼續(xù)給予信貸支持，滿足企業(yè)合理資金需求。要在風(fēng)險(xiǎn)可控的前提下，積極加強(qiáng)對(duì)產(chǎn)能過剩行業(yè)企業(yè)兼并重組、轉(zhuǎn)型升級(jí)、優(yōu)化布局和國(guó)際產(chǎn)能合作的融資支持。對(duì)落后產(chǎn)能、不安全產(chǎn)能、不符合產(chǎn)業(yè)政策的產(chǎn)能和扭虧無(wú)望的“僵尸企業(yè)”，要堅(jiān)決壓縮、退出相關(guān)貸款。對(duì)違規(guī)新增產(chǎn)能項(xiàng)目，一律不得提供授信支持。

（六）妥善處置企業(yè)債務(wù)問題。人民銀行各分支機(jī)構(gòu)要積極發(fā)揮協(xié)調(diào)推動(dòng)作用，做好去產(chǎn)能過程中的債務(wù)處置工作。鼓勵(lì)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)綜合運(yùn)用債務(wù)重組、破產(chǎn)重整或破產(chǎn)清算等手段，妥善處置企業(yè)債務(wù)問題和銀行不良資產(chǎn)。對(duì)符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策、有一定清償能力的企業(yè)，可通過實(shí)施調(diào)整貸款期限、還款方式等債務(wù)重組措施，幫助企業(yè)渡過難關(guān)。鼓勵(lì)開展應(yīng)收賬款質(zhì)押融資、融資租賃等業(yè)務(wù)，支持企業(yè)提高現(xiàn)金償付能力。平穩(wěn)推進(jìn)市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股工作，支持企業(yè)優(yōu)化財(cái)務(wù)結(jié)構(gòu)、增強(qiáng)資本實(shí)力。

（七）加強(qiáng)去產(chǎn)能金融服務(wù)監(jiān)測(cè)統(tǒng)計(jì)分析。人民銀行各分支機(jī)構(gòu)要積極加強(qiáng)與地方政府和中央企業(yè)的溝通聯(lián)系，及時(shí)掌握鋼鐵煤炭行業(yè)化解過剩產(chǎn)能的工作目標(biāo)和進(jìn)度安排。指導(dǎo)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)做好對(duì)鋼鐵煤炭行業(yè)金融債務(wù)的統(tǒng)計(jì)監(jiān)測(cè)工作，密切跟蹤監(jiān)測(cè)行業(yè)貸款數(shù)量和質(zhì)量的變化趨勢(shì)，分析研判化解過剩產(chǎn)能對(duì)區(qū)域金融穩(wěn)定的影響。切實(shí)摸清風(fēng)險(xiǎn)底數(shù)，完善風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)預(yù)案，及時(shí)應(yīng)對(duì)企業(yè)去產(chǎn)能可能引發(fā)的違約風(fēng)險(xiǎn)。

三 加強(qiáng)信貸政策與產(chǎn)業(yè)政策協(xié)調(diào)配合，著力振興實(shí)體經(jīng)濟(jì)

（八）全力做好制造強(qiáng)國(guó)建設(shè)金融服務(wù)。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要圍繞“中國(guó)制造2025”重點(diǎn)領(lǐng)域，切實(shí)改進(jìn)信用評(píng)價(jià)機(jī)制，加強(qiáng)融資支持力度。構(gòu)建制造業(yè)創(chuàng)新中心等公共服務(wù)平臺(tái)的多元化融資渠道，支持關(guān)鍵共性技術(shù)研發(fā)和科技成果轉(zhuǎn)化應(yīng)用。加強(qiáng)對(duì)“四基”企業(yè)融資支持，促進(jìn)提升工業(yè)基礎(chǔ)水平。提高企業(yè)技術(shù)改造中長(zhǎng)期貸款比重，支持制造業(yè)兩化融合發(fā)展和智能升級(jí)。拓寬制造業(yè)綠色項(xiàng)目融資渠道，促進(jìn)制造業(yè)綠色發(fā)展。運(yùn)用出口信貸、融資租賃等業(yè)務(wù)，支持高端裝備領(lǐng)域突破發(fā)展。

（九）穩(wěn)妥推進(jìn)產(chǎn)融合作。鼓勵(lì)金融機(jī)構(gòu)大力發(fā)展產(chǎn)業(yè)鏈金融產(chǎn)品和服務(wù)，有效滿足產(chǎn)業(yè)鏈上下游企業(yè)融資需求，切實(shí)提高金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的質(zhì)量和效率。加快制造業(yè)領(lǐng)域融資租賃業(yè)務(wù)發(fā)展，支持制造業(yè)企業(yè)“以租代購(gòu)”和“以租代售”。建立和完善產(chǎn)融合作信息共享和工作聯(lián)動(dòng)機(jī)制，促進(jìn)產(chǎn)業(yè)政策信息、企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)信息、金融產(chǎn)品信息交流共享。及時(shí)形成制造業(yè)重點(diǎn)企業(yè)和重點(diǎn)項(xiàng)目融資對(duì)接清單，探索對(duì)制造業(yè)部分重點(diǎn)行業(yè)建立企業(yè)“白名單”制度。

（十）加大有效投資領(lǐng)域金融支持。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要全力做好深化投融資體制改革配套服務(wù)，促進(jìn)民間投資健康發(fā)展，繼續(xù)加大對(duì)國(guó)家重大項(xiàng)目、地下管廊、海綿城市、鐵路、能源等領(lǐng)域支持力度。以投貸聯(lián)動(dòng)試點(diǎn)為契機(jī)，探索股權(quán)債權(quán)相結(jié)合的科技金融服務(wù)模式。瞄準(zhǔn)戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)五大支柱和21項(xiàng)重大工程，完善信貸管理制度。按照商業(yè)化原則積極支持集成電路等重點(diǎn)行業(yè)企業(yè)海外并購(gòu)。切實(shí)做好海洋、船舶、機(jī)械、石化、新材料、應(yīng)急、醫(yī)藥、生物、軍民融合等重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)和領(lǐng)域金融服務(wù)。

（十一）促進(jìn)服務(wù)業(yè)發(fā)展和消費(fèi)升級(jí)。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要全面落實(shí)金融支持生產(chǎn)性和生活性服務(wù)業(yè)的政策要求，著力拓寬抵質(zhì)押范圍，支持實(shí)體零售、內(nèi)貿(mào)流通、電子商務(wù)等領(lǐng)域加快發(fā)展。加強(qiáng)互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)運(yùn)用，提升“互聯(lián)網(wǎng)+”普惠金融水平。大力推動(dòng)養(yǎng)老金融組織、產(chǎn)品和服務(wù)創(chuàng)新，切實(shí)做好養(yǎng)老領(lǐng)域金融服務(wù)。推動(dòng)科技、文化與金融合作，創(chuàng)新財(cái)政金融協(xié)作模式。要圍繞推動(dòng)供需結(jié)構(gòu)有效匹配，進(jìn)一步完善消費(fèi)金融布局，支持教育、健康、旅游、農(nóng)村等新消費(fèi)重點(diǎn)領(lǐng)域加快發(fā)展。

（十二）大力發(fā)展綠色金融。人民銀行各分支機(jī)構(gòu)要積極推動(dòng)轄區(qū)綠色金融改革創(chuàng)新和金融市場(chǎng)發(fā)展，探索建立正向激勵(lì)綠色金融的政策，通過再貸款和宏觀審慎評(píng)估等機(jī)制支持綠色信貸和綠色債券市場(chǎng)發(fā)展，引導(dǎo)金融機(jī)構(gòu)發(fā)行綠色金融債券和綠色信貸資產(chǎn)支持證券，推動(dòng)將企業(yè)環(huán)境信息納入金融信用信息基礎(chǔ)數(shù)據(jù)庫(kù)。引導(dǎo)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)落實(shí)綠色發(fā)展理念，創(chuàng)新產(chǎn)品服務(wù)，大力開展與環(huán)境相關(guān)的收益權(quán)、排放權(quán)、排污權(quán)抵押貸款等業(yè)務(wù)，探索環(huán)境風(fēng)險(xiǎn)壓力測(cè)試，積極為循環(huán)經(jīng)濟(jì)、綠色制造、清潔能源和污染防治提供金融服務(wù)。

四 完善住房金融服務(wù)，促進(jìn)房地產(chǎn)市場(chǎng)平穩(wěn)健康發(fā)展

（十三）積極配合地方政府做好房地產(chǎn)調(diào)控工作。人民銀行各分支機(jī)構(gòu)要加強(qiáng)與地方政府及相關(guān)部門的溝通協(xié)調(diào)，將住房信貸政策作為調(diào)控房地產(chǎn)一攬子政策的組成部分，合理搭配使用最低首付款比例、貸款利率優(yōu)惠幅度和最長(zhǎng)貸款年限等住房信貸政策工具，嚴(yán)格按照相關(guān)程序及時(shí)對(duì)轄區(qū)內(nèi)住房信貸政策做出適度調(diào)整，支持地方政府落實(shí)房地產(chǎn)調(diào)控的主體責(zé)任。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要認(rèn)真落實(shí)房地產(chǎn)金融調(diào)控要求，積極參與自律決策，嚴(yán)格遵守自律機(jī)制決議。

（十四）加強(qiáng)住房信貸管理。人民銀行各分支機(jī)構(gòu)要加強(qiáng)對(duì)商業(yè)銀行的窗口指導(dǎo)，督促其優(yōu)化信貸結(jié)構(gòu)、合理控制房貸比重和增速，做好房貸資源投放的區(qū)域分布，支持三四線城市去庫(kù)存，有效防控信貸風(fēng)險(xiǎn)。積極會(huì)同當(dāng)?shù)劂y監(jiān)部門，將差別化住房信貸政策嚴(yán)格落實(shí)到位并加強(qiáng)檢查，嚴(yán)肅處理違反相關(guān)政策的行為。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要嚴(yán)格遵守差別化住房信貸政策有關(guān)要求，支持居民合理自住購(gòu)房，加大對(duì)首付資金來(lái)源和收入證明真實(shí)性審核，禁止開展任何形式的“轉(zhuǎn)按揭”業(yè)務(wù)，杜絕價(jià)格惡性競(jìng)爭(zhēng)。

（十五）推進(jìn)房地產(chǎn)投資信托基金（REITs）試點(diǎn)工作。人民銀行各分支機(jī)構(gòu)要加強(qiáng)對(duì)REITs產(chǎn)品的研究，了解轄區(qū)內(nèi)企業(yè)關(guān)于REITs的融資需求，鼓勵(lì)保障房開發(fā)企業(yè)、物業(yè)持有機(jī)構(gòu)、住房租賃經(jīng)營(yíng)企業(yè)等通過REITs創(chuàng)新融資。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要積極支持企業(yè)開展REITs試點(diǎn)，促進(jìn)保障性住房建設(shè)融資和住房租賃市場(chǎng)發(fā)展。

（十六）加強(qiáng)房地產(chǎn)市場(chǎng)及住房金融監(jiān)測(cè)和分析。人民銀行各分支機(jī)構(gòu)要密切跟蹤當(dāng)?shù)胤康禺a(chǎn)市場(chǎng)運(yùn)行情況，加強(qiáng)對(duì)調(diào)控政策實(shí)施效果的監(jiān)測(cè)，對(duì)出現(xiàn)的苗頭性、傾向性問題，要及時(shí)進(jìn)行分析并上報(bào)；要會(huì)同當(dāng)?shù)赜嘘P(guān)部門，配合做好購(gòu)地資金來(lái)源的審查，繼續(xù)做好房地產(chǎn)市場(chǎng)資金的管控。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要加強(qiáng)對(duì)住房信貸風(fēng)險(xiǎn)的監(jiān)測(cè)和評(píng)估，按要求及時(shí)向人民銀行報(bào)送差別化住房信貸政策執(zhí)行、個(gè)人住房貸款抽樣調(diào)查等數(shù)據(jù)及有關(guān)情況。

（十七）加強(qiáng)房地產(chǎn)金融改革相關(guān)基礎(chǔ)制度研究。人民銀行各分支機(jī)構(gòu)要加強(qiáng)對(duì)住房公積金制度運(yùn)行、棚戶區(qū)改造建設(shè)融資、新市民進(jìn)城購(gòu)房、農(nóng)民住房財(cái)產(chǎn)權(quán)抵押貸款試點(diǎn)等工作的實(shí)地調(diào)研，及時(shí)將代表性信息和有關(guān)政策建議上報(bào)總行?？山Y(jié)合當(dāng)?shù)氐膶?shí)踐和探索，深化對(duì)政策性住房金融、住房金融宏觀審慎管理、促進(jìn)房地產(chǎn)市場(chǎng)平穩(wěn)健康發(fā)展長(zhǎng)效機(jī)制等基礎(chǔ)制度的研究，并將有關(guān)成果報(bào)告總行。

五 強(qiáng)力助推脫貧攻堅(jiān)，提升金融扶貧的精準(zhǔn)度和有效性

（十八）統(tǒng)籌做好金融扶貧信息對(duì)接和統(tǒng)計(jì)監(jiān)測(cè)。人民銀行相關(guān)分支機(jī)構(gòu)要進(jìn)一步優(yōu)化金融扶貧信息系統(tǒng)軟硬件環(huán)境，保證金融扶貧信息的真實(shí)、準(zhǔn)確、完整。加強(qiáng)與扶貧部門溝通協(xié)調(diào)，精準(zhǔn)確定、采集扶貧企業(yè)和扶貧項(xiàng)目信息，保證金融精準(zhǔn)扶貧貸款能夠穿透到建檔立卡貧困人口。做好金融精準(zhǔn)扶貧信息系統(tǒng)與金融精準(zhǔn)扶貧貸款專項(xiàng)統(tǒng)計(jì)制度的銜接一致，及時(shí)動(dòng)態(tài)跟蹤監(jiān)測(cè)各地、各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)脫貧攻堅(jiān)金融服務(wù)工作情況。

（十九）積極開展金融扶貧示范區(qū)創(chuàng)建。人民銀行相關(guān)分支機(jī)構(gòu)要充分發(fā)揮金融扶貧工作的牽頭和組織協(xié)調(diào)作用，重點(diǎn)圍繞財(cái)稅金融結(jié)合、金融扶貧信息共享、農(nóng)村信用體系建設(shè)、金融產(chǎn)品創(chuàng)新、易地扶貧搬遷、產(chǎn)業(yè)發(fā)展和貧困戶創(chuàng)業(yè)就業(yè)等方面，選擇工作成效突出、金融扶貧評(píng)估結(jié)果較好的地市級(jí)或縣級(jí)貧困地區(qū)，扎實(shí)推進(jìn)金融精準(zhǔn)扶貧示范區(qū)創(chuàng)建，切實(shí)發(fā)揮示范區(qū)以點(diǎn)帶面、示范引領(lǐng)作用。

（二十）著力推進(jìn)精準(zhǔn)扶貧與金融支持深度融合。要進(jìn)一步管好用好扶貧再貸款。加強(qiáng)易地扶貧搬遷相關(guān)資金籌措、銜接投放和管理，做好貧困人口安置綜合金融服務(wù)。要?jiǎng)?chuàng)新金融產(chǎn)品和服務(wù)方式，精準(zhǔn)對(duì)接貧困戶多元化融資需求。鼓勵(lì)和支持貧困地區(qū)企業(yè)發(fā)行短期融資券、中期票據(jù)等債務(wù)融資工具。支持金融機(jī)構(gòu)積極參與社會(huì)效應(yīng)債券發(fā)行、地方扶貧專項(xiàng)基金設(shè)立等扶貧投融資機(jī)制創(chuàng)新，拓寬貧困地區(qū)的融資渠道。

六 加大對(duì)小微企業(yè)、“雙創(chuàng)”企業(yè)等薄弱環(huán)節(jié)支持，補(bǔ)足民生金融服務(wù)短板

（二十一）加強(qiáng)和改進(jìn)小微企業(yè)金融服務(wù)。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要加強(qiáng)多元化金融產(chǎn)品和服務(wù)創(chuàng)新，積極利用互聯(lián)網(wǎng)技術(shù)降低小微企業(yè)融資準(zhǔn)入門檻，優(yōu)化小微企業(yè)業(yè)務(wù)規(guī)范和流程。人民銀行各分支機(jī)構(gòu)要加強(qiáng)與地方政府部門和金融系統(tǒng)的溝通協(xié)調(diào)，統(tǒng)籌推進(jìn)小微企業(yè)金融服務(wù)工作。在轄區(qū)內(nèi)開展小微企業(yè)應(yīng)收賬款融資專項(xiàng)行動(dòng)。配合總行優(yōu)化小微企業(yè)信貸政策導(dǎo)向效果評(píng)估體系，推動(dòng)評(píng)估結(jié)果在地方政府風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償金、財(cái)稅獎(jiǎng)補(bǔ)等政策中的運(yùn)用，為小微企業(yè)融資營(yíng)造良好的外部環(huán)境。

（二十二）深化大眾創(chuàng)業(yè)萬(wàn)眾創(chuàng)新金融服務(wù)。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要加強(qiáng)與“雙創(chuàng)”示范基地及各類眾創(chuàng)空間等“雙創(chuàng)”，載體合作，加大對(duì)創(chuàng)業(yè)創(chuàng)新企業(yè)的金融支持力度。要依托風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償、貸款貼息等財(cái)政手段，強(qiáng)化對(duì)新技術(shù)、新產(chǎn)品、新成果導(dǎo)入階段“雙創(chuàng)”企業(yè)的金融支持。人民銀行各分支機(jī)構(gòu)要繼續(xù)探索金融支持創(chuàng)業(yè)創(chuàng)新市場(chǎng)化運(yùn)作的長(zhǎng)效機(jī)制，密切跟蹤監(jiān)測(cè)投貸聯(lián)動(dòng)試點(diǎn)等金融創(chuàng)新發(fā)展情況，引導(dǎo)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)下沉服務(wù)重心，支持縣域創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)發(fā)展。

（二十三）進(jìn)一步做好就業(yè)、助學(xué)、農(nóng)民工等金融服務(wù)。人民銀行各分支機(jī)構(gòu)要進(jìn)一步細(xì)化創(chuàng)業(yè)擔(dān)保貸款政策，切實(shí)做好對(duì)高校畢業(yè)生、返鄉(xiāng)農(nóng)民工、網(wǎng)絡(luò)商戶、建檔立卡貧困戶等就業(yè)困難人員和重點(diǎn)人群的創(chuàng)業(yè)就業(yè)金融服務(wù)。繼續(xù)落實(shí)國(guó)家助學(xué)貸款政策，讓助學(xué)貸款惠及更多家庭困難學(xué)生。實(shí)施好康復(fù)扶貧貼息貸款政策，加大對(duì)康復(fù)輔助器具產(chǎn)業(yè)的金融支持，為殘疾人康復(fù)、創(chuàng)業(yè)、就業(yè)提供便利條件。

七 統(tǒng)籌做好重大戰(zhàn)略金融服務(wù)，推動(dòng)區(qū)域經(jīng)濟(jì)協(xié)調(diào)發(fā)展

（二十四）提升京津冀協(xié)同發(fā)展金融支持力度。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要圍繞有序疏解北京非首都功能，優(yōu)化調(diào)整區(qū)域業(yè)務(wù)布局，建立有利于協(xié)同發(fā)展的金融組織體系，積極參與區(qū)域金融市場(chǎng)一體化改革和各項(xiàng)綜合金融試點(diǎn)，提升京津冀金融服務(wù)一體化水平。創(chuàng)新金融支持方式，持續(xù)加大對(duì)京津冀交通一體化、生態(tài)環(huán)境保護(hù)、產(chǎn)業(yè)升級(jí)轉(zhuǎn)移等率先突破領(lǐng)域和基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)、科技創(chuàng)新、扶貧開發(fā)等重點(diǎn)領(lǐng)域和薄弱環(huán)節(jié)的支持力度。

（二十五）做好西部大開發(fā)等重大區(qū)域戰(zhàn)略的金融服務(wù)。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要加強(qiáng)對(duì)西部地區(qū)生態(tài)環(huán)境保護(hù)、完善基礎(chǔ)設(shè)施網(wǎng)絡(luò)、推動(dòng)脫貧攻堅(jiān)、培育現(xiàn)代產(chǎn)業(yè)體系、發(fā)展特色優(yōu)勢(shì)農(nóng)業(yè)、促進(jìn)創(chuàng)新驅(qū)動(dòng)發(fā)展、推進(jìn)新型城鎮(zhèn)化等重點(diǎn)領(lǐng)域的金融支持，推動(dòng)西部大開發(fā)戰(zhàn)略深入實(shí)施。切實(shí)落實(shí)有關(guān)支持政策，扎實(shí)做好東北振興、中部崛起、東部率先發(fā)展等區(qū)域發(fā)展總體戰(zhàn)略和長(zhǎng)江經(jīng)濟(jì)帶發(fā)展、“一帶一路”建設(shè)等重大戰(zhàn)略實(shí)施推進(jìn)的金融服務(wù)。

（二十六）持續(xù)改進(jìn)完善老少邊窮和民族地區(qū)金融服務(wù)。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要結(jié)合老少邊窮和民族地區(qū)產(chǎn)業(yè)發(fā)展需求，延伸服務(wù)網(wǎng)絡(luò)，調(diào)劑信貸資源，靈活設(shè)立貧困老區(qū)分支機(jī)構(gòu)授信審批權(quán)限，建立健全信貸資金投向老區(qū)的激勵(lì)機(jī)制，切實(shí)改進(jìn)民族地區(qū)金融服務(wù)水平。落實(shí)好“十三五”民族貿(mào)易和民族特需商品生產(chǎn)貸款優(yōu)惠利率政策。加大信貸政策支持力度，推動(dòng)民族地區(qū)和邊疆地區(qū)經(jīng)濟(jì)發(fā)展和產(chǎn)業(yè)升級(jí)。繼續(xù)做好地震、洪澇災(zāi)害受災(zāi)地區(qū)災(zāi)后重建金融服務(wù)。

八 加快創(chuàng)新投融資機(jī)制，做好地方政府性債務(wù)管理配套金融服務(wù)

（二十七）繼續(xù)做好地方政府性債務(wù)管理配套金融服務(wù)。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要配合相關(guān)部門做好地方政府存量債務(wù)置換和地方政府融資平臺(tái)市場(chǎng)化轉(zhuǎn)型工作，強(qiáng)化債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)提示，不得違法違規(guī)向地方政府提供融資，不得要求地方政府違法違規(guī)提供擔(dān)保，購(gòu)買地方政府債券要符合監(jiān)管規(guī)定。人民銀行各分支機(jī)構(gòu)要及時(shí)掌握本地區(qū)地方政府債務(wù)置換和融資平臺(tái)市場(chǎng)化轉(zhuǎn)型動(dòng)態(tài)，密切監(jiān)測(cè)重大項(xiàng)目后續(xù)資金來(lái)源，督促銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)強(qiáng)化地方政府性債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)和提示。

（二十八）加大對(duì)政府和社會(huì)資本合作（PPP）項(xiàng)目推廣運(yùn)用的金融支持。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要結(jié)合PPP模式特點(diǎn)，優(yōu)化信貸審批方式，穩(wěn)妥推進(jìn)抵質(zhì)押方式創(chuàng)新，加大對(duì)PPP項(xiàng)目的融資支持。鼓勵(lì)有條件的金融機(jī)構(gòu)在權(quán)益明確、風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)機(jī)制合理的前提下，與地方政府合作發(fā)起設(shè)立或參股各類PPP基金，吸引更多社會(huì)資本。人民銀行各分支機(jī)構(gòu)要指導(dǎo)轄區(qū)內(nèi)金融機(jī)構(gòu)正確識(shí)別、計(jì)量和控制風(fēng)險(xiǎn)，按照風(fēng)險(xiǎn)可控、商業(yè)可持續(xù)原則支持PPP項(xiàng)目融資。加強(qiáng)對(duì)有條件的PPP項(xiàng)目開展資產(chǎn)證券化的指導(dǎo)和支持。

九 進(jìn)一步推進(jìn)資產(chǎn)證券化

（二十九）推進(jìn)信貸資產(chǎn)證券化市場(chǎng)健康規(guī)范發(fā)展。參與信貸資產(chǎn)證券化的金融機(jī)構(gòu)要持續(xù)優(yōu)化內(nèi)部管理制度和激勵(lì)機(jī)制，加強(qiáng)信息系統(tǒng)建設(shè)和數(shù)據(jù)積累，大力發(fā)展個(gè)人住房、汽車、消費(fèi)等零售類和微小企業(yè)貸款證券化產(chǎn)品，提升產(chǎn)品標(biāo)準(zhǔn)化、規(guī)范化程度。人民銀行各分支機(jī)構(gòu)要繼續(xù)加強(qiáng)信貸資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)推廣指導(dǎo)，更多鼓勵(lì)一次注冊(cè)、自主分期發(fā)行，加強(qiáng)跟蹤監(jiān)測(cè)，及時(shí)分析研究信貸資產(chǎn)證券化對(duì)貨幣信貸總量調(diào)控、貨幣政策實(shí)施及宏觀審慎管理的影響。繼續(xù)穩(wěn)妥推進(jìn)不良資產(chǎn)證券化試點(diǎn)工作。

（三十）有序推進(jìn)企業(yè)資產(chǎn)證券化。人民銀行各分支機(jī)構(gòu)要與相關(guān)部門加強(qiáng)協(xié)調(diào)，主動(dòng)收集轄區(qū)內(nèi)有需求的企業(yè)信息，堅(jiān)持“真實(shí)出售、破產(chǎn)隔離”原則，指導(dǎo)企業(yè)以符合條件的經(jīng)營(yíng)性資產(chǎn)開展證券化，盤活存量資源。積極配合交易商協(xié)會(huì)加強(qiáng)項(xiàng)目收益票據(jù)、資產(chǎn)支持票據(jù)等企業(yè)資產(chǎn)證券化產(chǎn)品的運(yùn)用推廣。持續(xù)監(jiān)測(cè)并及時(shí)報(bào)告轄區(qū)內(nèi)企業(yè)資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)中出現(xiàn)的新趨勢(shì)、新情況、新問題，推動(dòng)標(biāo)準(zhǔn)化、規(guī)范化的企業(yè)資產(chǎn)證券化產(chǎn)品發(fā)展。

十 創(chuàng)新信貸政策工作實(shí)施方式，扎實(shí)開展導(dǎo)向效果評(píng)估

（三十一）繼續(xù)做好涉農(nóng)和小微企業(yè)信貸政策導(dǎo)向效果評(píng)估工作。人民銀行各分支機(jī)構(gòu)要?jiǎng)?chuàng)新評(píng)估方式，完善評(píng)估方法，做好評(píng)估結(jié)果運(yùn)用。創(chuàng)新評(píng)估結(jié)果與宏觀審慎評(píng)估（MPA）、金融機(jī)構(gòu)綜合評(píng)價(jià)、再貸款、再貼現(xiàn)等政策工具運(yùn)用結(jié)合方式。推進(jìn)評(píng)估結(jié)果在地方風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償金、財(cái)稅獎(jiǎng)補(bǔ)等政策中的運(yùn)用。評(píng)估結(jié)果將作為銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)發(fā)行“三農(nóng)”和小微企業(yè)金融債的重要參考。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要加強(qiáng)信貸政策執(zhí)行情況監(jiān)督檢查，對(duì)列入中等和勉勵(lì)檔的分支機(jī)構(gòu)，及時(shí)采取有效措施，督促其整改到位。

（三十二）創(chuàng)新開展金融扶貧政策效果評(píng)估工作。人民銀行相關(guān)分支機(jī)構(gòu)要加強(qiáng)與金融監(jiān)管部門、扶貧部門的溝通協(xié)調(diào)和信息共享，組織做好轄區(qū)內(nèi)貧困縣和銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)評(píng)估工作。建立評(píng)估結(jié)果運(yùn)用和披露機(jī)制，探索將貧困縣評(píng)估結(jié)果與金融精準(zhǔn)扶貧政策創(chuàng)新試點(diǎn)、差別化監(jiān)管、脫貧攻堅(jiān)工作年度考核等相結(jié)合，將銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)評(píng)估結(jié)果與宏觀審慎評(píng)估（MPA）、發(fā)行債務(wù)融資工具以及金融機(jī)構(gòu)年度綜合評(píng)價(jià)等相結(jié)合。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要做好數(shù)據(jù)采集和結(jié)果運(yùn)用，以評(píng)估促進(jìn)提升金融扶貧工作效果。

（三十三）發(fā)揮信貸政策和金融市場(chǎng)、財(cái)政政策合力。人民銀行各分支機(jī)構(gòu)要注重推動(dòng)信貸政策產(chǎn)品化，發(fā)揮金融市場(chǎng)創(chuàng)新工具作用，繼續(xù)完善易地扶貧搬遷專項(xiàng)金融債券、社會(huì)效應(yīng)債券、涉農(nóng)和小微企業(yè)金融債券，研究推出“雙創(chuàng)”專項(xiàng)金融債券、銀行間市場(chǎng)高收益?zhèn)?，打通金融服?wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)薄弱環(huán)節(jié)的通道。加強(qiáng)財(cái)政和金融政策協(xié)調(diào)聯(lián)動(dòng)，推動(dòng)地方政府通過發(fā)行成本補(bǔ)貼、貸款貼息、風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償?shù)戎С址绞?，形成市?chǎng)化可持續(xù)的融資工具和交易機(jī)制。

十一 加強(qiáng)調(diào)研監(jiān)測(cè)，防控信貸風(fēng)險(xiǎn)

銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要立足金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)，堅(jiān)持審慎經(jīng)營(yíng)，優(yōu)化信貸資金管理配置，科學(xué)設(shè)計(jì)創(chuàng)新信貸產(chǎn)品，加強(qiáng)信貸風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別和監(jiān)測(cè)預(yù)警，從源頭上把控和防范各類信貸風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生。人民銀行各分支機(jī)構(gòu)要與相關(guān)部門加強(qiáng)信息交流共享，指導(dǎo)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)落實(shí)有扶有控、分類施策的信貸政策，不搞“一刀切”，不盲目抽貸、壓貸、斷貸。進(jìn)一步加強(qiáng)對(duì)轄區(qū)化解產(chǎn)能過剩、房地產(chǎn)市場(chǎng)、債轉(zhuǎn)股、地方政府性債務(wù)以及重點(diǎn)改革領(lǐng)域金融風(fēng)險(xiǎn)的跟蹤監(jiān)測(cè)和調(diào)研分析，提高和改進(jìn)監(jiān)管能力，確保不發(fā)生系統(tǒng)性金融風(fēng)險(xiǎn)。

人民銀行各分支機(jī)構(gòu)要進(jìn)一步完善與銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)的定期雙向聯(lián)動(dòng)機(jī)制，及時(shí)溝通信貸政策動(dòng)向，加強(qiáng)對(duì)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)制定、實(shí)施信貸政策的監(jiān)督指導(dǎo)，完善轄區(qū)內(nèi)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)信貸政策執(zhí)行情況報(bào)告制度。在每季度結(jié)束后十五個(gè)工作日內(nèi)，全國(guó)性銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)和人民銀行各分支機(jī)構(gòu)要向人民銀行總行報(bào)送本機(jī)構(gòu)和本地區(qū)信貸政策執(zhí)行情況報(bào)告。

各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要根據(jù)本意見要求，制定完善內(nèi)部信貸管理制度，并將貫徹落實(shí)情況以及實(shí)施過程中遇到的新情況、新問題，定期向人民銀行報(bào)告。請(qǐng)人民銀行各分支機(jī)構(gòu)速將本意見轉(zhuǎn)發(fā)至轄區(qū)內(nèi)地方性金融機(jī)構(gòu)，并加強(qiáng)組織協(xié)調(diào)，做好政策貫徹落實(shí)工作。

中國(guó)人民銀行辦公廳

2017年3月11日

國(guó)家能源局關(guān)于印發(fā)《關(guān)于深化能源行業(yè)投融資體制改革的實(shí)施意見》的通知

（國(guó)能法改〔2017〕88號(hào)）

各?。ㄗ灾螀^(qū)、直轄市）發(fā)展改革委（能源局）：

現(xiàn)將《關(guān)于深化能源行業(yè)投融資體制改革的實(shí)施意見》印發(fā)給你們，各有關(guān)單位要根據(jù)實(shí)施意見，按照職能和職責(zé)分工要求，結(jié)合實(shí)際認(rèn)真貫徹落實(shí)。涉及多部門的工作，部門之間要加強(qiáng)協(xié)調(diào)配合，形成工作合力。貫徹落實(shí)中的重大問題要及時(shí)報(bào)告我局。

國(guó)家能源局

2017年3月27日

《國(guó)家能源局關(guān)于深化能源行業(yè)投融資體制改革的實(shí)施意見》

為貫徹落實(shí)《中共中央、國(guó)務(wù)院關(guān)于深化投融資體制改革的意見》（中發(fā)〔2016〕18號(hào)），進(jìn)一步發(fā)揮能源投融資對(duì)穩(wěn)增長(zhǎng)、調(diào)結(jié)構(gòu)、惠民生，推進(jìn)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革的重要作用，堅(jiān)持企業(yè)為主、規(guī)劃引導(dǎo)、放管結(jié)合、優(yōu)化服務(wù)、創(chuàng)新機(jī)制、暢通渠道、統(tǒng)籌兼顧、協(xié)同推進(jìn)的原則，提出以下實(shí)施意見。

一 充分激發(fā)社會(huì)資本參與能源投資的動(dòng)力和活力

（一）確立能源企業(yè)投資主體地位。在增量配電網(wǎng)、規(guī)劃內(nèi)風(fēng)電、背壓式熱電聯(lián)產(chǎn)、燃?xì)夥植际桨l(fā)電等項(xiàng)目先行試點(diǎn)企業(yè)投資項(xiàng)目承諾制，推動(dòng)以政策性條件引導(dǎo)、企業(yè)信用承諾、監(jiān)管有效約束為核心的管理模式。

（二）實(shí)行能源投資項(xiàng)目管理負(fù)面清單制度。進(jìn)一步取消下放能源投資項(xiàng)目核準(zhǔn)權(quán)限。嚴(yán)格按照《政府核準(zhǔn)的投資項(xiàng)目目錄》規(guī)定核準(zhǔn)能源項(xiàng)目，目錄范圍外的項(xiàng)目，一律實(shí)行備案制，不得進(jìn)行任何形式的審批。

（三）建立能源投資項(xiàng)目管理權(quán)力清單制度。能源項(xiàng)目核準(zhǔn)機(jī)關(guān)要根據(jù)《政府核準(zhǔn)的投資項(xiàng)目目錄》，制定本級(jí)能源投資項(xiàng)目管理權(quán)力清單，國(guó)家能源局要抓緊制定并試行《國(guó)家能源局權(quán)力和責(zé)任清單》。各省級(jí)能源項(xiàng)目核準(zhǔn)機(jī)關(guān)要根據(jù)《政府核準(zhǔn)的投資項(xiàng)目目錄》規(guī)定的權(quán)限開展核準(zhǔn)工作，要堅(jiān)持投資審批權(quán)限下放層級(jí)與承接能力匹配，對(duì)涉及本地區(qū)重大規(guī)劃布局、重要能源資源開發(fā)配置的項(xiàng)目，原則上不下放到地市級(jí)政府、一律不得下放到縣級(jí)及以下政府核準(zhǔn)。

（四）建立能源投資項(xiàng)目管理責(zé)任清單制度。能源項(xiàng)目核準(zhǔn)機(jī)關(guān)要厘清職權(quán)所對(duì)應(yīng)的責(zé)任事項(xiàng)，明確責(zé)任主體，健全問責(zé)機(jī)制。按照簡(jiǎn)化程序、優(yōu)化流程、透明高效的原則，制作行政職權(quán)運(yùn)行流程圖，規(guī)范每個(gè)環(huán)節(jié)的承辦機(jī)構(gòu)、辦理程序、辦理要求、辦理時(shí)限等，確保權(quán)力規(guī)范行使。

（五）規(guī)范能源投資項(xiàng)目備案管理制度。實(shí)行備案制的能源投資項(xiàng)目，備案機(jī)關(guān)要通過全國(guó)投資項(xiàng)目在線審批監(jiān)管平臺(tái)或政務(wù)服務(wù)大廳，提供快捷備案服務(wù)，備案不得設(shè)置任何前置條件。

（六）優(yōu)化能源投資項(xiàng)目核準(zhǔn)流程。實(shí)行核準(zhǔn)制的能源投資項(xiàng)目，核準(zhǔn)機(jī)關(guān)要依托全國(guó)投資項(xiàng)目在線審批監(jiān)管平臺(tái)或政務(wù)服務(wù)大廳實(shí)行并聯(lián)核準(zhǔn)，項(xiàng)目核準(zhǔn)的前置許可條件不得互為前置。按照并聯(lián)辦理、聯(lián)合評(píng)審的要求，配合推動(dòng)相關(guān)部門協(xié)同下放審批權(quán)限，探索建立多評(píng)合一、統(tǒng)一評(píng)審的新模式。

（七）精簡(jiǎn)能源投資項(xiàng)目核準(zhǔn)前置許可。能源投資項(xiàng)目核準(zhǔn)只保留選址意見和用地（用海）預(yù)審作為前置條件，除法律法規(guī)明確規(guī)定的，各級(jí)能源項(xiàng)目核準(zhǔn)機(jī)關(guān)一律不得設(shè)置任何項(xiàng)目核準(zhǔn)的前置條件，不得發(fā)放同意開展項(xiàng)目前期工作的“路條”性文件。

（八）創(chuàng)新能源投資項(xiàng)目業(yè)主確定方式。在光伏、生物質(zhì)能、火電站、水電站、風(fēng)電等項(xiàng)目開展以競(jìng)爭(zhēng)性方式確定能源投資項(xiàng)目業(yè)主試點(diǎn)。根據(jù)資源調(diào)查和專項(xiàng)規(guī)劃，委托有資質(zhì)的中介機(jī)構(gòu)對(duì)納入規(guī)劃的項(xiàng)目進(jìn)行咨詢?cè)u(píng)估，通過招標(biāo)、競(jìng)爭(zhēng)性磋商等方式，公開、公平、公正確定業(yè)主。

（九）加強(qiáng)能源企業(yè)投資行為事中事后監(jiān)管。企業(yè)投資能源項(xiàng)目要嚴(yán)格按照國(guó)家有關(guān)規(guī)定實(shí)施。未依法辦理核準(zhǔn)或備案手續(xù)開工建設(shè)，或者未按照核準(zhǔn)的建設(shè)地點(diǎn)、建設(shè)規(guī)模、建設(shè)內(nèi)容等進(jìn)行建設(shè)的，核準(zhǔn)機(jī)關(guān)應(yīng)當(dāng)根據(jù)法律法規(guī)規(guī)定，按情節(jié)輕重依法給予警告、責(zé)令停止建設(shè)、責(zé)令停產(chǎn)等處罰。

二 發(fā)揮好能源行業(yè)政府投資的引導(dǎo)和帶動(dòng)作用

（十）正確把握政府投資方向，明確投資范圍。能源領(lǐng)域政府投資資金重點(diǎn)支持農(nóng)村電網(wǎng)改造、煤礦安全改造、國(guó)家石油儲(chǔ)備基地等市場(chǎng)不能有效配置資源的基礎(chǔ)設(shè)施和公共服務(wù)類項(xiàng)目。

（十一）優(yōu)化完善政府投資資金安排方式。對(duì)農(nóng)村電網(wǎng)改造、煤礦安全改造、油氣儲(chǔ)備設(shè)施建設(shè)等政府投資的能源項(xiàng)目，建立政府投資資金分配信息發(fā)布機(jī)制，具備條件的項(xiàng)目采用招投標(biāo)的方式取代行政指定性的資金分配方式，不設(shè)置歧視性條件，平等對(duì)待各類投資主體。對(duì)確需支持的經(jīng)營(yíng)性能源項(xiàng)目，政府投資主要采取資本金注入方式，也可適當(dāng)采取投資補(bǔ)助、貸款貼息等方式進(jìn)行引導(dǎo)。

（十二）編制能源領(lǐng)域三年滾動(dòng)政府投資計(jì)劃。依據(jù)國(guó)家宏觀調(diào)控總體要求和能源發(fā)展規(guī)劃，編制能源領(lǐng)域三年滾動(dòng)政府投資計(jì)劃，明確規(guī)劃期內(nèi)政府投資的重大能源項(xiàng)目。建立能源領(lǐng)域政府投資項(xiàng)目庫(kù)，未入庫(kù)項(xiàng)目原則上不予安排政府投資。

（十三）加強(qiáng)能源領(lǐng)域政府投資事中事后監(jiān)管。以更嚴(yán)格標(biāo)準(zhǔn)加強(qiáng)對(duì)能源領(lǐng)域政府投資的概算預(yù)算、建設(shè)標(biāo)準(zhǔn)、建設(shè)工期、竣工驗(yàn)收等事項(xiàng)的要求。嚴(yán)格按照項(xiàng)目建設(shè)進(jìn)度下達(dá)政府投資計(jì)劃。嚴(yán)格概算執(zhí)行和造價(jià)控制，健全概算審批、調(diào)整等管理制度。加強(qiáng)政府投資項(xiàng)目的竣工驗(yàn)收管理。探索與投資項(xiàng)目審計(jì)監(jiān)督、重大項(xiàng)目稽查等部門實(shí)施聯(lián)合監(jiān)督的新機(jī)制，強(qiáng)化政府投資監(jiān)管。

（十四）建立政府投資資金使用情況后評(píng)估制度。對(duì)能源領(lǐng)域政府投資項(xiàng)目的質(zhì)量、工期、資金使用和安全性評(píng)價(jià)等事項(xiàng)進(jìn)行專項(xiàng)監(jiān)管和動(dòng)態(tài)跟蹤。完善政府投資追責(zé)體系，建立政府投資黑名單制度，項(xiàng)目一經(jīng)發(fā)現(xiàn)違法違規(guī)問題，視情節(jié)輕重限制、禁止項(xiàng)目業(yè)主申請(qǐng)中央預(yù)算內(nèi)投資資金，并追究法律責(zé)任。

（十五）鼓勵(lì)政府和社會(huì)資本合作。落實(shí)《國(guó)家能源局關(guān)于在能源領(lǐng)域積極推廣政府和社會(huì)資本合作模式的通知》（國(guó)能法改〔2016〕96號(hào)），重點(diǎn)在城鎮(zhèn)配電網(wǎng)、農(nóng)村電網(wǎng)、電動(dòng)汽車充電樁、城市燃?xì)夤芫W(wǎng)、液化天然氣（LNG）儲(chǔ)運(yùn)設(shè)施等領(lǐng)域推廣運(yùn)用政府和社會(huì)資本合作（PPP）模式。建立PPP項(xiàng)目聯(lián)審機(jī)制，進(jìn)一步簡(jiǎn)化PPP項(xiàng)目審批流程，提高行政服務(wù)效率。建立主要由市場(chǎng)決定能源價(jià)格的機(jī)制，為社會(huì)資本投資能源領(lǐng)域創(chuàng)造有利條件。對(duì)確定采用PPP模式的能源項(xiàng)目，通過競(jìng)爭(zhēng)性機(jī)制公平擇優(yōu)選擇社會(huì)資本作為合作伙伴。

三 暢通能源投資項(xiàng)目融資渠道

（十六）鼓勵(lì)發(fā)展能源項(xiàng)目直接融資。依托多層次資本市場(chǎng)體系，拓寬和優(yōu)化能源領(lǐng)域投資項(xiàng)目的直接融資渠道，鼓勵(lì)符合條件的能源企業(yè)開展股票上市融資。總結(jié)能源領(lǐng)域資產(chǎn)證券化實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)，鼓勵(lì)金融機(jī)構(gòu)選擇符合條件的能源信貸資產(chǎn)、企業(yè)應(yīng)收款、信托受益權(quán)、基礎(chǔ)設(shè)施收益權(quán)等為基礎(chǔ)資產(chǎn)，開展形式多樣的資產(chǎn)證券化業(yè)務(wù)，盤活存量能源設(shè)施資產(chǎn)。加大創(chuàng)新力度，豐富債券品種，鼓勵(lì)有條件的能源企業(yè)發(fā)行企業(yè)債券、項(xiàng)目收益?zhèn)?、重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)專項(xiàng)債，通過債券市場(chǎng)籌措資金。

（十七）大力加強(qiáng)能源領(lǐng)域“雙創(chuàng)”項(xiàng)目金融扶持力度。加大對(duì)電動(dòng)汽車充電基礎(chǔ)設(shè)施、氫燃料電池、儲(chǔ)能、綜合智慧能源等科技程度高、資本密度低，并處于種子期、初創(chuàng)期項(xiàng)目的金融支持力度，鼓勵(lì)金融機(jī)構(gòu)有針對(duì)性地為能源領(lǐng)域“雙創(chuàng)”項(xiàng)目提供股權(quán)、債券以及信用貸款等融資綜合服務(wù)。

（十八）建立能源領(lǐng)域政府、銀行、企業(yè)、社會(huì)合作對(duì)接機(jī)制。搭建政銀企社合作平臺(tái)，通過聯(lián)合開展項(xiàng)目推介會(huì)等方式，加強(qiáng)與政策性、開發(fā)性金融機(jī)構(gòu)以及廣大社會(huì)資本的對(duì)接，為能源領(lǐng)域重大項(xiàng)目獲取長(zhǎng)期穩(wěn)定、低成本的資金支持創(chuàng)造條件。

（十九）完善保險(xiǎn)資金等機(jī)構(gòu)資金對(duì)能源項(xiàng)目建設(shè)的投資機(jī)制。大力發(fā)展債權(quán)投資計(jì)劃、產(chǎn)業(yè)投資基金、資產(chǎn)支持計(jì)劃等融資工具，引導(dǎo)社保資金、保險(xiǎn)資金、企業(yè)年金等用于收益穩(wěn)定、回收期長(zhǎng)的能源項(xiàng)目。建立信貸、證券、保險(xiǎn)和基金等機(jī)構(gòu)資金支持重大能源項(xiàng)目建設(shè)的合作對(duì)接機(jī)制，保障重大項(xiàng)目資金需求。

（二十）構(gòu)建更加開放的投融資體制。加強(qiáng)與金融機(jī)構(gòu)的協(xié)調(diào)配合，促進(jìn)金融機(jī)構(gòu)對(duì)重大能源基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)合作項(xiàng)目提供信貸、擔(dān)保、保險(xiǎn)、國(guó)際結(jié)算等全方位、全流程的金融服務(wù)。促進(jìn)金融機(jī)構(gòu)針對(duì)能源領(lǐng)域?qū)ν夂献鞯男枨蠛吞攸c(diǎn)，主動(dòng)創(chuàng)新金融產(chǎn)品和服務(wù)方式，加快拓展和優(yōu)化境外服務(wù)網(wǎng)絡(luò)，為能源企業(yè)“走出去”和重點(diǎn)國(guó)際合作項(xiàng)目提供境內(nèi)外一體化金融服務(wù)。積極搭建能源領(lǐng)域雙多邊政府間合作平臺(tái)，建立健全能源行業(yè)“走出去”協(xié)調(diào)服務(wù)機(jī)制，更好地支持能源對(duì)外投資項(xiàng)目。加強(qiáng)與國(guó)際金融機(jī)構(gòu)和各國(guó)政府、企業(yè)、金融機(jī)構(gòu)在能源領(lǐng)域的多層次投融資合作。

四 提升綜合服務(wù)管理水平

（二十一）落實(shí)能源投資項(xiàng)目審批負(fù)責(zé)制。探索建立并逐步推行能源投資項(xiàng)目審批、核準(zhǔn)和備案首問負(fù)責(zé)制。能源項(xiàng)目核準(zhǔn)、備案機(jī)關(guān)或?qū)徟鷧f(xié)調(diào)機(jī)構(gòu)實(shí)行“一站式”受理、“全流程”服務(wù)，一家負(fù)責(zé)到底。

（二十二）大力推進(jìn)陽(yáng)光審批。落實(shí)投資項(xiàng)目統(tǒng)一代碼制度相關(guān)要求，充分利用全國(guó)投資項(xiàng)目在線審批監(jiān)管平臺(tái)，做好能源項(xiàng)目審批、監(jiān)管等信息公開工作，提高透明度。制定能源項(xiàng)目審批工作規(guī)則，梳理整合辦事環(huán)節(jié)，編制、更新企業(yè)辦事流程圖。推進(jìn)能源項(xiàng)目審批管理工作的信息公開制度，及時(shí)公開項(xiàng)目受理情況、辦理過程、審批結(jié)果。鼓勵(lì)新聞媒體、公民、法人和其他組織依法對(duì)能源部門的服務(wù)管理行為進(jìn)行監(jiān)督。

（二十三）加強(qiáng)規(guī)劃引領(lǐng)。完善能源規(guī)劃體系，強(qiáng)化地方規(guī)劃與國(guó)家規(guī)劃的銜接，加強(qiáng)能源規(guī)劃與城鄉(xiāng)、土地、環(huán)保等領(lǐng)域規(guī)劃的銜接。完善能源規(guī)劃的約束引導(dǎo)機(jī)制，發(fā)揮好規(guī)劃對(duì)能源投資的龍頭性、引領(lǐng)性作用，促進(jìn)能源產(chǎn)業(yè)科學(xué)有序發(fā)展。處理好規(guī)劃和具體投資項(xiàng)目的關(guān)系，既要依據(jù)規(guī)劃布局項(xiàng)目，也要防止規(guī)劃制定過細(xì)、規(guī)劃變相指定項(xiàng)目單位、規(guī)劃套規(guī)劃搞層層加碼等有礙市場(chǎng)在能源投資中起決定性作用的問題出現(xiàn)。

（二十四）健全監(jiān)管機(jī)制。按照誰(shuí)審批誰(shuí)監(jiān)管、誰(shuí)主管誰(shuí)監(jiān)管的原則，依托能源投資項(xiàng)目在線審批監(jiān)管平臺(tái)，加強(qiáng)項(xiàng)目建設(shè)全過程監(jiān)管。完善有關(guān)規(guī)章制度，制定監(jiān)管工作指南和操作規(guī)程，促進(jìn)監(jiān)管工作標(biāo)準(zhǔn)化、規(guī)范化、公開化。

（二十五）加強(qiáng)重點(diǎn)領(lǐng)域?qū)ｍ?xiàng)監(jiān)管。煤礦、火電等產(chǎn)能過?；虼嬖跐撛谶^剩風(fēng)險(xiǎn)的投資領(lǐng)域要嚴(yán)格按照國(guó)家專項(xiàng)規(guī)劃和產(chǎn)業(yè)政策開展項(xiàng)目建設(shè)，對(duì)違規(guī)、違建項(xiàng)目責(zé)令停止建設(shè)或責(zé)令停產(chǎn)。切實(shí)保護(hù)社會(huì)資本在能源投資中的正當(dāng)權(quán)益，加大監(jiān)管力度，保障投資者合法合理訴求得到解決。

（二十六）加強(qiáng)能源企業(yè)信用體系建設(shè)。按照國(guó)家統(tǒng)一規(guī)劃和部署，加強(qiáng)能源企業(yè)信用體系建設(shè)，實(shí)現(xiàn)信用信息公開共享。開展信用評(píng)價(jià)，曝光嚴(yán)重違法失信、發(fā)生重大以上安全事故“黑名單”企業(yè)。將企業(yè)信用記錄納入全國(guó)信用信息共享平臺(tái)，強(qiáng)化政府和投資者的契約意識(shí)和誠(chéng)信意識(shí)，形成守信激勵(lì)、失信懲戒的約束機(jī)制，促使相關(guān)主體切實(shí)承擔(dān)責(zé)任，履行法定義務(wù)，確保投資建設(shè)市場(chǎng)安全高效運(yùn)行。

五 確保改革任務(wù)落實(shí)到位

（二十七）加強(qiáng)分工協(xié)作。建立能源投融資體制改革工作會(huì)商制度和協(xié)調(diào)機(jī)制，分解任務(wù)，明確責(zé)任，加強(qiáng)協(xié)同配合。能源項(xiàng)目審核機(jī)關(guān)要充分認(rèn)識(shí)深化投融資體制改革的重要性和緊迫性，及時(shí)制定具體工作方案，明確任務(wù)分工、時(shí)間節(jié)點(diǎn)，做好相關(guān)支持配合工作。國(guó)家能源局派出能源監(jiān)管機(jī)構(gòu)要充分發(fā)揮監(jiān)管職能，按照統(tǒng)一部署開展能源投融資體制改革工作落實(shí)情況專項(xiàng)監(jiān)管。

（二十八）加快法制建設(shè)。完善與能源投融資相關(guān)的規(guī)章制度和行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)，制定能源領(lǐng)域貫徹落實(shí)投資領(lǐng)域立法的具體管理辦法或?qū)嵤┓桨?。加快推進(jìn)《電力法》、《煤炭法》修訂，積極推動(dòng)《能源法》、《核電管理?xiàng)l例》、《國(guó)家石油儲(chǔ)備條例》、《能源監(jiān)管條例》、《海洋石油天然氣管道保護(hù)條例》等法律法規(guī)制定出臺(tái)。加快制定修訂能耗、碳排放等領(lǐng)域技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)，實(shí)施能效“領(lǐng)跑者”制度，研究建立煤電機(jī)組能效領(lǐng)跑者機(jī)制。

（二十九）推進(jìn)配套改革。能源投融資體制改革與其他領(lǐng)域改革要協(xié)同推進(jìn)，形成疊加效應(yīng)，充分釋放改革紅利。加快能源體制改革，落實(shí)電力體制改革措施，深化石油天然氣體制改革，推進(jìn)電力市場(chǎng)建設(shè)、售電側(cè)改革、油氣行業(yè)上游勘探開發(fā)領(lǐng)域改革等試點(diǎn)工作，有序放開油氣勘查、開采、市場(chǎng)準(zhǔn)入，完善油氣進(jìn)出口管理體制、完善油氣加工環(huán)節(jié)準(zhǔn)入和淘汰機(jī)制，推動(dòng)油氣管網(wǎng)基礎(chǔ)設(shè)施公平開放。推動(dòng)能源價(jià)格改革，完善油氣產(chǎn)品定價(jià)機(jī)制，有序放開上網(wǎng)電價(jià)和公益性以外的銷售電價(jià)。積極鼓勵(lì)國(guó)有能源企業(yè)開展混合所有制改革，推動(dòng)體制機(jī)制創(chuàng)新，為社會(huì)資本在能源領(lǐng)域開展投融資活動(dòng)創(chuàng)造有利條件。

《中國(guó)銀監(jiān)會(huì)辦公廳關(guān)于開展銀行業(yè)“監(jiān)管套利、空轉(zhuǎn)套利、關(guān)聯(lián)套利”專項(xiàng)治理的通知》

（銀監(jiān)辦發(fā)〔2017〕46號(hào)）各銀監(jiān)局，機(jī)關(guān)各部門，各政策性銀行、大型銀行、股份制銀行，郵儲(chǔ)銀行，外資銀行，金融資產(chǎn)管理公司：

為貫徹落實(shí)中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議精神，引導(dǎo)銀行業(yè)回歸本源，專注主業(yè)，規(guī)范經(jīng)營(yíng)行為，有效防控風(fēng)險(xiǎn)，不斷提高服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)質(zhì)效，銀監(jiān)會(huì)決定在銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)全面開展“監(jiān)管套利、空轉(zhuǎn)套利、關(guān)聯(lián)套利”（以下簡(jiǎn)稱“三套利”）專項(xiàng)治理工作。現(xiàn)將有關(guān)事項(xiàng)通知如下：

一 提高思想認(rèn)識(shí)，明確目標(biāo)任務(wù)

本次專項(xiàng)治理工作是貫徹落實(shí)中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議精神和銀監(jiān)會(huì)2017年度工作計(jì)劃的具體部署，是針對(duì)當(dāng)前各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)同業(yè)業(yè)務(wù)、投資業(yè)務(wù)、理財(cái)業(yè)務(wù)等跨市場(chǎng)、跨行業(yè)交叉性金融業(yè)務(wù)中存在的杠桿高、嵌套多、鏈條長(zhǎng)、套利多等問題開展的專項(xiàng)治理。

各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)和各級(jí)監(jiān)管部門機(jī)構(gòu)要高度重視，狠抓落實(shí)，整治部分機(jī)構(gòu)存在的“干活不彎腰”、“坐地收錢”、“只收費(fèi)不服務(wù)”等官商作風(fēng)；縮短企業(yè)融資鏈條，降低企業(yè)債務(wù)杠桿，切實(shí)查糾偏離服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的業(yè)務(wù)和行為；使資金真正投向?qū)嶓w經(jīng)濟(jì)，提高金融服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的能力和水平。

二 加強(qiáng)組織領(lǐng)導(dǎo)，扎實(shí)有序推進(jìn)

（一）總體安排。各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)組織實(shí)施本系統(tǒng)各級(jí)機(jī)構(gòu)自查；銀監(jiān)會(huì)各機(jī)構(gòu)監(jiān)管部門負(fù)責(zé)組織推動(dòng)所監(jiān)管機(jī)構(gòu)的自查、“上對(duì)下”抽查，并進(jìn)行督導(dǎo)；銀監(jiān)會(huì)現(xiàn)場(chǎng)檢查局負(fù)責(zé)組織推動(dòng)對(duì)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)的監(jiān)管檢查工作；各銀監(jiān)局負(fù)責(zé)組織推動(dòng)轄內(nèi)機(jī)構(gòu)的自查工作，并組織實(shí)施對(duì)轄內(nèi)機(jī)構(gòu)的監(jiān)管檢查。機(jī)構(gòu)自查和監(jiān)管檢查的業(yè)務(wù)范圍均為2016年末有余額的各類業(yè)務(wù)，必要時(shí)可以上溯或下延。

（二）機(jī)構(gòu)自查。各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要開展全系統(tǒng)自查及“上對(duì)下”抽查，全面覆蓋體制、機(jī)制、系統(tǒng)、流程、人員及業(yè)務(wù)，結(jié)合自身特點(diǎn)細(xì)化自查方案，自主確定自查和“上查下”的機(jī)構(gòu)數(shù)量及業(yè)務(wù)比例。自查和“上查下”要有組織、有安排、有實(shí)施、有記錄，自查發(fā)現(xiàn)案件線索的，要及時(shí)移送司法機(jī)關(guān)。對(duì)機(jī)構(gòu)應(yīng)查未查、應(yīng)發(fā)現(xiàn)未發(fā)現(xiàn)、應(yīng)處未處和處理不到位的問題，監(jiān)管機(jī)構(gòu)一經(jīng)發(fā)現(xiàn)，將從嚴(yán)從重處理。

（三）監(jiān)管檢查。銀監(jiān)會(huì)各機(jī)構(gòu)監(jiān)管部門根據(jù)日常監(jiān)管掌握情況，結(jié)合以往非現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)管和現(xiàn)場(chǎng)檢查發(fā)現(xiàn)的問題和風(fēng)險(xiǎn)隱患開展督導(dǎo)工作。各銀監(jiān)局要切實(shí)履行屬地監(jiān)管職責(zé)，可根據(jù)轄內(nèi)風(fēng)險(xiǎn)狀況自行確定檢查機(jī)構(gòu)的數(shù)量和業(yè)務(wù)比例，結(jié)合被查機(jī)構(gòu)經(jīng)營(yíng)特點(diǎn)細(xì)化檢查方案。監(jiān)管檢查原則上采取“雙隨機(jī)”方式進(jìn)行，應(yīng)實(shí)現(xiàn)轄內(nèi)機(jī)構(gòu)類別全覆蓋，并注重對(duì)法人機(jī)構(gòu)的檢查。同時(shí)，各銀監(jiān)局在今年實(shí)施的所有檢查項(xiàng)目中，都應(yīng)全面落實(shí)“三套利”專項(xiàng)治理工作的檢查要點(diǎn)。

三 落實(shí)報(bào)告要求，確保治理實(shí)效

（一）機(jī)構(gòu)自查要求報(bào)告

1.報(bào)告路徑。各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)應(yīng)在匯總分支機(jī)構(gòu)自查情況基礎(chǔ)上，于2017年6月12日前將自查報(bào)告（文字及附表）報(bào)送監(jiān)管部門。其中，銀監(jiān)會(huì)直接監(jiān)管的法人機(jī)構(gòu)將自查報(bào)告報(bào)送至銀監(jiān)會(huì)對(duì)應(yīng)的機(jī)構(gòu)監(jiān)管部門，并抄送現(xiàn)場(chǎng)檢查局；地方法人機(jī)構(gòu)將自查報(bào)告報(bào)送至屬地銀監(jiān)局（分局），并抄送銀監(jiān)會(huì)對(duì)應(yīng)機(jī)構(gòu)監(jiān)管部門和現(xiàn)場(chǎng)檢查局；銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)各級(jí)分支機(jī)構(gòu)應(yīng)將本級(jí)自查情況報(bào)送至屬地銀監(jiān)局（分局）。對(duì)自查發(fā)現(xiàn)的重大違規(guī)問題，應(yīng)及時(shí)專題報(bào)送。

2017年11月30日前，各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要全面完成自查、“上查下”以及監(jiān)管檢查發(fā)現(xiàn)問題的整改和問責(zé)工作，并形成報(bào)告（文字及附表）報(bào)送監(jiān)管部門，報(bào)告路徑同上。

2.報(bào)告要求。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)的自查報(bào)告將作為非現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)管和現(xiàn)場(chǎng)檢查的重要參考依據(jù)，須由主要負(fù)責(zé)人簽發(fā)。自查報(bào)告的內(nèi)容應(yīng)包括：一是自查工作組織實(shí)施情況；二是內(nèi)部規(guī)章與合規(guī)機(jī)制基本情況及總體評(píng)價(jià)；三是自查發(fā)現(xiàn)的主要問題；四是問題存在的原因；五是整改和問責(zé)工作的具體情況，包括整改和問責(zé)進(jìn)度安排、已（擬）采取的整改和問責(zé)措施、責(zé)任部門及責(zé)任人、對(duì)未整改和問責(zé)問題的說(shuō)明等，并附整改問責(zé)臺(tái)賬；六是對(duì)監(jiān)管工作的建議；七是下一步工作措施等。

（二）監(jiān)管檢查要求報(bào)告

1.報(bào)告路徑。各銀監(jiān)局的監(jiān)管檢查應(yīng)形成“1+N”份檢查報(bào)告，即l份匯總轄內(nèi)檢查工作情況的總報(bào)告，N份按行別或機(jī)構(gòu)類別匯總的分報(bào)告。其中，銀監(jiān)會(huì)直接監(jiān)管機(jī)構(gòu)的分支機(jī)構(gòu)，以及城市商業(yè)銀行、外資銀行按行別（公司）分別匯總，農(nóng)村中小金融機(jī)構(gòu)按農(nóng)村銀行、農(nóng)信社、新型農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)類別分別匯總，非銀行金融機(jī)構(gòu)按信托公司、財(cái)務(wù)公司、金融租賃公司、消費(fèi)金融公司等機(jī)構(gòu)類別分別匯總。

各銀監(jiān)局于2017年6月12日前報(bào)送檢查報(bào)告、附表及典型案例；6月底前報(bào)送現(xiàn)場(chǎng)檢查意見書；7月底前報(bào)送“三套利”專項(xiàng)治理最終處理處罰結(jié)果（文字及附表）。上述材料報(bào)送銀監(jiān)會(huì)現(xiàn)場(chǎng)檢查局的同時(shí)，抄送對(duì)應(yīng)機(jī)構(gòu)監(jiān)管部門。

2017年6月30日前，銀監(jiān)會(huì)各機(jī)構(gòu)監(jiān)管部門匯總、上報(bào)所監(jiān)管條線機(jī)構(gòu)自查、監(jiān)管督導(dǎo)及監(jiān)管檢查情況；現(xiàn)場(chǎng)檢查局匯總、上報(bào)銀監(jiān)會(huì)“三套利”行為專項(xiàng)治理檢查情況。

2.報(bào)告內(nèi)容。各銀監(jiān)局的檢查報(bào)告應(yīng)包括以下內(nèi)容：一是監(jiān)管檢查的組織實(shí)施情況；二是機(jī)構(gòu)內(nèi)部規(guī)章及合規(guī)管理機(jī)制建設(shè)和執(zhí)行的總體情況；三是檢查發(fā)現(xiàn)的主要問題和風(fēng)險(xiǎn)隱患；四是問題原因分析；五是采取的審慎監(jiān)管措施，以及已（擬）處理處罰措施；六是相關(guān)政策建議等。

各銀監(jiān)局在監(jiān)管檢查中要注意收集整理2～3個(gè)典型案例，對(duì)分支機(jī)構(gòu)因總行制度缺陷和管理漏洞而發(fā)生的問題，應(yīng)在檢查報(bào)告中予以體現(xiàn)。同時(shí)，對(duì)檢查中發(fā)現(xiàn)的重大風(fēng)險(xiǎn)問題，應(yīng)及時(shí)專題報(bào)送銀監(jiān)會(huì)。

（三）監(jiān)管措施

銀監(jiān)會(huì)各機(jī)構(gòu)監(jiān)管部門和各銀監(jiān)局應(yīng)結(jié)合機(jī)構(gòu)自查、監(jiān)管督導(dǎo)、監(jiān)管檢查和日常監(jiān)管掌握的問題，提出針對(duì)性的監(jiān)管意見，一行一策，督促機(jī)構(gòu)嚴(yán)格整改問責(zé)。并視情況采取責(zé)令暫停業(yè)務(wù)、停止批準(zhǔn)開辦新業(yè)務(wù)、停止批準(zhǔn)增設(shè)分支機(jī)構(gòu)、責(zé)令調(diào)整董事及高管等審慎監(jiān)管措施。

四 嚴(yán)肅整改問責(zé)，依法廉潔工作監(jiān)管

對(duì)“三套利”專項(xiàng)治理工作中發(fā)現(xiàn)的問題，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要落實(shí)風(fēng)險(xiǎn)管控的主體責(zé)任，切實(shí)整改，嚴(yán)肅問責(zé)。對(duì)一時(shí)難以整改和問責(zé)到位的問題，要建立臺(tái)賬，明確時(shí)限，責(zé)任到人。

各級(jí)監(jiān)管機(jī)構(gòu)要強(qiáng)化監(jiān)管處罰，真正落實(shí)“三鐵三見”要求。

一是對(duì)自查工作不落實(shí)、屢查屢犯不收手、整改問責(zé)不到位、監(jiān)管檢查不配合的機(jī)構(gòu)，要依法從嚴(yán)采取監(jiān)管措施。二是切實(shí)做到應(yīng)處必處，應(yīng)罰盡罰，特別是對(duì)于違規(guī)開展關(guān)聯(lián)交易、花樣翻新的套利行為和利益輸送等問題，要從嚴(yán)從重處罰。對(duì)檢查發(fā)現(xiàn)的案件線索，要及時(shí)移送司法機(jī)關(guān)。三是依法建立處罰機(jī)制。既要沒收非法所得，也要處以罰款；要對(duì)違規(guī)機(jī)構(gòu)和相關(guān)責(zé)任人員實(shí)施“雙罰”；要將處罰結(jié)果與市場(chǎng)準(zhǔn)入、履職評(píng)價(jià)、監(jiān)管評(píng)級(jí)等掛鉤；要進(jìn)行通報(bào)和曝光，強(qiáng)化震懾效應(yīng)。

各級(jí)監(jiān)管機(jī)構(gòu)要嚴(yán)格按照中央“八項(xiàng)規(guī)定”精神和整治“四風(fēng)”要求，依法廉潔開展治理工作，嚴(yán)格執(zhí)行銀監(jiān)會(huì)現(xiàn)場(chǎng)檢查紀(jì)律，嚴(yán)格遵守保密規(guī)定，對(duì)于違反各項(xiàng)紀(jì)律的行為要堅(jiān)決糾正并嚴(yán)肅查處。

為統(tǒng)籌推進(jìn)加強(qiáng)對(duì)“三套利”行為專項(xiàng)治理工作，請(qǐng)各銀監(jiān)局確定一名局級(jí)領(lǐng)導(dǎo)牽頭負(fù)責(zé)，并確定一名處級(jí)干部擔(dān)任聯(lián)絡(luò)人，于3月底前將相關(guān)人員名單及聯(lián)系電話發(fā)送報(bào)送銀監(jiān)會(huì)現(xiàn)場(chǎng)檢查局。

附件：銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)“監(jiān)管套利、空轉(zhuǎn)套利、關(guān)聯(lián)套利”專項(xiàng)治理工作要點(diǎn)

中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)辦公廳

2017年3月28日

附件

銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)“監(jiān)管套利、空轉(zhuǎn)套利、關(guān)聯(lián)套利”專項(xiàng)治理工作要點(diǎn)

一 指導(dǎo)原則

（一）銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)董事會(huì)要切實(shí)負(fù)責(zé)同業(yè)、理財(cái)（資管）等通道類業(yè)務(wù)的發(fā)展規(guī)劃和風(fēng)險(xiǎn)管控工作。各機(jī)構(gòu)要制定符合經(jīng)濟(jì)、金融發(fā)展實(shí)際和本機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)管理能力的目標(biāo)和規(guī)模，對(duì)本機(jī)構(gòu)通道類業(yè)務(wù)近年的發(fā)展情況進(jìn)行梳理和總結(jié)，檢查是否存在過激或與本行風(fēng)險(xiǎn)管控能力不相適應(yīng)的發(fā)展戰(zhàn)略及規(guī)劃。通道類業(yè)務(wù)發(fā)展速度和規(guī)模過高且風(fēng)險(xiǎn)管理能力明顯跟不上要求的機(jī)構(gòu)，應(yīng)制定切實(shí)有效的整改計(jì)劃。

（二）對(duì)于交叉性金融產(chǎn)品，總體原則是資金來(lái)源于誰(shuí)，誰(shuí)就要承擔(dān)管理責(zé)任，出了風(fēng)險(xiǎn)就要追究誰(shuí)的責(zé)任；相應(yīng)監(jiān)管機(jī)構(gòu)也要承擔(dān)監(jiān)管責(zé)任。

（三）對(duì)于資金來(lái)源于自身的資產(chǎn)管理計(jì)劃，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要切實(shí)承擔(dān)起風(fēng)險(xiǎn)管控的主體責(zé)任，不能將項(xiàng)目調(diào)查、風(fēng)險(xiǎn)審查、投后檢查等自身風(fēng)險(xiǎn)管理職責(zé)轉(zhuǎn)交給“通道機(jī)構(gòu)”。

（四）各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)在防范外部風(fēng)險(xiǎn)沖擊方面，要管好自己的員工、自己的業(yè)務(wù)和自己的資金。尤其是要建立銀行體系與資本市場(chǎng)、債券市場(chǎng)、保險(xiǎn)市場(chǎng)、外匯市場(chǎng)之間的防火墻，不得為各類債券或票據(jù)發(fā)行提供擔(dān)保。禁止將非持牌金融機(jī)構(gòu)列為同業(yè)合作交易對(duì)手。

二 監(jiān)管套利

監(jiān)管套利是銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)通過違反監(jiān)管制度或監(jiān)管指標(biāo)要求來(lái)獲取收益的套利行為。

（一）規(guī)避監(jiān)管指標(biāo)套利

1.規(guī)避信用風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)。主要內(nèi)容包括但不限于：

（1）是否存在通過各類資管計(jì)劃（包括券商、基金、信托、保險(xiǎn)、期貨等）違規(guī)轉(zhuǎn)讓等方式實(shí)現(xiàn)不良資產(chǎn)非潔凈出表或虛假出表，人為調(diào)節(jié)監(jiān)管指標(biāo)；

（2）是否違反監(jiān)管規(guī)定或會(huì)計(jì)準(zhǔn)則，通過調(diào)整貸款分類、重組貸款、虛假盤活、過橋貸款、以貸收貸、平移貸款等掩蓋不良，降低信用風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)或調(diào)整撥備充足率指標(biāo)；

（3）是否存在低估抵債資產(chǎn)的損失程度或抵債資產(chǎn)減值準(zhǔn)備計(jì)提不足的情況；

（4）是否存在理財(cái)資金投資非標(biāo)債權(quán)資產(chǎn)總額超過規(guī)定上限的情況；

（5）是否存在同業(yè)融入資金余額占比負(fù)債總額超過三分之一的情況。

2.規(guī)避資本充足指標(biāo)。主要內(nèi)容包括但不限于：

（1）是否存在同業(yè)業(yè)務(wù)、票據(jù)業(yè)務(wù)、理財(cái)業(yè)務(wù)未按照“穿透性”原則和“實(shí)質(zhì)重于形式”原則，準(zhǔn)確進(jìn)行會(huì)計(jì)核算、風(fēng)險(xiǎn)計(jì)量并足額計(jì)提資本的情況，包括但不限于：通過違規(guī)提供同業(yè)增信，或通過借助券商、基金、信托、保險(xiǎn)、期貨等通道方，設(shè)立定向資管計(jì)劃、有限合伙股權(quán)理財(cái)融資等模式；

（2）是否通過賣出回購(gòu)或以表內(nèi)資產(chǎn)設(shè)立附回購(gòu)協(xié)議的財(cái)產(chǎn)權(quán)信托等模式，將金融資產(chǎn)違規(guī)出表或轉(zhuǎn)換資產(chǎn)形態(tài)以達(dá)到調(diào)節(jié)監(jiān)管指標(biāo)的目的；

（3）轉(zhuǎn)貼現(xiàn)賣出票據(jù)、賣斷附帶追索權(quán)的票據(jù)業(yè)務(wù)是否按照規(guī)定計(jì)提資本；

（4）是否存在以拆分時(shí)段買入返售相同票據(jù)資產(chǎn)，減少風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)占用；

（5）是否存在利用第三方機(jī)構(gòu)，將票據(jù)資產(chǎn)轉(zhuǎn)為資管計(jì)劃，以投資替代貼現(xiàn)，隨意調(diào)節(jié)會(huì)計(jì)報(bào)表并減少資本計(jì)提；

（6）是否存在考察期末時(shí)點(diǎn)將風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重相對(duì)較高的同業(yè)資金繳存央行，期末立即轉(zhuǎn)回，人為調(diào)節(jié)會(huì)計(jì)報(bào)表和資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重，虛增資本充足率及收益調(diào)節(jié)的情況；

（7）是否存在將不符合小微企業(yè)條件客戶人為調(diào)整為小微企業(yè)，致使信用風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)計(jì)量不準(zhǔn)確。

3.規(guī)避流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)。主要內(nèi)容包括但不限于：

（1）是否存在利用票據(jù)業(yè)務(wù)，以票吸存虛增存貸款規(guī)模；

（2）是否存在通過同業(yè)業(yè)務(wù)倒存，將同業(yè)存款變?yōu)橐话阈源婵睿?/p>

（3）是否存在協(xié)助同業(yè)機(jī)構(gòu)違規(guī)將同業(yè)存款變?yōu)橐话阈源婵畹龋?/p>

（4）是否存在違規(guī)開展資金池理財(cái)業(yè)務(wù)，理財(cái)產(chǎn)品期限嚴(yán)重錯(cuò)配，通過滾動(dòng)發(fā)售、混合運(yùn)作、分離定價(jià)，發(fā)行分級(jí)理財(cái)產(chǎn)品或理財(cái)產(chǎn)品與代銷產(chǎn)品之間相互交易，調(diào)節(jié)流動(dòng)性，隱匿流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)；

（5）是否通過將非標(biāo)資產(chǎn)人為調(diào)整按照標(biāo)準(zhǔn)資產(chǎn)核算，影響流動(dòng)性指標(biāo)；

（6）是否將理財(cái)資金轉(zhuǎn)為一般性存款。

4.規(guī)避其他類指標(biāo)。主要內(nèi)容包括但不限于：

（1）是否通過理財(cái)業(yè)務(wù)與自營(yíng)業(yè)務(wù)之間相互交易，規(guī)避信貸規(guī)?？刂苹?qū)⒆誀I(yíng)資產(chǎn)出表或減低信用風(fēng)險(xiǎn)加權(quán)資產(chǎn)；

（2）是否通過違規(guī)辦理同業(yè)代理轉(zhuǎn)貼現(xiàn)業(yè)務(wù)，隱匿信貸資產(chǎn)規(guī)模；

（3）表外理財(cái)業(yè)務(wù)違規(guī)通過人為調(diào)整將非標(biāo)準(zhǔn)化轉(zhuǎn)為標(biāo)準(zhǔn)化，突破非標(biāo)監(jiān)管指標(biāo)；

（4）是否存在利用“賣斷+買入返售+到期買斷”、“假買斷、假賣斷”、附加回購(gòu)承諾等交易模式，調(diào)節(jié)信貸指標(biāo)；

（5）是否存在倒換業(yè)務(wù)類型，提增中間業(yè)務(wù)收入等；

（6）是否存在多頭開戶、多頭借款、多頭互保突破集團(tuán)客戶集中度要求；

（7）是否存在通過重分類債券投資調(diào)整利潤(rùn)，債券投資未準(zhǔn)確估值或提足撥備；

（8）是否為違規(guī)交易場(chǎng)所提供承銷、開戶、托管、資產(chǎn)劃轉(zhuǎn)、代理買賣、投資咨詢、保險(xiǎn)等服務(wù)；

（9）是否存在本行自營(yíng)資金購(gòu)買本行理財(cái)產(chǎn)品現(xiàn)象。

（二）規(guī)避監(jiān)管政策違規(guī)套利

1.違反宏觀調(diào)控政策套利。重點(diǎn)檢查銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)是否貫徹落實(shí)國(guó)家行業(yè)調(diào)控政策和信貸調(diào)控政策。包括但不限于：

（1）信貸資金是否借道建筑業(yè)或其他行業(yè)投向房地產(chǎn)和“兩高一?！毙袠I(yè)領(lǐng)域；

（2）是否通過同業(yè)業(yè)務(wù)和理財(cái)業(yè)務(wù)或拆分為小額貸款等方式，向房地產(chǎn)和“兩高一?！钡刃袠I(yè)領(lǐng)域提供融資；

（3）是否通過同業(yè)非標(biāo)投資、理財(cái)投資等方式，繼續(xù)對(duì)“僵尸企業(yè)”以及環(huán)保排放不達(dá)標(biāo)、嚴(yán)重污染環(huán)境且整改無(wú)望的落后企業(yè)提供授信；

（4）是否違反落實(shí)新預(yù)算法和國(guó)務(wù)院關(guān)于地方政府性債務(wù)管理的有關(guān)要求，通過產(chǎn)業(yè)基金、委托貸款等方式提供融資放大政府性債務(wù)，通過產(chǎn)業(yè)基金等進(jìn)行非標(biāo)資產(chǎn)投資等；

（5）是否發(fā)放虛假用途的貸款用于股票或理財(cái)投資；

（6）是否人為調(diào)整企業(yè)標(biāo)準(zhǔn)形態(tài)，完成小微企業(yè)貸款“三個(gè)不低于”目標(biāo)。

2.違反風(fēng)險(xiǎn)管理政策套利。重點(diǎn)檢查包括但不限于：

（1）是否放松風(fēng)險(xiǎn)管理或授信條件，以形式審查替代實(shí)質(zhì)審查，為不符合條件的客戶辦理授信業(yè)務(wù)；

（2）是否放松信用證結(jié)算管理使企業(yè)挪用信用證結(jié)算回款，套取銀行信用；

（3）是否給予企業(yè)進(jìn)出口兩端雙重融資或開立與業(yè)務(wù)周期嚴(yán)重錯(cuò)配的信用證；

（4）是否開展三方或以上交易對(duì)手之間的買入返售或賣出回購(gòu)業(yè)務(wù)；

（5）是否使用不符合監(jiān)管規(guī)定的金融資產(chǎn)辦理買入返售（賣出回購(gòu)）業(yè)務(wù)；

（6）是否規(guī)避自營(yíng)貸款盡職調(diào)查、風(fēng)險(xiǎn)審查和風(fēng)險(xiǎn)管理要求，通過非標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)同業(yè)投資業(yè)務(wù)和理財(cái)產(chǎn)品非標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)資產(chǎn)投資提供授信融資；

（7）是否存在銀行名義上代銷主動(dòng)管理類信托產(chǎn)品，實(shí)際主導(dǎo)相關(guān)項(xiàng)目選擇、盡職調(diào)查、審批以及貸后管理，并與信托公司簽訂隱性回購(gòu)條款的情形。

3.利用不正當(dāng)競(jìng)爭(zhēng)套利。重點(diǎn)檢查包括但不限于：

（1）是否依據(jù)虛假的合同、增值稅發(fā)票、銀行進(jìn)賬單、他項(xiàng)權(quán)證以及審計(jì)報(bào)告等辦理授信業(yè)務(wù)；

（2）是否向不符合固定資產(chǎn)貸款標(biāo)準(zhǔn)的企業(yè)和項(xiàng)目改為發(fā)放流動(dòng)資金貸款；

（3）是否與企業(yè)簽訂債權(quán)債務(wù)抵銷協(xié)議，為企業(yè)在會(huì)計(jì)報(bào)表中抵銷金融資產(chǎn)和負(fù)債提供便利；

（4）是否與中介合作，離行離柜辦理無(wú)真實(shí)貿(mào)易背景票據(jù)貼現(xiàn)非法牟利；

（5）是否通過票據(jù)業(yè)務(wù)為他行隱匿、消減信貸規(guī)模提供“通道”；

（6）是否通過簽訂“陰陽(yáng)合同”或抽屜協(xié)議等行為為非保本理財(cái)提供保本承諾；

（7）是否存在將本行票據(jù)業(yè)務(wù)完全授信給第三方非金融機(jī)構(gòu)辦理。

4.增加企業(yè)融資成本套利。重點(diǎn)檢查包括但不限于：

（1）是否強(qiáng)制設(shè)定條款或協(xié)商約定將部分貸款轉(zhuǎn)為存款；

（2）是否以存款作為審批和發(fā)放貸款的前提條件；

（3）是否要求客戶接受不合理中間業(yè)務(wù)或其他金融服務(wù)收取費(fèi)用；

（4）是否將利息分解為費(fèi)用收取，變相提高利率；

（5）是否在發(fā)放貸款或以其他方式提供融資時(shí)強(qiáng)制捆綁搭售理財(cái)、保險(xiǎn)、基金等金融產(chǎn)品；

（6）是否籠統(tǒng)將貸款利率上浮至最高限額；

（7）是否將經(jīng)營(yíng)成本以費(fèi)用形式轉(zhuǎn)嫁給客戶；

（8）是否對(duì)小微企業(yè)貸款收取承諾費(fèi)、資金管理費(fèi)；

（9）是否對(duì)小微企業(yè)及其增信機(jī)構(gòu)嚴(yán)格執(zhí)行限制收取財(cái)務(wù)顧問費(fèi)、咨詢費(fèi)等費(fèi)用；

（10）是否承擔(dān)抵押登記費(fèi)。

三 空轉(zhuǎn)套利

空轉(zhuǎn)套利是指銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)通過多種業(yè)務(wù)使資金在金融體系內(nèi)流轉(zhuǎn)而未流向?qū)嶓w經(jīng)濟(jì)或通過拉長(zhǎng)融資鏈條后再流向?qū)嶓w經(jīng)濟(jì)來(lái)獲取收益的套利行為。

（一）信貸“空轉(zhuǎn)”

主要內(nèi)容包括但不限于：

（1）是否存在以虛增存款和中間業(yè)務(wù)收入為目的為企業(yè)組合辦理表內(nèi)外融資業(yè)務(wù)，拉長(zhǎng)融資鏈條、造成資金低效空轉(zhuǎn)、增加企業(yè)負(fù)擔(dān)的現(xiàn)象；

（2）是否存在以本行表內(nèi)表外融資違規(guī)置換他行表內(nèi)表外融資等方式，用于企業(yè)舉新債還舊債，資金未被真正用于生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)的現(xiàn)象；

（3）多頭過度授信集團(tuán)企業(yè)及個(gè)人信用貸款領(lǐng)域，是否存在信貸資金被挪用于委托貸款、理財(cái)、信托、證券市場(chǎng)等現(xiàn)象；

（4）是否存在違規(guī)發(fā)放“搭橋貸款”，套取銀行資金進(jìn)行民間借貸及投向高利率行業(yè)的現(xiàn)象。

（二）票據(jù)“空轉(zhuǎn)”

主要內(nèi)容包括但不限于：

（1）是否存在循環(huán)開立無(wú)真實(shí)貿(mào)易背景的承兌匯票并辦理貼現(xiàn)，套取保證金，虛增存款和中間業(yè)務(wù)收入的情況；

（2）是否存在通過組合運(yùn)用賣斷、買入返售、買斷轉(zhuǎn)貼等方式，將票據(jù)在資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)轉(zhuǎn)移出去逃避信貸規(guī)模管控、賺取買賣差價(jià)的行為；

（3）是否存在借助跨業(yè)合作通道，通過信托、券商等“通道”模式，運(yùn)用理財(cái)資金投資票據(jù)資產(chǎn)的行為；

（4）是否存在違規(guī)辦理不與交易對(duì)手面簽、不見票據(jù)、不出資金、不背書的票據(jù)轉(zhuǎn)貼現(xiàn)“清單交易”業(yè)務(wù)；

（5）是否存在違規(guī)配合客戶辦理無(wú)風(fēng)險(xiǎn)敞口、無(wú)真實(shí)貿(mào)易背景銀行承兌匯票業(yè)務(wù)進(jìn)行套利導(dǎo)致資金在銀行體系空轉(zhuǎn)。

（三）理財(cái)“空轉(zhuǎn)”

主要內(nèi)容包括但不限于：

（1）是否存在以理財(cái)資金購(gòu)買理財(cái)產(chǎn)品的現(xiàn)象；

（2）是否存在非銀機(jī)構(gòu)利用委外資金進(jìn)一步加杠桿、加久期、加風(fēng)險(xiǎn)等現(xiàn)象；

（3）是否存在理財(cái)資金為各類監(jiān)管套利提供支持的情況；

（4）是否存在利用同業(yè)理財(cái)購(gòu)買本行同業(yè)存單現(xiàn)象；

（5）簡(jiǎn)述本行理財(cái)資金委外規(guī)模（主要指購(gòu)買券商、保險(xiǎn)、基金、信托、期貨等各類機(jī)構(gòu)發(fā)行的資產(chǎn)管理計(jì)劃）以及主動(dòng)管理和非主動(dòng)管理的規(guī)模情況，并列明簡(jiǎn)要交易結(jié)構(gòu)。

（四）同業(yè)“空轉(zhuǎn)”

主要內(nèi)容包括但不限于：

1.同業(yè)資金空轉(zhuǎn)

（1）是否存在通過同業(yè)存放、賣出回購(gòu)等方式吸收同業(yè)資金，對(duì)接投資理財(cái)產(chǎn)品、資管計(jì)劃等，放大杠桿、賺取利差的現(xiàn)象；

（2）是否存在通過同業(yè)投資等渠道充當(dāng)他行資金管理“通道”，賺取費(fèi)用，而不承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)兜底責(zé)任的現(xiàn)象（信托公司開展的風(fēng)險(xiǎn)管理責(zé)任劃分清晰的事務(wù)管理類信托除外）；

（3）是否存在通過同業(yè)繞道，虛增資產(chǎn)負(fù)債規(guī)模、少計(jì)資本、掩蓋風(fēng)險(xiǎn)等現(xiàn)象。

2.同業(yè)存單空轉(zhuǎn)

是否通過大量發(fā)行同業(yè)存單，甚至通過自發(fā)自購(gòu)、同業(yè)存單互換等方式來(lái)進(jìn)行同業(yè)理財(cái)投資、委外投資、債市投資，導(dǎo)致期限錯(cuò)配，加劇流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)隱患；延長(zhǎng)資金鏈條，使得資金空轉(zhuǎn)套利，脫實(shí)向虛。

四 關(guān)聯(lián)套利

關(guān)聯(lián)套利是指銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)通過利用所掌握的關(guān)聯(lián)方或附屬機(jī)構(gòu)資源，通過設(shè)計(jì)交易結(jié)構(gòu)、模糊關(guān)聯(lián)關(guān)系和交易背景等形式，規(guī)避監(jiān)管獲取利益的套利行為。

（一）違規(guī)向關(guān)聯(lián)方授信、轉(zhuǎn)移資產(chǎn)或提供其他服務(wù)

1.違反或規(guī)避限制性政策規(guī)定。主要內(nèi)容包括但不限于：

（1）是否存在以降低定價(jià)標(biāo)準(zhǔn)、貸款貼息、騰挪收益、顯性或隱性承諾等方式變相優(yōu)化關(guān)聯(lián)交易條件的情況；

（2）是否存在向關(guān)聯(lián)方的融資行為提供顯性或隱性擔(dān)保的情況；

（3）是否存在通過掩蓋或不盡職審查關(guān)聯(lián)關(guān)系、少計(jì)關(guān)聯(lián)方與商業(yè)銀行的交易、以不合格風(fēng)險(xiǎn)緩釋因素計(jì)算對(duì)關(guān)聯(lián)方授信風(fēng)險(xiǎn)敞口、“化整為零”等方式，規(guī)避重大關(guān)聯(lián)交易審批的情況；

（4）是否存在借道其他銀行、信托、證券等同業(yè)機(jī)構(gòu)向關(guān)聯(lián)方間接提供授信資金，規(guī)避向已發(fā)生授信損失的關(guān)聯(lián)方授信的情況；

（5）是否存在通過投資關(guān)聯(lián)方設(shè)立的基金、合伙企業(yè)等，違規(guī)轉(zhuǎn)移信貸資產(chǎn)，并規(guī)避關(guān)聯(lián)交易審批的情況；

（6）是否通過關(guān)聯(lián)方進(jìn)行利益輸送、調(diào)節(jié)收益及本行資產(chǎn)負(fù)債表等行為。

2.違反或規(guī)避關(guān)聯(lián)授信集中度控制。主要內(nèi)容包括但不限于：

（1）向關(guān)聯(lián)方所在集團(tuán)統(tǒng)一授信是否覆蓋全部關(guān)聯(lián)企業(yè)，是否存在通過掩蓋或不盡職審查關(guān)聯(lián)方的關(guān)聯(lián)關(guān)系，規(guī)避關(guān)聯(lián)授信集中度控制的情況；

（2）是否存在未按“穿透原則”認(rèn)定關(guān)聯(lián)方和關(guān)聯(lián)方所在集團(tuán)授信或未真實(shí)反映風(fēng)險(xiǎn)敞口，規(guī)避關(guān)聯(lián)授信集中度控制的情況。

3.違反或規(guī)避股權(quán)管理規(guī)定。主要內(nèi)容包括但不限于：

（1）是否存在通過掩蓋關(guān)聯(lián)關(guān)系、股權(quán)代持、股權(quán)轉(zhuǎn)讓等方式，違規(guī)超比例持有商業(yè)銀行股權(quán)、變更持股或股份總額5%以上股東的情況；

（2）在增資擴(kuò)股、引入戰(zhàn)投、員工持股、股權(quán)激勵(lì)等實(shí)施過程中，是否存在股權(quán)定價(jià)偏低、“低買高賣”等違規(guī)向關(guān)聯(lián)方、高管層等輸送利益的情況；

（3）是否存在以股權(quán)提供質(zhì)押反擔(dān)保等變相接受本行股權(quán)作為質(zhì)押提供授信的情況；

（4）股東質(zhì)押本行股權(quán)，是否存在高估股權(quán)價(jià)值，套取信貸資金、放大股權(quán)風(fēng)險(xiǎn)的情況。是否存在通過控制關(guān)聯(lián)子公司并為子公司提供資金等方式間接控制本行或他行股權(quán)。

（二）違反或規(guī)避并表管理規(guī)定

主要內(nèi)容包括但不限于：

1.是否存在未將商業(yè)銀行具有實(shí)質(zhì)控制權(quán)的機(jī)構(gòu)，或借道理財(cái)、代銷、同業(yè)等渠道通過復(fù)雜交易結(jié)構(gòu)設(shè)立且商業(yè)銀行具有實(shí)質(zhì)控制權(quán)或重大影響的合伙企業(yè)、合伙制基金等被投資機(jī)構(gòu)，或業(yè)務(wù)、風(fēng)險(xiǎn)、損失等對(duì)商業(yè)銀行集團(tuán)造成重大影響的被投資機(jī)構(gòu)等納入并表范圍，規(guī)避資本、會(huì)計(jì)或風(fēng)險(xiǎn)并表監(jiān)管的情況，并表處理是否全面合規(guī)；

2.是否存在借道相關(guān)附屬機(jī)構(gòu)，利用內(nèi)部交易轉(zhuǎn)移資產(chǎn)，調(diào)節(jié)業(yè)務(wù)規(guī)模以及不良、撥備、資本等監(jiān)管指標(biāo)的情況；

3.是否存在利用境內(nèi)外附屬機(jī)構(gòu)變相投資非上市企業(yè)股權(quán)、投資性房地產(chǎn)，或規(guī)避房地產(chǎn)、地方政府融資平臺(tái)等限制性領(lǐng)域授信政策的情況；

4.同一或關(guān)聯(lián)客戶是否借道銀行集團(tuán)各附屬機(jī)構(gòu)，特別是信托公司、金融租賃公司、證券公司、保險(xiǎn)公司、資產(chǎn)管理公司等機(jī)構(gòu)，通過復(fù)雜交易結(jié)構(gòu)和安排進(jìn)行融資，形成不正當(dāng)利益輸送，侵害其他投資者或客戶權(quán)益，或規(guī)避監(jiān)管政策限制、關(guān)聯(lián)集中度控制等情況；

5.是否通過購(gòu)買QDII產(chǎn)品等投資國(guó)內(nèi)房地產(chǎn)企業(yè)在境外發(fā)行的債券。

《中國(guó)銀監(jiān)會(huì)辦公廳關(guān)于開展銀行業(yè)“不當(dāng)創(chuàng)新、不當(dāng)交易、不當(dāng)激勵(lì)、不當(dāng)收費(fèi)”專項(xiàng)》

（銀監(jiān)辦發(fā)〔2017〕53號(hào)）各銀監(jiān)局，各政策性銀行、大型銀行、股份制銀行，郵儲(chǔ)銀行，外資銀行，金融資產(chǎn)管理公司，其他會(huì)管金融機(jī)構(gòu)，各協(xié)會(huì)：

為進(jìn)一步提升銀行業(yè)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)質(zhì)效，規(guī)范經(jīng)營(yíng)行為，維護(hù)金融秩序，防控金融風(fēng)險(xiǎn)，決定自2017年4月起開展銀行業(yè)“不當(dāng)創(chuàng)新、不當(dāng)交易、不當(dāng)激勵(lì)、不當(dāng)收費(fèi)”（以下簡(jiǎn)稱“四不當(dāng)”）專項(xiàng)治理工作?，F(xiàn)就有關(guān)要求通知如下：

一 目標(biāo)導(dǎo)向

推動(dòng)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)按照回歸本源、專注主業(yè)的要求，強(qiáng)化合規(guī)意識(shí)，規(guī)范經(jīng)營(yíng)行為，自覺維護(hù)良好金融秩序。按照“有利于提升服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的效率、有利于降低金融風(fēng)險(xiǎn)、有利于保護(hù)投資者合法權(quán)益”原則開展金融創(chuàng)新，不斷強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)管理和內(nèi)部控制，確保金融創(chuàng)新與自身風(fēng)險(xiǎn)管理和風(fēng)險(xiǎn)承受能力相匹配，有效管控新業(yè)務(wù)、新產(chǎn)品面臨的各類風(fēng)險(xiǎn)，牢牢守住不發(fā)生系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)的底線。

二 工作安排

（一）機(jī)構(gòu)自查

1.組織開展。各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)組織實(shí)施本機(jī)構(gòu)自查，并與排查市場(chǎng)亂象相結(jié)合。銀監(jiān)會(huì)各機(jī)構(gòu)監(jiān)管部門及各銀監(jiān)局負(fù)責(zé)組織推動(dòng)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)的自查，并對(duì)自查工作進(jìn)行指導(dǎo)。

2.自查要求。各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)均應(yīng)開展自查，上級(jí)機(jī)構(gòu)要對(duì)下級(jí)機(jī)構(gòu)自查情況進(jìn)行檢查。自查應(yīng)全面覆蓋體制、機(jī)制、系統(tǒng)、流程、人員及業(yè)務(wù)。業(yè)務(wù)范圍為2016年末有余額的各類業(yè)務(wù)，必要時(shí)可以適當(dāng)延伸。自查和“上查下”要留有痕跡，以備監(jiān)管檢查。各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要根據(jù)檢查要點(diǎn)（詳見附件1），結(jié)合自身特點(diǎn)細(xì)化自查方案，認(rèn)真組織實(shí)施，落實(shí)風(fēng)險(xiǎn)管控主體責(zé)任。自查發(fā)現(xiàn)案件線索的，要及時(shí)向監(jiān)管部門報(bào)告，并依法移送司法機(jī)關(guān)。對(duì)應(yīng)查未查、應(yīng)發(fā)現(xiàn)未發(fā)現(xiàn)、應(yīng)處未處和處理不到位的問題，監(jiān)管部門應(yīng)依法從重處罰。

（二）監(jiān)管檢查

1.組織開展。銀監(jiān)會(huì)直接監(jiān)管的法人機(jī)構(gòu)由政策銀行部、大型銀行部、股份制銀行部、外資銀行部、非銀部根據(jù)監(jiān)管職責(zé)分別負(fù)責(zé)，其分支機(jī)構(gòu)由各銀監(jiān)局按照銀監(jiān)會(huì)相應(yīng)機(jī)構(gòu)監(jiān)管部門的要求實(shí)施監(jiān)管檢查。各銀監(jiān)局負(fù)責(zé)對(duì)轄內(nèi)法人機(jī)構(gòu)的監(jiān)管檢查，城市銀行部、農(nóng)村金融部、外資銀行部、信托部、非銀部根據(jù)監(jiān)管職責(zé)進(jìn)行指導(dǎo)。

2.檢查要求。各相關(guān)機(jī)構(gòu)監(jiān)管部門、各銀監(jiān)局要結(jié)合實(shí)際情況，根據(jù)本工作要點(diǎn)細(xì)化檢查方案，檢查機(jī)構(gòu)的數(shù)量和業(yè)務(wù)比例結(jié)合被監(jiān)管機(jī)構(gòu)的風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)和業(yè)務(wù)量自行確定。檢查業(yè)務(wù)范圍為2016年末有余額的各類業(yè)務(wù)，必要時(shí)可以適當(dāng)延伸。對(duì)于已列為銀監(jiān)會(huì)2017年度現(xiàn)場(chǎng)檢查計(jì)劃的項(xiàng)目，要將“四不當(dāng)”專項(xiàng)治理工作內(nèi)容納入檢查范圍。各銀監(jiān)局監(jiān)管檢查原則上采取“雙隨機(jī)”方式進(jìn)行，應(yīng)實(shí)現(xiàn)轄內(nèi)機(jī)構(gòu)類型全覆蓋。

3.監(jiān)管措施。銀監(jiān)會(huì)各機(jī)構(gòu)監(jiān)管部門和各銀監(jiān)局應(yīng)結(jié)合機(jī)構(gòu)自查、監(jiān)管檢查和日常監(jiān)管掌握的問題，提出針對(duì)性的監(jiān)管意見，一行一策，督促機(jī)構(gòu)嚴(yán)格整改問責(zé)，并視情況采取責(zé)令暫停業(yè)務(wù)、停止批準(zhǔn)開辦新業(yè)務(wù)、停止批準(zhǔn)增設(shè)分支機(jī)構(gòu)、責(zé)令調(diào)整董事及高管等審慎監(jiān)管措施。

三 報(bào)告要求

（一）機(jī)構(gòu)自查報(bào)告

1.報(bào)告路徑。各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)法人應(yīng)在匯總分支機(jī)構(gòu)自查情況基礎(chǔ)上，于2017年7月15日前將自查報(bào)告（文字及附表）報(bào)送監(jiān)管部門。其中，銀監(jiān)會(huì)直接監(jiān)管的法人機(jī)構(gòu)將自查報(bào)告報(bào)送銀監(jiān)會(huì)機(jī)構(gòu)監(jiān)管部門，各地方法人機(jī)構(gòu)將自查報(bào)告報(bào)送至屬地銀監(jiān)局。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)各級(jí)分支機(jī)構(gòu)應(yīng)將本級(jí)自查報(bào)告抄送屬地銀監(jiān)局。對(duì)自查發(fā)現(xiàn)的重大違規(guī)問題，應(yīng)及時(shí)專題報(bào)送。

2.報(bào)告要求。機(jī)構(gòu)自查報(bào)告應(yīng)由主要負(fù)責(zé)人簽發(fā)，內(nèi)容應(yīng)包括：一是自查工作組織實(shí)施情況；二是內(nèi)部規(guī)制與合規(guī)機(jī)制基本情況及總體評(píng)價(jià)；三是自查發(fā)現(xiàn)的主要問題和影響；四是問題存在的原因及分析；五是整改和問責(zé)工作的具體情況，包括已（擬）采取的整改和問責(zé)措施、未能及時(shí)整改和問責(zé)問題的說(shuō)明、整改和問責(zé)進(jìn)度安排、責(zé)任部門和責(zé)任人等，并附整改問責(zé)臺(tái)賬。

（二）分機(jī)構(gòu)類別匯總報(bào)告

1.報(bào)告路徑。各銀監(jiān)局按機(jī)構(gòu)類別（城市商業(yè)銀行、農(nóng)村中小金融機(jī)構(gòu)、外資銀行、信托公司、其他非銀機(jī)構(gòu)，農(nóng)村中小金融機(jī)構(gòu)進(jìn)一步分為農(nóng)村商業(yè)銀行和農(nóng)村合作銀行、農(nóng)村信用社、村鎮(zhèn)銀行，其他非銀機(jī)構(gòu)進(jìn)一步分為金融租賃公司、財(cái)務(wù)公司、汽車金融公司、消費(fèi)金融公司、貨幣經(jīng)紀(jì)公司）形成本轄區(qū)匯總報(bào)告（含附表），于2017年8月15日前報(bào)送銀監(jiān)會(huì)相應(yīng)機(jī)構(gòu)監(jiān)管部門，抄送銀監(jiān)會(huì)創(chuàng)新部。銀監(jiān)會(huì)各機(jī)構(gòu)監(jiān)管部門按照機(jī)構(gòu)類別（政策性銀行和郵儲(chǔ)銀行、大型銀行、股份制銀行、城市商業(yè)銀行、農(nóng)村中小金融機(jī)構(gòu)、外資銀行、信托公司、其他非銀機(jī)構(gòu)）形成本條線匯總報(bào)告，于2017年9月15日前報(bào)送創(chuàng)新部。

2.報(bào)告要求。報(bào)告應(yīng)包括：一是機(jī)構(gòu)自查和整改問責(zé)情況，機(jī)構(gòu)內(nèi)部規(guī)章及合規(guī)管理機(jī)制建設(shè)和執(zhí)行的總體情況；二是監(jiān)管檢查的組織實(shí)施情況；三是自查和監(jiān)管檢查發(fā)現(xiàn)的主要問題及影響；四是對(duì)問題原因的分析；五是擬采取的監(jiān)管措施和行政處罰措施；六是相關(guān)政策建議等。對(duì)重大違規(guī)問題和典型案例，請(qǐng)及時(shí)專題報(bào)送銀監(jiān)會(huì)創(chuàng)新部。

（三）總結(jié)報(bào)告

銀監(jiān)會(huì)創(chuàng)新部根據(jù)各機(jī)構(gòu)監(jiān)管部門提供的分機(jī)構(gòu)類別匯總報(bào)告，匯總形成“四不當(dāng)”專項(xiàng)治理工作總結(jié)報(bào)告。

四 工作要求

（一）提高思想認(rèn)識(shí)。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)和各級(jí)監(jiān)管部門要充分認(rèn)識(shí)“四不當(dāng)”專項(xiàng)治理工作的重要性，以高度的責(zé)任感組織開展專項(xiàng)治理和問責(zé)整改，堅(jiān)持問題導(dǎo)向，明確組織機(jī)制，嚴(yán)格落實(shí)責(zé)任，確保工作質(zhì)量。

（二）嚴(yán)肅工作紀(jì)律。各級(jí)監(jiān)管部門要嚴(yán)格貫徹落實(shí)中央“八項(xiàng)規(guī)定”精神，自覺遵守各項(xiàng)制度規(guī)定，做好保密工作，依法廉潔開展檢查工作。對(duì)違反各項(xiàng)紀(jì)律的行為要堅(jiān)決糾正，嚴(yán)肅查處。

（三）加強(qiáng)統(tǒng)籌協(xié)調(diào)。本次“四不當(dāng)”專項(xiàng)治理要與市場(chǎng)亂象整治工作統(tǒng)籌安排。各銀監(jiān)局和會(huì)機(jī)關(guān)相關(guān)監(jiān)管部門要確定一名局級(jí)領(lǐng)導(dǎo)牽頭負(fù)責(zé)，指定一名處級(jí)干部擔(dān)任聯(lián)絡(luò)人，并于4月12日前將聯(lián)絡(luò)人名單和聯(lián)系方式提供創(chuàng)新部。各機(jī)構(gòu)監(jiān)管部門、各銀監(jiān)局根據(jù)專項(xiàng)治理的任務(wù)分工可相應(yīng)建立聯(lián)絡(luò)機(jī)制。在專項(xiàng)治理實(shí)施過程中，遇有涉及跨省業(yè)務(wù)問題線索或需跨省監(jiān)管協(xié)作的，相關(guān)機(jī)構(gòu)監(jiān)管部門應(yīng)加強(qiáng)指導(dǎo)和協(xié)調(diào)，由相關(guān)銀監(jiān)局協(xié)助屬地銀監(jiān)局做好核查工作。

附件：銀行業(yè)“不當(dāng)創(chuàng)新、不當(dāng)交易、不當(dāng)激勵(lì)、不當(dāng)收費(fèi)”專項(xiàng)治理檢查要點(diǎn)

中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)辦公廳

2017年4月6日

附件

銀行業(yè)“不當(dāng)創(chuàng)新、不當(dāng)交易、不當(dāng)激勵(lì)、不當(dāng)收費(fèi)”專項(xiàng)治理檢查要點(diǎn)

一 不當(dāng)創(chuàng)新方面

（一）治理機(jī)制

董事會(huì)和高級(jí)管理層是否知悉本機(jī)構(gòu)的金融創(chuàng)新業(yè)務(wù)、運(yùn)行情況以及市場(chǎng)狀況；是否準(zhǔn)確認(rèn)識(shí)金融創(chuàng)新活動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)，是否定期評(píng)估、審批金融創(chuàng)新政策和各類新產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)限額，使金融創(chuàng)新活動(dòng)限制在可控的風(fēng)險(xiǎn)范圍之內(nèi)。

（二）管理制度與流程

（1）本機(jī)構(gòu)是否建立并實(shí)施開展金融創(chuàng)新的內(nèi)部管理制度和程序，評(píng)估開發(fā)新產(chǎn)品、對(duì)現(xiàn)有產(chǎn)品進(jìn)行重大改動(dòng)、拓展新的業(yè)務(wù)領(lǐng)域、設(shè)立新機(jī)構(gòu)、從事重大收購(gòu)和投資等可能帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)，采取有效措施對(duì)創(chuàng)新業(yè)務(wù)或產(chǎn)品進(jìn)行科學(xué)的風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估和風(fēng)險(xiǎn)定價(jià)；

（2）是否針對(duì)上述經(jīng)營(yíng)活動(dòng)建立內(nèi)部審批流程，要求上述經(jīng)營(yíng)活動(dòng)需事先得到風(fēng)險(xiǎn)管理部門、法律部門/合規(guī)部門的審核同意，并獲得董事會(huì)或其授權(quán)的專門委員會(huì)批準(zhǔn)；

（3）是否對(duì)快速發(fā)展的新產(chǎn)品和新業(yè)務(wù)以及存在潛在重大風(fēng)險(xiǎn)的業(yè)務(wù)領(lǐng)域進(jìn)行專項(xiàng)壓力測(cè)試，有效測(cè)試識(shí)別新產(chǎn)品和新業(yè)務(wù)等可能對(duì)銀行持續(xù)經(jīng)營(yíng)帶來(lái)的重大影響。

二 不當(dāng)交易方面

（一）銀行同業(yè)業(yè)務(wù)

1.同業(yè)投資業(yè)務(wù)方面

（1）是否對(duì)特定目的載體投資實(shí)施了穿透管理至基礎(chǔ)資產(chǎn)，是否存在多層嵌套難以穿透到基礎(chǔ)資產(chǎn)的情況；

（2）是否進(jìn)行了嚴(yán)格的風(fēng)險(xiǎn)審查和資金投向合規(guī)性審查；

（3）是否按照實(shí)質(zhì)重于形式原則，根據(jù)所投資基礎(chǔ)資產(chǎn)的性質(zhì)，足額計(jì)量資本和撥備；

（4）是否將穿透后的基礎(chǔ)資產(chǎn)納入對(duì)應(yīng)最終債務(wù)人的統(tǒng)一授信管理和集中度管控。

2.同業(yè)融資業(yè)務(wù)方面

（1）買入返售（賣出回購(gòu)）業(yè)務(wù)項(xiàng)下金融資產(chǎn)是否符合規(guī)定；

（2）賣出回購(gòu)方是否存在將業(yè)務(wù)項(xiàng)下的金融資產(chǎn)轉(zhuǎn)出資產(chǎn)負(fù)債表等行為。

3.監(jiān)管指標(biāo)執(zhí)行方面

（1）同業(yè)借款業(yè)務(wù)期限是否超過三年，其他同業(yè)融資業(yè)務(wù)期限是否超過一年，業(yè)務(wù)到期后是否展期；

（2）單家商業(yè)銀行對(duì)單一金融機(jī)構(gòu)法人的不含結(jié)算性同業(yè)存款的同業(yè)融出資金，扣除風(fēng)險(xiǎn)權(quán)重為零的資產(chǎn)后的凈額，是否超過銀行一級(jí)資本的50%；

（3）若將商業(yè)銀行所持有的同業(yè)存單計(jì)入同業(yè)融出資金余額，是否超過銀行一級(jí)資本的50%；

（4）商業(yè)銀行同業(yè)融入資金余額是否超過負(fù)債總額的三分之一；

（5）若將商業(yè)銀行發(fā)行的同業(yè)存單計(jì)入同業(yè)融入資金余額，是否超過銀行負(fù)債總額的三分之一。

4.內(nèi)部管理方面

（1）是否違規(guī)對(duì)同業(yè)業(yè)務(wù)接受或提供了直接或間接、顯性或隱性的第三方金融機(jī)構(gòu)信用擔(dān)保；

（2）是否存在通過同業(yè)業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)出資產(chǎn)但信用風(fēng)險(xiǎn)仍保留在本機(jī)構(gòu)，同時(shí)該資產(chǎn)未按照原風(fēng)險(xiǎn)狀態(tài)進(jìn)行分類的情況；

（3）是否對(duì)同業(yè)業(yè)務(wù)交易對(duì)手進(jìn)行集中統(tǒng)一的名單制管理，是否定期評(píng)估交易對(duì)手信用風(fēng)險(xiǎn)、動(dòng)態(tài)調(diào)整交易對(duì)手名單。

（二）銀行理財(cái)業(yè)務(wù)

1.組織管理體系方面

銀行理財(cái)業(yè)務(wù)的組織管理體系是否完善，是否按照單獨(dú)核算、風(fēng)險(xiǎn)隔離、行為規(guī)范、歸口管理的要求設(shè)立專門的理財(cái)業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)部門，負(fù)責(zé)集中統(tǒng)一經(jīng)營(yíng)管理全行理財(cái)業(yè)務(wù)。

2.投資運(yùn)作方面

2.1 資金池運(yùn)作

是否對(duì)每只理財(cái)產(chǎn)品實(shí)施單獨(dú)管理、單獨(dú)建賬和單獨(dú)核算；是否開展了滾動(dòng)發(fā)售、混合運(yùn)作、期限錯(cuò)配、分離定價(jià)的資金池模式理財(cái)業(yè)務(wù)。

2.2 不當(dāng)交易行為

（1）是否存在理財(cái)產(chǎn)品投資本行或他行發(fā)行的理財(cái)產(chǎn)品的行為；

（2）是否存在本行理財(cái)產(chǎn)品之間相互交易、相互調(diào)節(jié)收益的行為；

（3）是否存在代客理財(cái)資金用于本行自營(yíng)業(yè)務(wù)的行為；

（4）是否存在本行自有資金購(gòu)買本行發(fā)行的理財(cái)產(chǎn)品的行為；

（5）是否存在本行信貸資金為本行理財(cái)產(chǎn)品提供融資和擔(dān)保的行為；

（6）理財(cái)產(chǎn)品與本行發(fā)生的關(guān)聯(lián)交易行為，是否符合市場(chǎng)交易和公平交易原則。

2.3 理財(cái)投資合作機(jī)構(gòu)

（1）是否存在委托非金融機(jī)構(gòu)作為理財(cái)投資合作機(jī)構(gòu)對(duì)理財(cái)資金進(jìn)行投資管理，或者理財(cái)產(chǎn)品投資非金融機(jī)構(gòu)發(fā)行的產(chǎn)品的情形；

（2）是否對(duì)理財(cái)投資合作機(jī)構(gòu)實(shí)施名單制管理，建立了合作機(jī)構(gòu)準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)和程序、存續(xù)期管理、信息披露義務(wù)及退出機(jī)制。

3.資金投向方面

3.1 債權(quán)資產(chǎn)投資

（1）是否存在理財(cái)產(chǎn)品直接投資信貸資產(chǎn)，直接或間接投資于本行信貸資產(chǎn)及其受（收）益權(quán)的行為；

（2）是否存在面向非機(jī)構(gòu)客戶發(fā)行的理財(cái)產(chǎn)品直接或間接投資于不良資產(chǎn)、不良資產(chǎn)支持證券或不良資產(chǎn)受（收）益權(quán)的行為；

（3）是否準(zhǔn)確統(tǒng)計(jì)理財(cái)資金非標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)資產(chǎn)的規(guī)模，以及該項(xiàng)資產(chǎn)余額在任何時(shí)點(diǎn)是否超過理財(cái)產(chǎn)品余額的35%或本行上一年度審計(jì)報(bào)告披露總資產(chǎn)的4%；

（4）是否比照自營(yíng)貸款管理流程，對(duì)非標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)資產(chǎn)投資進(jìn)行投前盡職調(diào)查、風(fēng)險(xiǎn)審查和投后風(fēng)險(xiǎn)管理；

（5）是否按照規(guī)定向投資者充分披露理財(cái)產(chǎn)品投資非標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)資產(chǎn)的情況。

3.2 權(quán)益類資產(chǎn)投資

是否存在面向一般個(gè)人客戶銷售的理財(cái)產(chǎn)品投資權(quán)益類資產(chǎn)的行為。

3.3 隱性擔(dān)?；蚧刭?gòu)

是否為非標(biāo)準(zhǔn)化債權(quán)資產(chǎn)或股權(quán)性資產(chǎn)融資提供任何直接或間接、顯性或隱性的擔(dān)?；蚧刭?gòu)承諾。

4.保本型理財(cái)產(chǎn)品管理方面

是否對(duì)保本型理財(cái)產(chǎn)品準(zhǔn)確進(jìn)行會(huì)計(jì)核算，按照存款管理并納入存款準(zhǔn)備金的繳納范圍。

（三）信托業(yè)務(wù)

1.信托公司內(nèi)部或信托公司之間的不當(dāng)交易方面

（1）信托公司是否通過信托中信托（TOT）業(yè)務(wù)規(guī)避監(jiān)管，如隱匿信托產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)、變相開展“非標(biāo)資金池”業(yè)務(wù)、規(guī)避結(jié)構(gòu)化產(chǎn)品杠桿比例要求、突破合格投資者標(biāo)準(zhǔn)和信息披露要求等；

（2）是否存在以固有資金直接或間接接盤信托風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)，但風(fēng)險(xiǎn)揭示和撥備計(jì)提不足等情形；

（3）信托公司之間的其他不當(dāng)交易。

2.信托公司與銀行之間的不當(dāng)交易方面

（1）信托公司與銀行開展各項(xiàng)業(yè)務(wù)合作時(shí)，是否存在未以合同形式明確各參與方風(fēng)險(xiǎn)管理責(zé)任、可能導(dǎo)致法律糾紛或投資者投訴的情形；

（2）與銀行開展代銷業(yè)務(wù)合作時(shí)，是否存在名義上由銀行代銷主動(dòng)管理類信托產(chǎn)品，實(shí)際上由銀行主導(dǎo)相關(guān)項(xiàng)目的選擇、盡職調(diào)查、審批以及貸后管理，并與代銷銀行簽訂隱性回購(gòu)條款的情形；

（3）是否通過安排顯性或隱性回購(gòu)條款等方式幫助銀行轉(zhuǎn)移信貸資產(chǎn)，助其騰挪、隱匿風(fēng)險(xiǎn)或規(guī)避相關(guān)監(jiān)管要求；

（4）金融機(jī)構(gòu)作為委托人投資信托產(chǎn)品時(shí)，信托公司是否存在接受銀行等第三方金融機(jī)構(gòu)以保函等方式提供顯性或隱性擔(dān)保的情形；

（5）銀信之間的其他不當(dāng)交易。

3.信托公司與其他資管機(jī)構(gòu)（證券基金期貨經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)、保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)及其持牌資管子公司）之間的不當(dāng)交易方面

（1）是否存在信托產(chǎn)品與資管產(chǎn)品相互投資，但未以合同形式明確風(fēng)險(xiǎn)管理責(zé)任、可能導(dǎo)致投資者糾紛的情形；

（2）是否存在信托公司通過投資資管產(chǎn)品，變相擴(kuò)大投資范圍、隱匿資金流向或突破杠桿比例等監(jiān)管要求的情形；

（3）是否存在信托產(chǎn)品通過資管產(chǎn)品匯集非合格投資者資金等違規(guī)情形；

（4）信托公司與資管機(jī)構(gòu)之間的其他不當(dāng)交易。

4.信托公司與非金融機(jī)構(gòu)之間的不當(dāng)交易方面

（1）信托公司聘請(qǐng)非金融機(jī)構(gòu)作為證券投資信托投資顧問時(shí)，是否存在未有效履行資質(zhì)審查、盡職調(diào)查及后續(xù)監(jiān)督義務(wù)的情形；

（2）是否委托第三方非金融機(jī)構(gòu)推介信托產(chǎn)品；

（3）是否作為融資渠道或放款通道，為中介機(jī)構(gòu)發(fā)放個(gè)人購(gòu)房首付款提供便利；

（4）信托公司與非金融機(jī)構(gòu)之間的其他不當(dāng)交易。

三 不當(dāng)激勵(lì)方面

（一）考評(píng)指標(biāo)設(shè)置

（1）本機(jī)構(gòu)績(jī)效考評(píng)指標(biāo)設(shè)置是否涵蓋監(jiān)管規(guī)定的合規(guī)經(jīng)營(yíng)類、風(fēng)險(xiǎn)管理類、經(jīng)營(yíng)效益類、發(fā)展轉(zhuǎn)型類、社會(huì)責(zé)任類五類指標(biāo)；

（2）經(jīng)營(yíng)效益類指標(biāo)是否以風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后收益指標(biāo)為核心確定分值和權(quán)重，是否考慮資產(chǎn)期限及風(fēng)險(xiǎn)延期暴露等因素，并相應(yīng)設(shè)置中長(zhǎng)期資產(chǎn)收益對(duì)經(jīng)營(yíng)效益類指標(biāo)的貢獻(xiàn)度；

（3）合規(guī)經(jīng)營(yíng)類指標(biāo)和風(fēng)險(xiǎn)管理類指標(biāo)權(quán)重是否明顯高于其他類指標(biāo)；

（4）是否設(shè)立時(shí)點(diǎn)性規(guī)模考評(píng)指標(biāo)；

（5）是否在綜合績(jī)效考評(píng)指標(biāo)體系外設(shè)定單項(xiàng)、業(yè)務(wù)條線或臨時(shí)性考評(píng)指標(biāo)；

（6）是否設(shè)定沒有具體目標(biāo)值、單純以市場(chǎng)份額或市場(chǎng)排名為要求的考評(píng)指標(biāo)；

（7）分支機(jī)構(gòu)是否自行制定考評(píng)辦法或提高考評(píng)標(biāo)準(zhǔn)及相關(guān)要求；

（8）本機(jī)構(gòu)考評(píng)對(duì)象存在被采取監(jiān)管措施或行政處罰、發(fā)生案件、不規(guī)范經(jīng)營(yíng)行為的，是否相應(yīng)調(diào)低相關(guān)指標(biāo)的考評(píng)等級(jí)或得分。

（二）考評(píng)機(jī)制管理

（1）是否依據(jù)董事會(huì)或相關(guān)經(jīng)營(yíng)決策層批準(zhǔn)的年度經(jīng)營(yíng)計(jì)劃，制定績(jī)效考評(píng)制度和指標(biāo)體系；

（2）是否指定專門部門負(fù)責(zé)績(jī)效考評(píng)的制度建設(shè)、組織實(shí)施和質(zhì)量控制；

（3）本機(jī)構(gòu)審計(jì)和監(jiān)察部門是否對(duì)績(jī)效考評(píng)實(shí)施情況進(jìn)行檢查，并對(duì)將業(yè)務(wù)費(fèi)用變相作為績(jī)效獎(jiǎng)勵(lì)、弄虛作假、違規(guī)操作等問題進(jìn)行嚴(yán)肅問責(zé)；

（4）是否建立對(duì)利潤(rùn)等指標(biāo)的動(dòng)態(tài)調(diào)整機(jī)制，在市場(chǎng)環(huán)境發(fā)生重大變化時(shí)，能夠及時(shí)調(diào)整利潤(rùn)目標(biāo)。

（三）薪酬支付管理

（1）薪酬支付期限是否與相應(yīng)業(yè)務(wù)的風(fēng)險(xiǎn)持續(xù)時(shí)期保持一致，是否根據(jù)不同業(yè)務(wù)活動(dòng)的業(yè)績(jī)實(shí)現(xiàn)和風(fēng)險(xiǎn)變化情況合理確定薪酬的支付時(shí)間；

（2）針對(duì)高級(jí)管理人員以及對(duì)風(fēng)險(xiǎn)有重要影響崗位上的員工，是否按監(jiān)管規(guī)定設(shè)置績(jī)效薪酬的發(fā)放比例和延期支付期限；

（3）是否按監(jiān)管規(guī)定建立了績(jī)效薪酬延期追索、扣回制度并有效實(shí)施；

（4）是否按監(jiān)管規(guī)定的標(biāo)準(zhǔn)，根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)類指標(biāo)管控情況對(duì)當(dāng)年績(jī)效薪酬實(shí)施控制。

四 不當(dāng)收費(fèi)方面

（一）收費(fèi)行為規(guī)范

（1）向客戶收取服務(wù)費(fèi)用時(shí)，是否有對(duì)應(yīng)明確的服務(wù)內(nèi)容，是否存在無(wú)實(shí)質(zhì)性服務(wù)、未提升實(shí)質(zhì)性效率的收費(fèi)項(xiàng)目，以及多收費(fèi)、少服務(wù)，超出價(jià)格目錄范圍收費(fèi)的行為；

（2）是否存在以貸轉(zhuǎn)存、存貸掛鉤、以貸收費(fèi)、浮利分費(fèi)、借貸搭售收費(fèi)、一浮到頂、轉(zhuǎn)嫁成本等七類附加不合理貸款條件的違法違規(guī)行為；

（3）是否嚴(yán)格執(zhí)行政府指導(dǎo)價(jià)（政府定價(jià)）目錄和收費(fèi)規(guī)定。

（二）價(jià)格信息披露

（1）是否制定收費(fèi)價(jià)目名錄并按規(guī)定統(tǒng)一收費(fèi)項(xiàng)目名稱等要素；

（2）是否按照規(guī)定在本行營(yíng)業(yè)場(chǎng)所和網(wǎng)站主頁(yè)等醒目位置及時(shí)、準(zhǔn)確公示本行實(shí)行政府指導(dǎo)價(jià)、政府定價(jià)和市場(chǎng)調(diào)節(jié)價(jià)的服務(wù)項(xiàng)目等；

（3）本行提高市場(chǎng)調(diào)節(jié)價(jià)收費(fèi)水平或新設(shè)市場(chǎng)調(diào)節(jié)價(jià)收費(fèi)項(xiàng)目前，是否至少提前3個(gè)月進(jìn)行公示；

（4）本行為客戶提供服務(wù)時(shí)，是否事前告知相關(guān)服務(wù)項(xiàng)目、服務(wù)價(jià)格、優(yōu)惠措施（含生效和終止日期），并在客戶確認(rèn)接受該服務(wù)價(jià)格后，提供相關(guān)服務(wù)。

（三）內(nèi)部管理程序

（1）是否由總部統(tǒng)一制定和調(diào)整本行實(shí)行市場(chǎng)調(diào)節(jié)價(jià)的收費(fèi)項(xiàng)目，并按照監(jiān)管規(guī)定的程序?qū)嵤?/p>

（2）是否指定一個(gè)部門牽頭負(fù)責(zé)服務(wù)價(jià)格管理工作，并建立了服務(wù)價(jià)格內(nèi)部審批制度；

（3）是否建立了明確的價(jià)格行為違規(guī)問責(zé)機(jī)制和內(nèi)部處罰措施；

（4）是否建立了服務(wù)價(jià)格投訴管理制度，明確客戶投訴登記、調(diào)查、處理、報(bào)告等事項(xiàng)的管理流程、負(fù)責(zé)部門和處理期限；是否設(shè)立統(tǒng)一的投訴電話、書面投訴聯(lián)系方式等渠道并醒目公示。

《中國(guó)銀監(jiān)會(huì)關(guān)于提升銀行業(yè)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)質(zhì)效的指導(dǎo)意見》

（銀監(jiān)發(fā)〔2017〕4號(hào)）各銀監(jiān)局，機(jī)關(guān)各部門，各政策性銀行、大型銀行、股份制銀行，郵儲(chǔ)銀行，外資銀行，金融資產(chǎn)管理公司，其他會(huì)管金融機(jī)構(gòu)，各協(xié)會(huì)：

根據(jù)黨中央、國(guó)務(wù)院有關(guān)決策部署，銀行業(yè)要按照風(fēng)險(xiǎn)可控、商業(yè)可持續(xù)原則，堅(jiān)持以供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革為主線，深化改革、積極創(chuàng)新、回歸本源、專注主業(yè)，進(jìn)一步提高服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的能力和水平?，F(xiàn)就提升銀行業(yè)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)質(zhì)效提出以下具體指導(dǎo)意見。

一 圍繞“三去一降一補(bǔ)”，提升銀行業(yè)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)水平

（一）深入實(shí)施差異化信貸政策和債權(quán)人委員會(huì)制度。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要切實(shí)提升經(jīng)營(yíng)管理的精細(xì)化程度，進(jìn)一步完善區(qū)別對(duì)待、有保有控的差別化信貸政策，細(xì)化分類名單制管理。對(duì)于長(zhǎng)期虧損、失去清償能力和市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力的“僵尸企業(yè)”，以及包括落后產(chǎn)能在內(nèi)的所有不符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策的產(chǎn)能，堅(jiān)決壓縮退出相關(guān)貸款，穩(wěn)妥有序?qū)崿F(xiàn)市場(chǎng)出清。對(duì)于產(chǎn)能過剩行業(yè)中技術(shù)設(shè)備先進(jìn)、產(chǎn)品有競(jìng)爭(zhēng)力、有市場(chǎng)、雖暫遇困難但經(jīng)過深化改革和加強(qiáng)內(nèi)部管理仍能恢復(fù)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力的優(yōu)質(zhì)骨干企業(yè)，繼續(xù)給予信貸支持。要繼續(xù)推廣債權(quán)人委員會(huì)制度，進(jìn)一步完善債權(quán)銀行信息共享、客戶評(píng)價(jià)、聯(lián)合授信等機(jī)制，確保一致行動(dòng)，加強(qiáng)與企業(yè)、地方政府之間的溝通協(xié)作。

（二）多種渠道盤活信貸資源，加快處置不良資產(chǎn)。在深入推進(jìn)去產(chǎn)能過程中，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要增強(qiáng)主動(dòng)服務(wù)意識(shí)，加強(qiáng)與地方政府協(xié)作，拓寬企業(yè)兼并重組融資渠道，積極運(yùn)用重組、追償、核銷、轉(zhuǎn)讓等多種手段，加快處置不良資產(chǎn)。在依法合規(guī)、風(fēng)險(xiǎn)可控的前提下，支持銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)開展資產(chǎn)證券化、信貸資產(chǎn)流轉(zhuǎn)等業(yè)務(wù)盤活信貸資源，鼓勵(lì)金融資產(chǎn)管理公司、地方資產(chǎn)管理公司等積極參與不良資產(chǎn)處置。積極推動(dòng)和配合有關(guān)部門研究完善銀行不良貸款處置制度和相關(guān)稅收政策。

（三）因地因城施策，促進(jìn)房地產(chǎn)市場(chǎng)長(zhǎng)期穩(wěn)健發(fā)展。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要牢牢把握住房的居住屬性，分類調(diào)控、因城施策，落實(shí)差別化住房信貸政策。嚴(yán)禁資金違規(guī)流入房地產(chǎn)市場(chǎng)，嚴(yán)厲打擊“首付貸”等行為，切實(shí)抑制熱點(diǎn)城市房地產(chǎn)泡沫。支持居民自住和進(jìn)城人員購(gòu)房需求，推動(dòng)降低庫(kù)存壓力較大的三四線城市房地產(chǎn)庫(kù)存。持續(xù)支持城鎮(zhèn)化建設(shè)、房屋租賃市場(chǎng)發(fā)展和棚戶區(qū)改造，加大棚改貨幣化安置力度。

（四）積極穩(wěn)妥開展市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)應(yīng)按照市場(chǎng)化、法治化原則，與相關(guān)市場(chǎng)主體自主協(xié)商確定轉(zhuǎn)股對(duì)象、轉(zhuǎn)股債權(quán)以及轉(zhuǎn)股價(jià)格和條件，確保銀行債權(quán)潔凈轉(zhuǎn)讓、真實(shí)出售，有效實(shí)現(xiàn)風(fēng)險(xiǎn)隔離，嚴(yán)防道德風(fēng)險(xiǎn)。支持銀行充分利用現(xiàn)有符合條件的實(shí)施機(jī)構(gòu)或申請(qǐng)?jiān)O(shè)立符合規(guī)定的新機(jī)構(gòu)開展市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股。

（五）進(jìn)一步提升服務(wù)質(zhì)量，加強(qiáng)服務(wù)收費(fèi)管理。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要牢固樹立以客戶為中心的理念，努力提升金融服務(wù)質(zhì)量和層次，切實(shí)幫助客戶防范融資風(fēng)險(xiǎn)、降低資金成本。要嚴(yán)格落實(shí)服務(wù)價(jià)格相關(guān)政策法規(guī)，大力整治不當(dāng)收費(fèi)行為。持續(xù)開展減費(fèi)讓利，對(duì)于能在利差中補(bǔ)償?shù)?，不再另外收費(fèi)。對(duì)于必須保留的補(bǔ)償成本性收費(fèi)，嚴(yán)格控制收費(fèi)水平。對(duì)于巧立名目、變相收費(fèi)增加借款人負(fù)擔(dān)的，一律取消。對(duì)于個(gè)性化服務(wù)、定制化服務(wù)等，按照市場(chǎng)規(guī)則規(guī)范管理，有效降低企業(yè)成本。

（六）持續(xù)提升“三農(nóng)”和小微企業(yè)金融服務(wù)水平。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要積極支持農(nóng)業(yè)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，為新型農(nóng)業(yè)經(jīng)營(yíng)主體和農(nóng)村電商、休閑農(nóng)業(yè)、鄉(xiāng)村旅游等新產(chǎn)業(yè)新業(yè)態(tài)提供有效金融服務(wù)，穩(wěn)妥推進(jìn)農(nóng)村集體經(jīng)營(yíng)性建設(shè)用地使用權(quán)、農(nóng)民住房財(cái)產(chǎn)權(quán)、農(nóng)村承包土地經(jīng)營(yíng)權(quán)抵押貸款試點(diǎn)。繼續(xù)推進(jìn)農(nóng)村信用社改革，強(qiáng)化服務(wù)“三農(nóng)”功能。要按照相關(guān)監(jiān)管政策要求，繼續(xù)細(xì)化落實(shí)小微企業(yè)續(xù)貸和授信盡職免責(zé)制度。要進(jìn)一步推廣“銀稅互動(dòng)”“銀商合作”“雙基聯(lián)動(dòng)”等服務(wù)模式和動(dòng)產(chǎn)抵（質(zhì)）押融資等業(yè)務(wù)。要結(jié)合企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)周期性特點(diǎn)，深入開展現(xiàn)金流預(yù)測(cè)和風(fēng)險(xiǎn)分析，合理確定貸款期限。要進(jìn)一步完善“四單”等金融扶貧工作機(jī)制，落實(shí)扶貧小額信貸分片包干責(zé)任，繼續(xù)擴(kuò)大建檔立卡貧困戶的扶貧小額信貸覆蓋面。支持銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)向貧困地區(qū)延伸機(jī)構(gòu)和服務(wù)，提升金融精準(zhǔn)扶貧效率。

（七）大力支持國(guó)家發(fā)展戰(zhàn)略，滿足重點(diǎn)領(lǐng)域金融需求。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要大力支持京津冀協(xié)同發(fā)展、長(zhǎng)江經(jīng)濟(jì)帶發(fā)展。在風(fēng)險(xiǎn)可控前提下，遵循國(guó)際通行規(guī)則，為“一帶一路”建設(shè)提供長(zhǎng)期、穩(wěn)定、可持續(xù)的金融服務(wù)。根據(jù)西部開發(fā)、東北振興、中部崛起、東部率先的區(qū)域發(fā)展總體戰(zhàn)略，精準(zhǔn)支持對(duì)宏觀經(jīng)濟(jì)和區(qū)域經(jīng)濟(jì)具有重要帶動(dòng)作用的重點(diǎn)項(xiàng)目和工程。在能源、交通、電信、水利等重大基礎(chǔ)設(shè)施領(lǐng)域和城市軌道交通、地下管廊、供水供電等城市建設(shè)領(lǐng)域，要繼續(xù)發(fā)揮重要支持作用。要積極總結(jié)推廣自貿(mào)試驗(yàn)區(qū)金融改革實(shí)踐經(jīng)驗(yàn)。

（八）積極推動(dòng)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)和支持振興實(shí)體經(jīng)濟(jì)。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)應(yīng)圍繞《中國(guó)制造2025》重點(diǎn)任務(wù)提高金融服務(wù)水平，支持關(guān)鍵共性技術(shù)研發(fā)和科技成果轉(zhuǎn)化應(yīng)用，切實(shí)加強(qiáng)對(duì)企業(yè)技術(shù)改造中長(zhǎng)期貸款支持，積極運(yùn)用信貸、租賃等多種手段，支持高端裝備領(lǐng)域突破發(fā)展和擴(kuò)大應(yīng)用。要加強(qiáng)與外貿(mào)企業(yè)、信用保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)、融資擔(dān)保機(jī)構(gòu)和地方政府的合作，擴(kuò)大保單融資和出口退稅賬戶質(zhì)押貸款，提升外貿(mào)綜合金融服務(wù)質(zhì)效。在風(fēng)險(xiǎn)可控前提下，對(duì)國(guó)際產(chǎn)能合作和外貿(mào)企業(yè)收購(gòu)境外品牌、建設(shè)營(yíng)銷體系等加大信貸支持。鼓勵(lì)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)向企業(yè)提供以品牌為基礎(chǔ)的商標(biāo)權(quán)、專利權(quán)質(zhì)押貸款，大力支持我國(guó)自主品牌發(fā)展。

（九）深入推進(jìn)消費(fèi)金融和支持社會(huì)領(lǐng)域企業(yè)發(fā)展。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要進(jìn)一步拓展消費(fèi)金融業(yè)務(wù)，積極滿足居民在大宗耐用消費(fèi)品、新型消費(fèi)品以及教育、旅游等服務(wù)領(lǐng)域的合理融資需求。要積極創(chuàng)新有利于醫(yī)療、養(yǎng)老、教育、文化、體育等社會(huì)領(lǐng)域企業(yè)發(fā)展的金融產(chǎn)品，探索股權(quán)、收益權(quán)、應(yīng)收賬款以及其他合規(guī)財(cái)產(chǎn)權(quán)利質(zhì)押融資，促進(jìn)激發(fā)社會(huì)領(lǐng)域投資活力。

（十）加快發(fā)展綠色金融助力生態(tài)環(huán)境保護(hù)和建設(shè)。銀行業(yè)自律組織要加快建立綠色銀行評(píng)價(jià)體系。鼓勵(lì)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)通過發(fā)行綠色金融債、開展綠色信貸資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓等方式多渠道籌集資金，加大綠色信貸投放，重點(diǎn)支持低碳、循環(huán)、生態(tài)領(lǐng)域融資需求。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要堅(jiān)決退出安全生產(chǎn)不達(dá)標(biāo)、環(huán)保排放不達(dá)標(biāo)、嚴(yán)重污染環(huán)境且整改無(wú)望的落后企業(yè)。

二 推進(jìn)體制機(jī)制改革創(chuàng)新，提高銀行業(yè)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)內(nèi)生動(dòng)力

（十一）繼續(xù)完善和加強(qiáng)公司治理。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要充分認(rèn)識(shí)有效支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)對(duì)銀行業(yè)長(zhǎng)期穩(wěn)健發(fā)展的重要意義，自覺按照回歸本源、專注主業(yè)、下沉重心的原則，確立科學(xué)的發(fā)展理念和戰(zhàn)略方向，加強(qiáng)決策、執(zhí)行、監(jiān)督、評(píng)價(jià)等治理機(jī)制建設(shè)。加快完善全面風(fēng)險(xiǎn)管理體系，培育良好的風(fēng)險(xiǎn)文化。要圍繞服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)本源，切實(shí)改進(jìn)激勵(lì)約束機(jī)制，糾正過于追求短期股東回報(bào)和收益、忽視客戶服務(wù)和長(zhǎng)期穩(wěn)健發(fā)展的績(jī)效考評(píng)體系。

（十二）持續(xù)深化普惠金融機(jī)制改革。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)應(yīng)深入落實(shí)普惠金融發(fā)展規(guī)劃，完善配套管理流程和考核機(jī)制，立足機(jī)會(huì)平等和商業(yè)可持續(xù)原則，進(jìn)一步提高金融服務(wù)的覆蓋率、可得性和滿意度。鼓勵(lì)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)根據(jù)自身情況，探索采用事業(yè)部、專營(yíng)機(jī)構(gòu)、子公司等形式，形成多層次的普惠金融服務(wù)專業(yè)化組織體系。鼓勵(lì)大中型商業(yè)銀行設(shè)立普惠金融事業(yè)部，國(guó)有大型銀行要率先做到，實(shí)行差別化考核評(píng)價(jià)辦法和支持政策，有效緩解中小微企業(yè)融資難、融資貴問題。國(guó)有大型銀行、股份制銀行、城市商業(yè)銀行要在有效防控風(fēng)險(xiǎn)前提下，合理賦予縣域分支機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)審批權(quán)限，提高縣域信貸業(yè)務(wù)辦理效率。

（十三）積極穩(wěn)妥創(chuàng)新服務(wù)模式和技術(shù)流程。穩(wěn)妥有序推進(jìn)投貸聯(lián)動(dòng)試點(diǎn)，試點(diǎn)銀行要加快完善投貸聯(lián)動(dòng)業(yè)務(wù)內(nèi)部管理制度和流程，積極支持科創(chuàng)企業(yè)發(fā)展。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)應(yīng)積極運(yùn)用互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)、云計(jì)算等信息科技手段，緩解銀企信息不對(duì)稱，提高風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別和定價(jià)能力，加強(qiáng)線上線下聯(lián)動(dòng)，豐富產(chǎn)品和服務(wù)渠道，優(yōu)化內(nèi)部流程，提高管理效率。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)依法合規(guī)開展理財(cái)、信托等多元化業(yè)務(wù)，應(yīng)引導(dǎo)資金直接投向基礎(chǔ)設(shè)施、農(nóng)業(yè)、制造業(yè)和服務(wù)業(yè)等實(shí)體經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域。

（十四）進(jìn)一步發(fā)揮開發(fā)性政策性金融作用。國(guó)家開發(fā)銀行和政策性銀行應(yīng)堅(jiān)守自身職能定位，突出開發(fā)性和政策性主業(yè)，發(fā)揮各自優(yōu)勢(shì)，以服務(wù)國(guó)家戰(zhàn)略、審慎合規(guī)經(jīng)營(yíng)、有效管控風(fēng)險(xiǎn)和保本微利為原則，淡化規(guī)模類、增長(zhǎng)類、盈利類考核指標(biāo)。國(guó)家開發(fā)銀行和中國(guó)農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行應(yīng)在風(fēng)險(xiǎn)可控的前提下，進(jìn)一步提高專項(xiàng)建設(shè)基金的投資使用效率。鼓勵(lì)國(guó)家開發(fā)銀行、政策性銀行探索與地方法人銀行合作開展小微企業(yè)金融服務(wù)。

（十五）有序推動(dòng)民間資本進(jìn)入銀行業(yè)。有序推進(jìn)民營(yíng)銀行設(shè)立工作，落實(shí)民營(yíng)銀行監(jiān)管指導(dǎo)意見。繼續(xù)支持符合條件的民間資本發(fā)起設(shè)立消費(fèi)金融公司、金融租賃公司、企業(yè)集團(tuán)財(cái)務(wù)公司、汽車金融公司和參與發(fā)起設(shè)立村鎮(zhèn)銀行。推動(dòng)完善銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)股東管理制度，加強(qiáng)控股股東行為約束和關(guān)聯(lián)交易監(jiān)管，嚴(yán)禁控股股東不當(dāng)干預(yù)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)正常經(jīng)營(yíng)管理。

三 強(qiáng)化重點(diǎn)領(lǐng)域監(jiān)管約束，督促銀行業(yè)回歸服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)本源

（十六）確保業(yè)務(wù)規(guī)范性和透明度。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要加強(qiáng)合規(guī)管理，嚴(yán)格遵守信貸、同業(yè)、理財(cái)、票據(jù)、信托等業(yè)務(wù)監(jiān)管規(guī)定，提高產(chǎn)品和服務(wù)透明度。開展跨業(yè)、跨市場(chǎng)金融業(yè)務(wù)，要按照減少嵌套、縮短鏈條的原則，穿透監(jiān)測(cè)資金流向，全面掌握底層基礎(chǔ)資產(chǎn)信息，真實(shí)投向符合國(guó)家政策的實(shí)體經(jīng)濟(jì)領(lǐng)域。要按照實(shí)質(zhì)重于形式的原則，加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)管理，防止監(jiān)管套利。充分發(fā)揮銀行業(yè)理財(cái)?shù)怯浲泄苤行?、銀行業(yè)信貸資產(chǎn)登記流轉(zhuǎn)中心、中國(guó)信托登記公司等機(jī)構(gòu)的作用，確保相關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)范透明、風(fēng)險(xiǎn)可控。

（十七）加強(qiáng)創(chuàng)新業(yè)務(wù)制度建設(shè)和風(fēng)險(xiǎn)管理。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要持續(xù)提升對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)客戶需求的研判能力，有針對(duì)性地開展業(yè)務(wù)創(chuàng)新。要系統(tǒng)研究各類創(chuàng)新業(yè)務(wù)的法律特征和風(fēng)險(xiǎn)實(shí)質(zhì)，按照內(nèi)控優(yōu)先、信息透明的原則，將各類創(chuàng)新業(yè)務(wù)納入全面風(fēng)險(xiǎn)管理體系，及時(shí)健全相關(guān)制度和管理流程，并合理控制業(yè)務(wù)增速、集中度和復(fù)雜程度，確保業(yè)務(wù)發(fā)展?fàn)顩r與風(fēng)險(xiǎn)管理能力相匹配。

（十八）杜絕違法違規(guī)行為和市場(chǎng)亂象。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要進(jìn)一步強(qiáng)化股權(quán)管理并提高透明度，杜絕違法違規(guī)代持銀行股份、違規(guī)開展關(guān)聯(lián)交易、利益輸送等現(xiàn)象，抑制產(chǎn)融無(wú)序結(jié)合。要按照統(tǒng)籌考慮、審慎把握的原則開展綜合化經(jīng)營(yíng)試點(diǎn)。要切實(shí)自查自糾參與方過多、結(jié)構(gòu)復(fù)雜、鏈條過長(zhǎng)、導(dǎo)致資金脫實(shí)向虛的交易業(yè)務(wù)，確保金融資源流向?qū)嶓w經(jīng)濟(jì)。

四 推動(dòng)優(yōu)化外部環(huán)境，完善銀行業(yè)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的基礎(chǔ)設(shè)施

（十九）加強(qiáng)信用信息歸集共享與守信聯(lián)合激勵(lì)。各級(jí)監(jiān)管機(jī)構(gòu)要積極推動(dòng)和配合有關(guān)部門建設(shè)信用信息共享平臺(tái)，提高信用信息歸集、共享、公開和使用效率，健全守信聯(lián)合激勵(lì)機(jī)制，在行政管理、公共服務(wù)、市場(chǎng)交易和投融資等領(lǐng)域?qū)κ匦牌髽I(yè)實(shí)施優(yōu)惠便利措施。

（二十）完善多方合作的增信和風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)機(jī)制。各級(jí)監(jiān)管機(jī)構(gòu)、銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要進(jìn)一步推廣政銀保、政銀擔(dān)等多方合作模式，推動(dòng)有關(guān)部門建立健全補(bǔ)償、代償、貼保、貼息等相結(jié)合的多層次風(fēng)險(xiǎn)分擔(dān)機(jī)制。推動(dòng)設(shè)立國(guó)家融資擔(dān)?；鸷偷胤秸L(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償基金，完善財(cái)政支持的農(nóng)業(yè)信貸擔(dān)保體系。

（二十一）加大逃廢債打擊力度。各級(jí)監(jiān)管機(jī)構(gòu)、銀行業(yè)自律組織、銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要繼續(xù)加強(qiáng)與地方政府、司法機(jī)關(guān)的信息共享和工作聯(lián)動(dòng)，積極推動(dòng)落實(shí)跨部門失信聯(lián)合懲戒機(jī)制，開辟金融案件快立、快審、快判、快執(zhí)通道，擴(kuò)大簡(jiǎn)易程序適用范圍，深入開展依法保護(hù)銀行債權(quán)、打擊逃廢銀行債務(wù)活動(dòng)。

五 加強(qiáng)組織領(lǐng)導(dǎo)和評(píng)估交流，確保政策落地實(shí)施

（二十二）加強(qiáng)組織領(lǐng)導(dǎo)。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要積極履行提升服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)質(zhì)效的主體責(zé)任，董事會(huì)、高管層應(yīng)將有效服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)納入公司戰(zhàn)略，并與經(jīng)營(yíng)目標(biāo)深度融合。各總行（公司）要強(qiáng)化統(tǒng)籌安排，完善相關(guān)機(jī)制，確定牽頭部門，對(duì)照本意見和相關(guān)政策，制定實(shí)施細(xì)則，分解服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的各項(xiàng)工作任務(wù)，與日常經(jīng)營(yíng)管理流程有機(jī)結(jié)合，落實(shí)責(zé)任，確保各項(xiàng)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)工作有效開展。

（二十三）強(qiáng)化考核評(píng)估。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要將服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)工作納入綜合績(jī)效考核體系，建立評(píng)估、檢查、審計(jì)機(jī)制，制定可操作、能問責(zé)的工作方案和具體措施，對(duì)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的成效、不足等進(jìn)行定期評(píng)估考核，提出整改方向，并將結(jié)果每半年一次向相關(guān)監(jiān)管機(jī)構(gòu)報(bào)告。各級(jí)監(jiān)管機(jī)構(gòu)要將所監(jiān)管的銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)工作情況納入監(jiān)管評(píng)價(jià)。

（二十四）促進(jìn)溝通交流。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要圍繞提升服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)質(zhì)效，加大宣傳力度，在服務(wù)和產(chǎn)品創(chuàng)新、授信管理、風(fēng)險(xiǎn)防控、機(jī)制改革等方面加強(qiáng)溝通。各級(jí)監(jiān)管機(jī)構(gòu)和銀行業(yè)自律組織要及時(shí)解讀相關(guān)政策要求，積極搭建行業(yè)交流平臺(tái)，建立信息聯(lián)動(dòng)發(fā)布機(jī)制，為銀行業(yè)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)營(yíng)造良好輿論氛圍。

2017年4月7日

《中國(guó)銀監(jiān)會(huì)關(guān)于銀行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)防控工作的指導(dǎo)意見》

（銀監(jiān)發(fā)〔2017〕6號(hào)）各銀監(jiān)局，機(jī)關(guān)各部門，各政策性銀行、大型銀行、股份制銀行，郵儲(chǔ)銀行，外資銀行，金融資產(chǎn)管理公司，其他會(huì)管金融機(jī)構(gòu)：

為貫徹落實(shí)中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議“把防控金融風(fēng)險(xiǎn)放到更加重要的位置”總體要求，銀行業(yè)應(yīng)堅(jiān)持底線思維、分類施策、穩(wěn)妥推進(jìn)、標(biāo)本兼治，切實(shí)防范化解突出風(fēng)險(xiǎn)，嚴(yán)守不發(fā)生系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)底線?，F(xiàn)就銀行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)防控工作提出以下指導(dǎo)意見。

一 加強(qiáng)信用風(fēng)險(xiǎn)管控，維護(hù)資產(chǎn)質(zhì)量總體穩(wěn)定

（一）摸清風(fēng)險(xiǎn)底數(shù)。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要嚴(yán)格落實(shí)信貸及類信貸資產(chǎn)的分類標(biāo)準(zhǔn)和操作流程，真實(shí)、準(zhǔn)確和動(dòng)態(tài)地反映資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)狀況；建立健全信用風(fēng)險(xiǎn)預(yù)警體系，密切監(jiān)測(cè)分析重點(diǎn)領(lǐng)域信用風(fēng)險(xiǎn)的生成和遷徙變化情況，定期開展信用風(fēng)險(xiǎn)壓力測(cè)試。各級(jí)監(jiān)管機(jī)構(gòu)要重點(diǎn)關(guān)注逾期90天以上貸款與不良貸款比例超過100%、關(guān)注類貸款占比較高或增長(zhǎng)較快、類信貸及表外資產(chǎn)增長(zhǎng)過快的銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)，重點(diǎn)治理資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)分類不準(zhǔn)確、通過各種手段隱匿或轉(zhuǎn)移不良貸款的行為。

（二）嚴(yán)控增量風(fēng)險(xiǎn)。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要加強(qiáng)統(tǒng)一授信、統(tǒng)一管理，嚴(yán)格不同層級(jí)的審批權(quán)限；加強(qiáng)授信風(fēng)險(xiǎn)審查，有效甄別高風(fēng)險(xiǎn)客戶，防范多頭授信、過度授信、給“僵尸企業(yè)”授信、給“空殼企業(yè)”授信、財(cái)務(wù)欺詐等風(fēng)險(xiǎn)。各級(jí)監(jiān)管機(jī)構(gòu)要重點(diǎn)治理放松授信條件、放松風(fēng)險(xiǎn)管理、貸款“三查”不到位等問題，對(duì)轄內(nèi)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)新發(fā)生的大額不良貸款暴露，要及時(shí)進(jìn)行跟蹤調(diào)查。

（三）處置存量風(fēng)險(xiǎn)。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要綜合運(yùn)用重組、轉(zhuǎn)讓、追償、核銷等手段加快處置存量不良資產(chǎn)，通過追加擔(dān)保、債務(wù)重組、資產(chǎn)置換等措施緩釋潛在風(fēng)險(xiǎn)；通過解包還原、置換擔(dān)保、救助核心企業(yè)、聯(lián)合授信管理等方式，妥善化解擔(dān)保圈風(fēng)險(xiǎn)；利用債權(quán)人委員會(huì)機(jī)制，按照“一企一策”原則制定風(fēng)險(xiǎn)處置計(jì)劃；加強(qiáng)債權(quán)維護(hù)，切實(shí)遏制逃廢債行為。

（四）提升風(fēng)險(xiǎn)緩釋能力。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要加強(qiáng)資產(chǎn)質(zhì)量遷徙趨勢(shì)分析，增加利潤(rùn)留存，及時(shí)足額計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備，增強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)緩釋能力。各級(jí)監(jiān)管機(jī)構(gòu)要對(duì)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)采取風(fēng)險(xiǎn)緩釋措施有效性進(jìn)行跟蹤評(píng)估，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)抵補(bǔ)能力不足的機(jī)構(gòu)，應(yīng)督促其限期整改；要引導(dǎo)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)通過上市融資、增資擴(kuò)股、發(fā)行新型資本工具等措施，提高損失吸收能力。

二 完善流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)治理體系，提升流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)管控能力

（五）加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要完善流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)治理架構(gòu)，將同業(yè)業(yè)務(wù)、投資業(yè)務(wù)、托管業(yè)務(wù)、理財(cái)業(yè)務(wù)等納入流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)范圍，制定合理的流動(dòng)性限額和管理方案；提高對(duì)重點(diǎn)分支機(jī)構(gòu)、幣種和業(yè)務(wù)領(lǐng)域的關(guān)注強(qiáng)度，采取有效措施降低對(duì)同業(yè)存單等同業(yè)融資的依賴度。

（六）加強(qiáng)重點(diǎn)機(jī)構(gòu)管控。各級(jí)監(jiān)管機(jī)構(gòu)要鎖定資金來(lái)源與運(yùn)用明顯錯(cuò)配、批發(fā)性融資占比高的銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)，實(shí)行“一對(duì)一”貼身盯防。督促同業(yè)存單增速較快、同業(yè)存單占同業(yè)負(fù)債比例較高的銀行，合理控制同業(yè)存單等同業(yè)融資規(guī)模。

（七）創(chuàng)新風(fēng)險(xiǎn)防控手段。探索試點(diǎn)城商行、農(nóng)商行流動(dòng)性互助機(jī)制，發(fā)揮好信托業(yè)保障基金作用，構(gòu)筑中小銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)流動(dòng)性安全網(wǎng)。

（八）提升應(yīng)急管理能力。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要加強(qiáng)負(fù)債穩(wěn)定性管理，確保負(fù)債總量適度、來(lái)源穩(wěn)定、結(jié)構(gòu)多元、期限匹配；完善流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)對(duì)預(yù)案，定期開展流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)壓力測(cè)試；加強(qiáng)向央行的報(bào)告溝通，運(yùn)用“臨時(shí)流動(dòng)性便利”等工具，滿足流動(dòng)性需求。

三 加強(qiáng)債券投資業(yè)務(wù)管理，密切關(guān)注債券市場(chǎng)波動(dòng)

（九）健全債券交易內(nèi)控制度。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要建立貫穿債券交易各環(huán)節(jié)、覆蓋全流程的內(nèi)控體系，加強(qiáng)債券交易的合規(guī)性審查和風(fēng)險(xiǎn)控制。堅(jiān)持“穿透管理”和“實(shí)質(zhì)重于形式”的原則，將債券投資納入統(tǒng)一授信。

（十）強(qiáng)化業(yè)務(wù)集中管理。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)應(yīng)將直接債券投資以及通過特殊目的載體（SPV）、表外理財(cái)?shù)确绞介_展的債券投資納入統(tǒng)一監(jiān)測(cè)范圍，全面掌握資金真實(shí)投向和底層債券資產(chǎn)的基本信息、風(fēng)險(xiǎn)狀況、交易變動(dòng)等情況，實(shí)現(xiàn)準(zhǔn)入集中、數(shù)據(jù)集中和退出集中管理。

（十一）嚴(yán)格控制投資杠桿。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要審慎開展委外投資業(yè)務(wù)，嚴(yán)格委外機(jī)構(gòu)審查和名單管理，明確委外投資限額、單一受托人受托資產(chǎn)比例等要求，規(guī)范開展債券回購(gòu)和質(zhì)押融資，嚴(yán)格控制交易杠桿比率，不得違規(guī)放大投資杠桿。

（十二）加強(qiáng)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)防控。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要嚴(yán)格債券信用評(píng)級(jí)準(zhǔn)入標(biāo)準(zhǔn)，做好債券投資久期管理。高度關(guān)注債券集中到期的企業(yè)、出現(xiàn)債券違約的企業(yè)，防控債券違約風(fēng)險(xiǎn)向信貸業(yè)務(wù)傳導(dǎo)。各級(jí)監(jiān)管機(jī)構(gòu)要督促風(fēng)險(xiǎn)管理能力薄弱、債券投資占比高的銀行合理控制持債余額。

四 整治同業(yè)業(yè)務(wù)，加強(qiáng)交叉金融業(yè)務(wù)管控

（十三）控制業(yè)務(wù)增量。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要完善同業(yè)業(yè)務(wù)內(nèi)部管理架構(gòu)，確保業(yè)務(wù)復(fù)雜程度與風(fēng)險(xiǎn)管理能力相匹配，審慎開展交叉金融業(yè)務(wù)。同業(yè)業(yè)務(wù)應(yīng)由銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)總部統(tǒng)一管理、集中審批。制定統(tǒng)一的合作機(jī)構(gòu)名單、產(chǎn)品投資目錄，嚴(yán)禁與不在名單范圍內(nèi)的機(jī)構(gòu)開展合作，嚴(yán)禁開展投資目錄之外的業(yè)務(wù)。

（十四）做實(shí)穿透管理。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要建立交叉金融業(yè)務(wù)監(jiān)測(cè)臺(tái)賬，準(zhǔn)確掌握業(yè)務(wù)規(guī)模、業(yè)務(wù)品種、基礎(chǔ)資產(chǎn)性質(zhì)、風(fēng)險(xiǎn)狀況、資本和撥備等相關(guān)信息。新開展的同業(yè)投資業(yè)務(wù)不得進(jìn)行多層嵌套，要根據(jù)基礎(chǔ)資產(chǎn)性質(zhì)，準(zhǔn)確計(jì)量風(fēng)險(xiǎn)，足額計(jì)提資本和撥備。

（十五）消化存量風(fēng)險(xiǎn)。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)應(yīng)全面排查存量同業(yè)業(yè)務(wù)，對(duì)多層架構(gòu)、復(fù)雜程度高的業(yè)務(wù)要制定整改計(jì)劃。對(duì)風(fēng)險(xiǎn)高的同業(yè)投資業(yè)務(wù)，要制定應(yīng)對(duì)策略和退出時(shí)間表。

（十六）嚴(yán)查違規(guī)行為。各級(jí)監(jiān)管機(jī)構(gòu)要重點(diǎn)檢查同業(yè)業(yè)務(wù)多層嵌套、特定目的載體投資未嚴(yán)格穿透至基礎(chǔ)資產(chǎn)、未將最終債務(wù)人納入統(tǒng)一授信和集中度風(fēng)險(xiǎn)管控、資本撥備計(jì)提不足等問題。

五 規(guī)范銀行理財(cái)和代銷業(yè)務(wù)，加強(qiáng)金融消費(fèi)者保護(hù)

（十七）加強(qiáng)銀行理財(cái)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管控。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)確保每只理財(cái)產(chǎn)品與所投資資產(chǎn)相對(duì)應(yīng)，做到單獨(dú)管理、單獨(dú)建賬、單獨(dú)核算；不得開展?jié)L動(dòng)發(fā)售、混合運(yùn)作、期限錯(cuò)配、分離定價(jià)的資金池理財(cái)業(yè)務(wù)；確保自營(yíng)業(yè)務(wù)與代客業(yè)務(wù)相分離；不得在理財(cái)產(chǎn)品之間、理財(cái)產(chǎn)品客戶之間或理財(cái)產(chǎn)品客戶與其他主體之間進(jìn)行利益輸送。

（十八）規(guī)范銀行理財(cái)產(chǎn)品設(shè)計(jì)。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)按照“簡(jiǎn)單、透明、可控”的原則設(shè)計(jì)和運(yùn)作理財(cái)產(chǎn)品，在資金來(lái)源、運(yùn)用、杠桿率、流動(dòng)性、信息披露等方面嚴(yán)格遵守監(jiān)管要求；嚴(yán)控嵌套投資，強(qiáng)化穿透管理，切實(shí)履行自身投資管理職責(zé)，不得簡(jiǎn)單將理財(cái)業(yè)務(wù)作為各類資管產(chǎn)品的資金募集通道；嚴(yán)格控制杠桿，防范資金在金融體系內(nèi)自我循環(huán)，不得使用自有資金購(gòu)買本行發(fā)行的理財(cái)產(chǎn)品。

（十九）加強(qiáng)金融消費(fèi)者保護(hù)。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)按照風(fēng)險(xiǎn)匹配原則，嚴(yán)格區(qū)分公募與私募、批發(fā)與零售、自營(yíng)與代客等不同產(chǎn)品類型，充分披露產(chǎn)品信息和揭示風(fēng)險(xiǎn)，將投資者分層管理落到實(shí)處。只有面向高資產(chǎn)凈值、私人銀行和機(jī)構(gòu)客戶發(fā)行的銀行理財(cái)產(chǎn)品，可投資于境內(nèi)二級(jí)市場(chǎng)股票、未上市企業(yè)股權(quán)等權(quán)益類資產(chǎn)。理財(cái)產(chǎn)品宣傳及銷售人員產(chǎn)品營(yíng)銷推介時(shí)，應(yīng)真實(shí)、全面介紹產(chǎn)品的性質(zhì)和特征，明確告知是本機(jī)構(gòu)產(chǎn)品還是其他機(jī)構(gòu)產(chǎn)品、是保本產(chǎn)品還是非保本產(chǎn)品、是有固定收益的產(chǎn)品還是沒有固定收益的產(chǎn)品。不得誤導(dǎo)客戶購(gòu)買與其風(fēng)險(xiǎn)承受能力不相匹配的理財(cái)產(chǎn)品，嚴(yán)格落實(shí)“雙錄”要求，做到“賣者盡責(zé)”基礎(chǔ)上的“買者自負(fù)”，切實(shí)保護(hù)投資者合法權(quán)益。

（二十）審慎開展代銷業(yè)務(wù)。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)對(duì)代銷業(yè)務(wù)實(shí)施嚴(yán)格謹(jǐn)慎管理。根據(jù)自身風(fēng)險(xiǎn)管理能力、合作機(jī)構(gòu)風(fēng)險(xiǎn)評(píng)估情況、代銷產(chǎn)品風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)，合理確定代銷業(yè)務(wù)品種和限額；銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)總部應(yīng)對(duì)代銷業(yè)務(wù)實(shí)行集中統(tǒng)一管理，對(duì)合作機(jī)構(gòu)實(shí)行名單制管理，對(duì)擬代銷產(chǎn)品應(yīng)開展盡職調(diào)查，不得僅依據(jù)合作機(jī)構(gòu)的產(chǎn)品審批資料作為產(chǎn)品審批依據(jù)；銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)應(yīng)明示代銷產(chǎn)品的代銷屬性，不得將代銷產(chǎn)品與存款或自身發(fā)行的理財(cái)產(chǎn)品混淆銷售。

六 堅(jiān)持分類調(diào)控、因城施策，防范房地產(chǎn)領(lǐng)域風(fēng)險(xiǎn)

（二十一）分類實(shí)施房地產(chǎn)信貸調(diào)控。認(rèn)真落實(shí)中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議精神，明確住房居住屬性。堅(jiān)持分類調(diào)控、因城施策，嚴(yán)厲打擊“首付貸”等行為，切實(shí)抑制熱點(diǎn)城市房地產(chǎn)泡沫，建立促進(jìn)房地產(chǎn)健康發(fā)展的長(zhǎng)效機(jī)制。

（二十二）強(qiáng)化房地產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)管控。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要建立全口徑房地產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)機(jī)制。將房地產(chǎn)企業(yè)貸款、個(gè)人按揭貸款、以房地產(chǎn)為抵押的貸款、房地產(chǎn)企業(yè)債券，以及其他形式的房地產(chǎn)融資納入監(jiān)測(cè)范圍，定期開展房地產(chǎn)壓力測(cè)試。加強(qiáng)房地產(chǎn)業(yè)務(wù)合規(guī)性管理，嚴(yán)禁資金違規(guī)流入房地產(chǎn)領(lǐng)域。各級(jí)監(jiān)管機(jī)構(gòu)要重點(diǎn)關(guān)注房地產(chǎn)融資占比高、貸款質(zhì)量波動(dòng)大的銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)，以及房地產(chǎn)信托業(yè)務(wù)增量較大、占比較高的信托公司。

（二十三）加強(qiáng)房地產(chǎn)押品管理。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要完善押品準(zhǔn)入管理機(jī)制，建立健全房地產(chǎn)押品動(dòng)態(tài)監(jiān)測(cè)機(jī)制，及時(shí)發(fā)布內(nèi)部預(yù)警信息，采取有效應(yīng)對(duì)措施。

七 加強(qiáng)地方政府債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管控，切實(shí)防范地方政府債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)

（二十四）嚴(yán)格落實(shí)《預(yù)算法》。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要認(rèn)真落實(shí)《預(yù)算法》和《國(guó)務(wù)院關(guān)于加強(qiáng)地方政府性債務(wù)管理的意見》（國(guó)發(fā)〔2014〕43號(hào)）要求，不得違規(guī)新增地方政府融資平臺(tái)貸款，嚴(yán)禁接受地方政府擔(dān)保兜底。

（二十五）規(guī)范新型業(yè)務(wù)模式。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要依法合規(guī)開展專項(xiàng)建設(shè)基金、政府與社會(huì)資本合作、政府購(gòu)買服務(wù)等新型業(yè)務(wù)模式，明確各方權(quán)利義務(wù)關(guān)系，不得通過各種方式異化形成違規(guī)政府性債務(wù)。

（二十六）強(qiáng)化融資平臺(tái)風(fēng)險(xiǎn)管控。各級(jí)監(jiān)管機(jī)構(gòu)要會(huì)同有關(guān)部門強(qiáng)化地方政府債務(wù)全口徑監(jiān)測(cè)，指導(dǎo)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)配合推進(jìn)融資平臺(tái)轉(zhuǎn)型，明晰債權(quán)債務(wù)關(guān)系，防范債權(quán)懸空風(fēng)險(xiǎn)。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要緊盯列入預(yù)警范圍的潛在高風(fēng)險(xiǎn)地區(qū)，推動(dòng)制定中長(zhǎng)期債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)化解規(guī)劃，有效應(yīng)對(duì)局部風(fēng)險(xiǎn)。

八 穩(wěn)妥推進(jìn)互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)治理，促進(jìn)合規(guī)穩(wěn)健發(fā)展

（二十七）持續(xù)推進(jìn)網(wǎng)絡(luò)借貸平臺(tái)（P2P）風(fēng)險(xiǎn)專項(xiàng)整治。嚴(yán)格執(zhí)行《網(wǎng)絡(luò)借貸信息中介機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)活動(dòng)管理暫行辦法》和備案登記、資金存管等配套制度，按照專項(xiàng)整治工作實(shí)施方案要求，穩(wěn)妥推進(jìn)分類處置工作，督促網(wǎng)絡(luò)借貸信息中介機(jī)構(gòu)加強(qiáng)整改，適時(shí)采取關(guān)、停、并、轉(zhuǎn)等措施。

（二十八）重點(diǎn)做好校園網(wǎng)貸的清理整頓工作。網(wǎng)絡(luò)借貸信息中介機(jī)構(gòu)不得將不具備還款能力的借款人納入營(yíng)銷范圍，禁止向未滿18歲的在校大學(xué)生提供網(wǎng)貸服務(wù)，不得進(jìn)行虛假欺詐宣傳和銷售，不得通過各種方式變相發(fā)放高利貸。

（二十九）做好“現(xiàn)金貸”業(yè)務(wù)活動(dòng)的清理整頓工作。網(wǎng)絡(luò)借貸信息中介機(jī)構(gòu)應(yīng)依法合規(guī)開展業(yè)務(wù)，確保出借人資金來(lái)源合法，禁止欺詐、虛假宣傳。嚴(yán)格執(zhí)行最高人民法院關(guān)于民間借貸利率的有關(guān)規(guī)定，不得違法高利放貸及暴力催收。

九 加強(qiáng)外部沖擊風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)測(cè)，防止民間金融風(fēng)險(xiǎn)向銀行業(yè)傳遞

（三十）防范跨境業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要嚴(yán)格遵守外匯管理相關(guān)政策，加強(qiáng)跨境資金流動(dòng)監(jiān)測(cè)預(yù)警。提高跨境并表風(fēng)險(xiǎn)管理能力，加快健全環(huán)境與社會(huì)風(fēng)險(xiǎn)管理體系，確保國(guó)別風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金計(jì)提充足。加強(qiáng)境外合規(guī)管理，及時(shí)排查反洗錢和重點(diǎn)領(lǐng)域合規(guī)風(fēng)險(xiǎn)。提高銀行及其客戶科學(xué)分析外匯收支、幣種結(jié)構(gòu)、匯率波動(dòng)走勢(shì)和規(guī)律的能力，避免簡(jiǎn)單跟風(fēng)變動(dòng)可能帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)和損失。

（三十一）防范社會(huì)金融風(fēng)險(xiǎn)。各級(jí)監(jiān)管機(jī)構(gòu)應(yīng)配合地方金融監(jiān)管部門規(guī)范融資擔(dān)保和小貸公司行業(yè)。落實(shí)國(guó)務(wù)院清理整頓各類交易場(chǎng)所要求，督促銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)開展專項(xiàng)排查，不得為違規(guī)交易所提供開戶、托管、資金劃轉(zhuǎn)、代理買賣、支付清算、投資咨詢等服務(wù)。

（三十二）嚴(yán)處非法集資風(fēng)險(xiǎn)。各級(jí)監(jiān)管機(jī)構(gòu)要加大對(duì)未經(jīng)批準(zhǔn)設(shè)立銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)的查處力度，嚴(yán)肅查處非法使用“銀行”名稱、違法吸收公眾存款、違法發(fā)放貸款的行為。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)嚴(yán)禁為非法集資提供任何金融服務(wù)，嚴(yán)禁內(nèi)部員工違規(guī)參與各類集資活動(dòng)，積極協(xié)助相關(guān)部門加強(qiáng)賬戶、信息監(jiān)測(cè)，及時(shí)發(fā)現(xiàn)和報(bào)告異常交易，勸阻客戶受騙參與非法集資。

十 維護(hù)銀行業(yè)經(jīng)營(yíng)穩(wěn)定，防止出現(xiàn)重大案件和群體事件

（三十三）加強(qiáng)案件風(fēng)險(xiǎn)防控。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要加強(qiáng)員工管理，有效防范內(nèi)外勾結(jié)、利益輸送等案件；加強(qiáng)重點(diǎn)環(huán)節(jié)管理，對(duì)授權(quán)卡、業(yè)務(wù)印章、空白憑證等物品管理全流程控制有效性進(jìn)行評(píng)估；落實(shí)票據(jù)業(yè)務(wù)相關(guān)規(guī)定，規(guī)范業(yè)務(wù)操作，嚴(yán)禁與非法票據(jù)中介等機(jī)構(gòu)開展業(yè)務(wù)合作；加大案件查處問責(zé)力度，切實(shí)做到發(fā)現(xiàn)一起、處理一起，做到“一案三問”“上追兩級(jí)”，遏制案件多發(fā)頻發(fā)態(tài)勢(shì)；強(qiáng)化安全管理，加強(qiáng)安全防范設(shè)施建設(shè)，及時(shí)消除各類安全隱患。

（三十四）加強(qiáng)信息科技風(fēng)險(xiǎn)防控。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要全面強(qiáng)化網(wǎng)絡(luò)信息安全管理，提高身份認(rèn)證機(jī)制安全性；加大對(duì)新興電子渠道風(fēng)險(xiǎn)的管理力度，完善災(zāi)備體系，制定完善應(yīng)對(duì)預(yù)案；完善外包管理體系，降低外包風(fēng)險(xiǎn)，不得將信息科技管理責(zé)任外包。對(duì)發(fā)生嚴(yán)重信息科技風(fēng)險(xiǎn)事件的銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)，各級(jí)監(jiān)管機(jī)構(gòu)要及時(shí)采取必要的強(qiáng)制性監(jiān)管措施。

（三十五）加強(qiáng)預(yù)期管理。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要主動(dòng)發(fā)聲，強(qiáng)化主動(dòng)服務(wù)意識(shí)和溝通意識(shí)，提高信息披露頻率和透明度。正確引導(dǎo)各方預(yù)期，提升各界對(duì)銀行業(yè)的信心。積極研判社會(huì)輿情走勢(shì)，重點(diǎn)關(guān)注可能導(dǎo)致聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)的各類隱患，提前準(zhǔn)備應(yīng)對(duì)預(yù)案，提升應(yīng)對(duì)能力。

各級(jí)監(jiān)管機(jī)構(gòu)、各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要穩(wěn)妥有序開展風(fēng)險(xiǎn)防控工作，把握好節(jié)奏平衡，防止在化解風(fēng)險(xiǎn)過程中產(chǎn)生新的風(fēng)險(xiǎn)。各銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要履行風(fēng)險(xiǎn)防控主體責(zé)任，實(shí)行“一把手”負(fù)責(zé)制，制定可行性、針對(duì)性強(qiáng)的實(shí)施方案，細(xì)化責(zé)任分工，層層壓實(shí)責(zé)任，把責(zé)任落實(shí)到具體的機(jī)構(gòu)、部門和人員，對(duì)于重大違規(guī)和案件風(fēng)險(xiǎn)，要一查到底，對(duì)相關(guān)機(jī)構(gòu)、違規(guī)人員和領(lǐng)導(dǎo)人員嚴(yán)格問責(zé)。各級(jí)監(jiān)管機(jī)構(gòu)要做到守土有責(zé)，及時(shí)開展工作督查，對(duì)自查整改不到位、存在違法違規(guī)問題的機(jī)構(gòu)，要嚴(yán)肅問責(zé)。

各法人銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)應(yīng)分別于2017年7月20日和2018年1月20日前，向監(jiān)管機(jī)構(gòu)報(bào)告本機(jī)構(gòu)上半年和全年相關(guān)工作進(jìn)展。各銀監(jiān)局應(yīng)分別于2017年7月31日和2018年1月31日前，向銀監(jiān)會(huì)報(bào)告上半年和全年轄內(nèi)銀行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)防控及督查工作情況。

2017年4月7日

《中國(guó)銀監(jiān)會(huì)關(guān)于切實(shí)彌補(bǔ)監(jiān)管短板提升監(jiān)管效能的通知》

（銀監(jiān)發(fā)﹝2017﹞7號(hào)）近年來(lái)，隨著金融市場(chǎng)發(fā)展，銀行業(yè)業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)、風(fēng)險(xiǎn)特征出現(xiàn)了新變化，暴露出銀行業(yè)監(jiān)管制度和實(shí)踐中存在一些缺陷。為進(jìn)一步提升監(jiān)管有效性，防范化解金融風(fēng)險(xiǎn)，促進(jìn)銀行業(yè)安全穩(wěn)健運(yùn)行，現(xiàn)就彌補(bǔ)監(jiān)管短板有關(guān)工作事項(xiàng)通知如下：

一 強(qiáng)化監(jiān)管制度建設(shè)

（一）補(bǔ)齊監(jiān)管制度短板。借鑒國(guó)際監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)，結(jié)合我國(guó)銀行業(yè)實(shí)際風(fēng)險(xiǎn)狀況，深入排查監(jiān)管制度漏洞，盡快彌補(bǔ)監(jiān)管制度短板。一是堅(jiān)持問題導(dǎo)向，針對(duì)銀行業(yè)目前存在的突出風(fēng)險(xiǎn)，補(bǔ)充完善股東管理、交叉金融產(chǎn)品、理財(cái)業(yè)務(wù)等監(jiān)管制度。二是堅(jiān)持急用先行，對(duì)需求迫切、短期效果明顯的，要盡早啟動(dòng)，盡早印發(fā)，盡快取得實(shí)效。三是堅(jiān)持協(xié)調(diào)配套，強(qiáng)化規(guī)制之間的銜接配合，壓縮監(jiān)管套利空間。

（二）完善監(jiān)管實(shí)施細(xì)則。各級(jí)監(jiān)管部門要按照職責(zé)分工，系統(tǒng)梳理市場(chǎng)準(zhǔn)入、非現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)管、現(xiàn)場(chǎng)檢查、監(jiān)管處罰、信息披露等方面的操作規(guī)程，細(xì)化監(jiān)管要求，提高監(jiān)管效率和透明度，持續(xù)開展效果評(píng)估，不斷查漏補(bǔ)缺。

（三）健全內(nèi)部管理制度。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)應(yīng)全面對(duì)標(biāo)監(jiān)管制度，排查內(nèi)部管理制度的空白和漏洞，逐項(xiàng)增補(bǔ)完善，及時(shí)將各類監(jiān)管要求轉(zhuǎn)化為公司治理、業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)和風(fēng)險(xiǎn)控制的政策、流程和方法，確保各項(xiàng)監(jiān)管制度落地實(shí)施。

二 強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)源頭遏制

（一）加強(qiáng)股東準(zhǔn)入監(jiān)管。研究制定統(tǒng)一的銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)股東管理規(guī)則，明確銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)股東資格、參控股機(jī)構(gòu)數(shù)量等監(jiān)管要求。各級(jí)監(jiān)管部門應(yīng)強(qiáng)化準(zhǔn)入監(jiān)管，穿透識(shí)別實(shí)際控制人、最終受益所有權(quán)人，并審查其資質(zhì)；加強(qiáng)關(guān)聯(lián)關(guān)系審查，防止通過委托他人代持股權(quán)、關(guān)聯(lián)方與一致行動(dòng)人聯(lián)合持股等方式規(guī)避股東資格審查的行為；加強(qiáng)資金來(lái)源審查，確保入股資金為投資人自有資金，來(lái)源合法合規(guī)。

（二）加強(qiáng)股東行為監(jiān)管。各級(jí)監(jiān)管部門應(yīng)充分利用事前審查、事中核查、事后追查等手段，強(qiáng)化對(duì)股東行為的持續(xù)監(jiān)管。規(guī)范銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)股權(quán)轉(zhuǎn)讓行為，將通過一二級(jí)市場(chǎng)、境內(nèi)外市場(chǎng)開展的股權(quán)轉(zhuǎn)讓統(tǒng)一納入審查范圍；從嚴(yán)監(jiān)管控股股東及實(shí)際控制人行為，確保其依法合規(guī)行使控制權(quán)，嚴(yán)禁不正當(dāng)干預(yù)經(jīng)營(yíng)決策，嚴(yán)禁通過關(guān)聯(lián)交易獲取不正當(dāng)利益。對(duì)嚴(yán)重違規(guī)的股東，要依法責(zé)令其轉(zhuǎn)讓股權(quán)或限制其股東權(quán)利。

（三）加強(qiáng)股權(quán)管理。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)應(yīng)建立健全股權(quán)管理制度，全面梳理主要股東及關(guān)聯(lián)方情況，掌握其重大變化，對(duì)超過規(guī)定比例的股權(quán)轉(zhuǎn)讓應(yīng)及時(shí)報(bào)監(jiān)管部門審查或備案，及時(shí)披露主要股東的股權(quán)質(zhì)押融資信息；探索實(shí)施股權(quán)集中托管，提高股權(quán)管理規(guī)范性；嚴(yán)格關(guān)聯(lián)交易管理，強(qiáng)化對(duì)股東授信的風(fēng)險(xiǎn)審查，防止套取銀行資金。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)應(yīng)要求主要股東就合法行使權(quán)利、合規(guī)轉(zhuǎn)讓股權(quán)等出具承諾。

三 強(qiáng)化非現(xiàn)場(chǎng)和現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)管

（一）提高非現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)管能力。各級(jí)監(jiān)管部門應(yīng)積極深入運(yùn)用非現(xiàn)場(chǎng)信息系統(tǒng)、銀行風(fēng)險(xiǎn)早期預(yù)警系統(tǒng)功能，加強(qiáng)深度分析，及時(shí)捕捉風(fēng)險(xiǎn)苗頭，準(zhǔn)確定位業(yè)務(wù)擴(kuò)張激進(jìn)、風(fēng)險(xiǎn)指標(biāo)偏離度大的異常機(jī)構(gòu)作為監(jiān)管重點(diǎn)。充分利用客戶風(fēng)險(xiǎn)統(tǒng)計(jì)系統(tǒng)，有效識(shí)別多頭融資、過度擔(dān)保、債務(wù)率高的高風(fēng)險(xiǎn)客戶，及時(shí)提示風(fēng)險(xiǎn)，督促銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)壓降風(fēng)險(xiǎn)敞口。切實(shí)加強(qiáng)市場(chǎng)分析，密切關(guān)注匯市、股市、債市、房地產(chǎn)市場(chǎng)變化和風(fēng)險(xiǎn)傳導(dǎo)，有效防控投資等相關(guān)業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

（二）提升現(xiàn)場(chǎng)檢查針對(duì)性。各銀監(jiān)局要精確制導(dǎo)、鎖定高風(fēng)險(xiǎn)銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)開展現(xiàn)場(chǎng)檢查。加大信用風(fēng)險(xiǎn)現(xiàn)場(chǎng)檢查力度，核實(shí)資產(chǎn)質(zhì)量，嚴(yán)肅查處不如實(shí)反映不良資產(chǎn)的行為。對(duì)于同業(yè)融資依存度高、同業(yè)存單增速快的銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)，要重點(diǎn)檢查期限錯(cuò)配情況及流動(dòng)性管理有效性。對(duì)于同業(yè)投資業(yè)務(wù)占比高的機(jī)構(gòu)，要重點(diǎn)檢查是否落實(shí)穿透管理、是否充足計(jì)提撥備和資本。對(duì)于理財(cái)業(yè)務(wù)規(guī)模較大的機(jī)構(gòu)，要重點(diǎn)檢查“三單”要求落實(shí)情況、對(duì)消費(fèi)者信息披露和風(fēng)險(xiǎn)提示的充分性。

（三）加強(qiáng)現(xiàn)場(chǎng)和非現(xiàn)場(chǎng)協(xié)同。各級(jí)監(jiān)管部門要加強(qiáng)非現(xiàn)場(chǎng)與現(xiàn)場(chǎng)檢查工作的協(xié)調(diào)配合，利用非現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)測(cè)分析成果，準(zhǔn)確鎖定檢查目標(biāo)；借助現(xiàn)場(chǎng)檢查發(fā)現(xiàn)，豐富非現(xiàn)場(chǎng)分析的維度。主動(dòng)加強(qiáng)與其他監(jiān)管機(jī)構(gòu)的協(xié)調(diào)配合，實(shí)施協(xié)同監(jiān)管、聯(lián)動(dòng)檢查、聯(lián)合查處，切實(shí)防止監(jiān)管套利。

四 強(qiáng)化信息披露監(jiān)管

（一）提高風(fēng)險(xiǎn)信息披露標(biāo)準(zhǔn)。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要不斷擴(kuò)展風(fēng)險(xiǎn)信息披露范圍，提高信息披露內(nèi)容的詳細(xì)程度。要強(qiáng)化公司治理信息披露，定期披露股權(quán)結(jié)構(gòu)及其變化情況，主要股東及實(shí)際控制人，董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)、高管人員變動(dòng)等信息。要強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)信息的披露，及時(shí)披露各類授信業(yè)務(wù)和產(chǎn)品的不良資產(chǎn)規(guī)模及分布、處置方式及效果等信息。同業(yè)融資占比高的銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)，要披露期限匹配和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)信息。同業(yè)投資業(yè)務(wù)占比高的機(jī)構(gòu)，應(yīng)披露投資產(chǎn)品的類型、基礎(chǔ)資產(chǎn)性質(zhì)等信息。發(fā)生重大案件、重大風(fēng)險(xiǎn)事件、重大處罰等事項(xiàng)的，要及時(shí)披露相關(guān)信息。

（二）提高金融產(chǎn)品信息披露水平。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要建立規(guī)范的金融產(chǎn)品信息披露制度，嚴(yán)格區(qū)分公募與私募、批發(fā)與零售、自營(yíng)與代客等業(yè)務(wù)類型，明確信息披露標(biāo)準(zhǔn)和規(guī)范。要以消費(fèi)者是否能充分理解產(chǎn)品作為信息披露充分性的衡量標(biāo)準(zhǔn)，真實(shí)準(zhǔn)確、完整及時(shí)地披露信息，不得隱瞞風(fēng)險(xiǎn)，不得誤導(dǎo)消費(fèi)者。

五 強(qiáng)化監(jiān)管處罰

（一）規(guī)范監(jiān)管處罰工作機(jī)制。進(jìn)一步完善監(jiān)管處罰規(guī)則和流程，提高處罰工作的規(guī)范性和時(shí)效性。要強(qiáng)化非現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)管的監(jiān)管處罰權(quán)，對(duì)非現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)測(cè)中發(fā)現(xiàn)的不安全、不審慎的經(jīng)營(yíng)行為以及監(jiān)管指標(biāo)不達(dá)標(biāo)情況依法進(jìn)行處罰。要持續(xù)完善監(jiān)管執(zhí)法手冊(cè)，明確各類違法違規(guī)行為的處罰依據(jù)和尺度，提升監(jiān)管處罰的公平性和一致性。

（二）切實(shí)加大監(jiān)管處罰力度。各級(jí)監(jiān)管部門要充分運(yùn)用監(jiān)管措施、行政處罰等監(jiān)管權(quán)力，提高違規(guī)成本，增強(qiáng)監(jiān)管威懾力。一是堅(jiān)持糾罰并重，對(duì)存在重大風(fēng)險(xiǎn)隱患或故意規(guī)避監(jiān)管的行為，應(yīng)及時(shí)叫停相關(guān)業(yè)務(wù)，要求限期整改，并視情形實(shí)施行政處罰。二是堅(jiān)持罰沒并舉，對(duì)有違法所得的，均應(yīng)依法沒收違法所得，并處罰款；對(duì)提供虛假資料、隱瞞重要事實(shí)、屢查屢犯的，要從重處罰、頂格處罰。三是堅(jiān)持機(jī)構(gòu)人員“雙罰制”，除處罰機(jī)構(gòu)外，還應(yīng)處罰相關(guān)責(zé)任人。

（三）切實(shí)提升監(jiān)管處罰透明度。各級(jí)監(jiān)管部門要按照行政信息公開“雙公示”要求，在規(guī)定時(shí)間內(nèi)向社會(huì)公眾公布重大監(jiān)管處罰信息。要完善從業(yè)人員“灰名單”制度，對(duì)責(zé)任人的處罰結(jié)果進(jìn)行通報(bào)，強(qiáng)化震懾效應(yīng)。

六 強(qiáng)化責(zé)任追究

（一）嚴(yán)肅銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)責(zé)任追究。銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)要細(xì)化各業(yè)務(wù)條線、分支機(jī)構(gòu)、業(yè)務(wù)崗位的職責(zé)，明確盡職要求和失職責(zé)任，建立規(guī)范化、流程化的責(zé)任追究體系，做到盡職免責(zé)、失職追責(zé)。要指定專門部門對(duì)監(jiān)管部門通報(bào)、內(nèi)部檢查發(fā)現(xiàn)或其他形式暴露的問題開展調(diào)查，依據(jù)崗位職責(zé)進(jìn)行責(zé)任認(rèn)定，依據(jù)履職盡責(zé)情況進(jìn)行責(zé)任追究。要增強(qiáng)責(zé)任追究的獨(dú)立性和權(quán)威性，對(duì)掩蓋失職瀆職行為、包庇責(zé)任人的，應(yīng)嚴(yán)肅處理。要對(duì)業(yè)務(wù)條線和分支機(jī)構(gòu)實(shí)行雙線問責(zé)，在問責(zé)直接責(zé)任人的同時(shí)，也要對(duì)管理不盡職、履職不到位的管理人員進(jìn)行問責(zé)。

（二）加強(qiáng)監(jiān)管行為再監(jiān)督。各級(jí)監(jiān)管部門應(yīng)切實(shí)加強(qiáng)監(jiān)管人員履職行為監(jiān)督管理。對(duì)因故意或過失不履行或不正確履行職責(zé)的，應(yīng)進(jìn)行責(zé)任追究。對(duì)存在應(yīng)當(dāng)行政處罰而不予行政處罰、應(yīng)當(dāng)移送而未移送、協(xié)助調(diào)查不盡職、嚴(yán)重違反行政處罰程序、擅自改變處罰決定的種類和幅度的，應(yīng)給予行政處分。

2017年4月10日

《國(guó)家發(fā)展改革委辦公廳關(guān)于發(fā)揮政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金引導(dǎo)作用推進(jìn)市場(chǎng)化銀行債權(quán)轉(zhuǎn)股權(quán)相關(guān)工作的通知》

（發(fā)改辦財(cái)金〔2017〕1238號(hào)）為加快推進(jìn)供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革，切實(shí)貫徹中央經(jīng)濟(jì)工作會(huì)議精神和政府工作報(bào)告部署，積極推動(dòng)《關(guān)于積極穩(wěn)妥降低企業(yè)杠桿率的意見》（國(guó)發(fā)〔2016〕54號(hào)）及附件《關(guān)于市場(chǎng)化銀行債權(quán)轉(zhuǎn)股權(quán)的指導(dǎo)意見》（以下簡(jiǎn)稱《指導(dǎo)意見》）、《政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金管理暫行辦法》（發(fā)改財(cái)金規(guī)〔2016〕2800號(hào)）落實(shí)，充分發(fā)揮政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金在市場(chǎng)化銀行債權(quán)轉(zhuǎn)股權(quán)（以下簡(jiǎn)稱市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股）中的積極作用，加大對(duì)市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股工作的支持力度，現(xiàn)將有關(guān)事項(xiàng)通知如下：

一、充分認(rèn)識(shí)政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金對(duì)推進(jìn)市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股相關(guān)工作的重要意義。通過政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金支持符合區(qū)域規(guī)劃、區(qū)域政策、產(chǎn)業(yè)政策、投資政策及其他國(guó)家宏觀管理政策的有發(fā)展前景的高負(fù)債企業(yè)實(shí)施市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股，有助于發(fā)揮政府資金的引導(dǎo)作用和放大效應(yīng)，吸引社會(huì)資金參與市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股，有效降低相關(guān)領(lǐng)域內(nèi)企業(yè)杠桿率，防范企業(yè)債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)，幫助企業(yè)降本增效，實(shí)現(xiàn)優(yōu)勝劣汰，是發(fā)揮市場(chǎng)配置資源決定性作用和更好發(fā)揮政府作用的重要結(jié)合點(diǎn)。

二、政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金投資的市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股項(xiàng)目應(yīng)符合《政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金管理暫行辦法》（發(fā)改財(cái)金規(guī)〔2016〕2800號(hào)）第三章關(guān)于投資領(lǐng)域的規(guī)定，市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股對(duì)象企業(yè)須滿足《指導(dǎo)意見》所明確的相關(guān)要求。

三、支持現(xiàn)有政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金或新設(shè)政府出資市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股專項(xiàng)基金按以下方式參與市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股項(xiàng)目：

（一）以權(quán)益投資的方式參與《指導(dǎo)意見》所列各類實(shí)施機(jī)構(gòu)發(fā)起的市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股項(xiàng)目；

（二）以出資參股符合條件的實(shí)施機(jī)構(gòu)發(fā)起設(shè)立的債轉(zhuǎn)股投資基金的方式參與市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股項(xiàng)目；

（三）以經(jīng)基金章程、合伙協(xié)議或基金協(xié)議明確或約定的符合國(guó)家法律法規(guī)和有關(guān)規(guī)范性文件的其他投資形式參與市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股項(xiàng)目。

四、鼓勵(lì)有條件有需求的地區(qū)探索新設(shè)政府出資市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股專項(xiàng)基金開展市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股，新設(shè)政府出資市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股專項(xiàng)基金可以吸引符合條件的銀行和市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股實(shí)施機(jī)構(gòu)以及其他各類社會(huì)資本參與。在符合相關(guān)規(guī)定的前提下，支持政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金除政府外的其他出資人申請(qǐng)發(fā)行企業(yè)債券，通過基金投入市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股項(xiàng)目，有效拓寬市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股籌資渠道。

五、政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金各出資方應(yīng)當(dāng)按照“利益共享、風(fēng)險(xiǎn)共擔(dān)”的原則，明確約定收益分配和虧損分擔(dān)方式。針對(duì)市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股項(xiàng)目普遍存在的投資期限較長(zhǎng)、收益較低、不確定性高的情況，政府出資部分可以適當(dāng)讓利，提高社會(huì)資本參與市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股項(xiàng)目的積極性。

各省、自治區(qū)、直轄市，各計(jì)劃單列市，新疆生產(chǎn)建設(shè)兵團(tuán)發(fā)展改革委可以根據(jù)本地區(qū)具體情況制定支持政府出資產(chǎn)業(yè)投資基金參與市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股的具體辦法，積極穩(wěn)妥開展市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股工作。

國(guó)家發(fā)展改革委辦公廳

2017年7月15日

《中國(guó)銀監(jiān)會(huì)關(guān)于〈商業(yè)銀行新設(shè)債轉(zhuǎn)股實(shí)施機(jī)構(gòu)管理辦法（試行）〉（征求意見稿）公開征求意見的通知》

為規(guī)范商業(yè)銀行新設(shè)債轉(zhuǎn)股實(shí)施機(jī)構(gòu)的行為，推動(dòng)市場(chǎng)化銀行債權(quán)轉(zhuǎn)股權(quán)健康有序開展，根據(jù)《中華人民共和國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理法》、《中華人民共和國(guó)商業(yè)銀行法》和《中華人民共和國(guó)公司法》等法律法規(guī)以及《國(guó)務(wù)院關(guān)于積極穩(wěn)妥降低企業(yè)杠桿率的意見》，我會(huì)起草了《商業(yè)銀行新設(shè)債轉(zhuǎn)股實(shí)施機(jī)構(gòu)管理辦法（試行）》（征求意見稿），現(xiàn)向社會(huì)公開征求意見。公眾可以通過以下途徑反饋意見：

一、登錄中國(guó)政府法制信息網(wǎng)（網(wǎng)址：http：//www.chinalaw.gov.cn），進(jìn)入首頁(yè)主菜單的“立法意見征集”欄目提出意見。

二、通過電子郵件將意見發(fā)送至：zhengqiuyijian@cbrc.gov.cn

三、通過信函方式將意見寄至：北京市西城區(qū)金融大街甲15號(hào)中國(guó)銀監(jiān)會(huì)法規(guī)部（郵編：100140），并請(qǐng)?jiān)谛欧馍献⒚鳌啊渡虡I(yè)銀行新設(shè)債轉(zhuǎn)股實(shí)施機(jī)構(gòu)管理辦法（試行）》征求意見”字樣。

意見反饋截止時(shí)間為2017年9月7日。

中國(guó)銀監(jiān)會(huì)

2017年8月8日

附：《商業(yè)銀行新設(shè)債轉(zhuǎn)股實(shí)施機(jī)構(gòu)管理辦法（試行）》

（征求意見稿）

第一章 總則

第一條 為規(guī)范商業(yè)銀行新設(shè)債轉(zhuǎn)股實(shí)施機(jī)構(gòu)的行為，推動(dòng)市場(chǎng)化銀行債權(quán)轉(zhuǎn)股權(quán)健康有序開展，根據(jù)《中華人民共和國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理法》、《中華人民共和國(guó)商業(yè)銀行法》和《中華人民共和國(guó)公司法》等法律法規(guī)以及《國(guó)務(wù)院關(guān)于積極穩(wěn)妥降低企業(yè)杠桿率的意見》，制定本辦法。

第二條 本辦法所稱商業(yè)銀行新設(shè)債轉(zhuǎn)股實(shí)施機(jī)構(gòu)（下稱實(shí)施機(jī)構(gòu)），是指商業(yè)銀行經(jīng)銀監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)，在中華人民共和國(guó)境內(nèi)設(shè)立的，主要從事銀行債權(quán)轉(zhuǎn)股權(quán)（下稱債轉(zhuǎn)股）及配套支持業(yè)務(wù)的非銀行金融機(jī)構(gòu)。

第三條 實(shí)施機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)遵循市場(chǎng)化、法治化原則運(yùn)作，與各參與主體在依法合規(guī)前提下，通過自愿平等協(xié)商開展債轉(zhuǎn)股業(yè)務(wù)，切實(shí)防止企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)向銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)轉(zhuǎn)移，防范相關(guān)道德風(fēng)險(xiǎn)。

第四條 銀行通過實(shí)施機(jī)構(gòu)實(shí)施債轉(zhuǎn)股，應(yīng)當(dāng)先由銀行向?qū)嵤C(jī)構(gòu)轉(zhuǎn)讓債權(quán)，再由實(shí)施機(jī)構(gòu)將債權(quán)轉(zhuǎn)為對(duì)象企業(yè)股權(quán)。銀行不得將債權(quán)直接轉(zhuǎn)化為股權(quán)，但國(guó)家另有規(guī)定的除外。

第五條 銀監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)依法對(duì)實(shí)施機(jī)構(gòu)及其分支機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)活動(dòng)實(shí)施監(jiān)督管理。

第二章 設(shè)立、變更與終止

第六條 實(shí)施機(jī)構(gòu)的名稱應(yīng)當(dāng)采用“字號(hào)+金融資產(chǎn)投資有限公司”形式。

第七條 實(shí)施機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)具備下列條件：

（一）有符合《中華人民共和國(guó)公司法》和銀監(jiān)會(huì)規(guī)定的章程；

（二）有符合本辦法要求的出資人和注冊(cè)資本；

（三）有符合任職資格條件的董事、高級(jí)管理人員和熟悉業(yè)務(wù)的合格從業(yè)人員；

（四）建立有效的公司治理、內(nèi)部控制和風(fēng)險(xiǎn)管理制度，有與業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)相適應(yīng)的信息科技系統(tǒng)；

（五）有與業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)相適應(yīng)的營(yíng)業(yè)場(chǎng)所、安全防范措施和其他設(shè)施；

（六）銀監(jiān)會(huì)規(guī)章規(guī)定的其他審慎性條件。

第八條 商業(yè)銀行作為出資人應(yīng)當(dāng)符合以下條件：

（一）具有良好的公司治理結(jié)構(gòu)、內(nèi)部控制機(jī)制和健全的風(fēng)險(xiǎn)管理體系；

（二）具有良好的并表管理能力；

（三）主要審慎監(jiān)管指標(biāo)符合監(jiān)管要求；

（四）財(cái)務(wù)狀況良好，最近3個(gè)會(huì)計(jì)年度連續(xù)盈利；

（五）監(jiān)管評(píng)級(jí)良好，最近2年內(nèi)無(wú)重大違法違規(guī)行為；

（六）為實(shí)施機(jī)構(gòu)確定了明確的發(fā)展戰(zhàn)略和清晰的盈利模式；

（七）入股資金為自有資金，不得以債務(wù)資金和委托資金等非自有資金入股；

（八）承諾5年內(nèi)不轉(zhuǎn)讓所持有的股權(quán)，不將所持有的股權(quán)進(jìn)行質(zhì)押或設(shè)立信托，并在實(shí)施機(jī)構(gòu)公司章程中載明。

（九）銀監(jiān)會(huì)規(guī)章規(guī)定的其他審慎性條件。

第九條 實(shí)施機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)由一家境內(nèi)注冊(cè)成立的商業(yè)銀行作為主出資人。

前款所稱主出資人是指擬設(shè)實(shí)施機(jī)構(gòu)的最大股東，其出資比例不低于擬設(shè)實(shí)施機(jī)構(gòu)全部股本的50%。主出資人商業(yè)銀行應(yīng)當(dāng)按照《商業(yè)銀行并表管理與監(jiān)管指引》等規(guī)定的要求，將實(shí)施機(jī)構(gòu)納入并表管理。

第十條 其他境內(nèi)法人機(jī)構(gòu)作為實(shí)施機(jī)構(gòu)的出資人，應(yīng)當(dāng)具備以下條件：

（一）有良好的公司治理結(jié)構(gòu)；

（二）有良好的社會(huì)聲譽(yù)、誠(chéng)信記錄和納稅記錄；

（三）經(jīng)營(yíng)管理良好，最近2年內(nèi)無(wú)重大違法違規(guī)經(jīng)營(yíng)記錄；

（四）其他境內(nèi)法人機(jī)構(gòu)為非金融機(jī)構(gòu)的，權(quán)益性投資余額原則上不超過其凈資產(chǎn)的50%（合并會(huì)計(jì)報(bào)表口徑）；

（五）其他境內(nèi)法人機(jī)構(gòu)為非金融機(jī)構(gòu)的，最近1年年末總資產(chǎn)不低于50億元人民幣，最近1年年末凈資產(chǎn)不得低于總資產(chǎn)的30%；

（六）財(cái)務(wù)狀況良好，最近2個(gè)會(huì)計(jì)年度連續(xù)盈利；

（七）入股資金為自有資金，不得以債務(wù)資金和委托資金等非自有資金入股；

（八）承諾5年內(nèi)不轉(zhuǎn)讓所持有的股權(quán)，不將所持有的股權(quán)進(jìn)行質(zhì)押或設(shè)立信托，并在實(shí)施機(jī)構(gòu)公司章程中載明。

其他境內(nèi)法人機(jī)構(gòu)為金融機(jī)構(gòu)的，應(yīng)當(dāng)符合與該類金融機(jī)構(gòu)有關(guān)的法律、法規(guī)、相關(guān)監(jiān)管規(guī)定要求。

第十一條 有以下情形之一的企業(yè)不得作為實(shí)施機(jī)構(gòu)的出資人。

（一）公司治理結(jié)構(gòu)與機(jī)制存在明顯缺陷；

（二）股權(quán)關(guān)系復(fù)雜且不透明、關(guān)聯(lián)交易異常；

（三）核心主業(yè)不突出且其經(jīng)營(yíng)范圍涉及行業(yè)過多；

（四）現(xiàn)金流量波動(dòng)受經(jīng)濟(jì)景氣影響較大；

（五）資產(chǎn)負(fù)債率、財(cái)務(wù)杠桿率明顯高于行業(yè)平均水平；

（六）代他人持有實(shí)施機(jī)構(gòu)股權(quán)；

（七）其他對(duì)實(shí)施機(jī)構(gòu)產(chǎn)生重大不利影響的情況。

第十二條 實(shí)施機(jī)構(gòu)的注冊(cè)資本應(yīng)當(dāng)為一次性實(shí)繳貨幣資本，最低限額為100億元人民幣或等值的可自由兌換貨幣。

銀監(jiān)會(huì)根據(jù)審慎監(jiān)管的要求，可以調(diào)整注冊(cè)資本最低限額，但不得少于前款規(guī)定的限額。

第十三條 實(shí)施機(jī)構(gòu)設(shè)立須經(jīng)籌建和開業(yè)兩個(gè)階段。

第十四條 籌建實(shí)施機(jī)構(gòu)，應(yīng)由主出資人商業(yè)銀行作為申請(qǐng)人向銀監(jiān)會(huì)提交申請(qǐng)，由銀監(jiān)會(huì)按程序受理、審查并決定。銀監(jiān)會(huì)自收到完整申請(qǐng)材料之日起4個(gè)月內(nèi)作出批準(zhǔn)或不批準(zhǔn)的書面決定。

第十五條 實(shí)施機(jī)構(gòu)的籌建期為批準(zhǔn)決定之日起6個(gè)月。未能按期完成籌建的，應(yīng)在籌建期限屆滿前1個(gè)月向銀監(jiān)會(huì)提交籌建延期報(bào)告。籌建延期不得超過一次，延長(zhǎng)期限不得超過3個(gè)月。

申請(qǐng)人應(yīng)在前款規(guī)定的期限屆滿前提交開業(yè)申請(qǐng)，逾期未提交的，籌建批準(zhǔn)文件失效，由決定機(jī)關(guān)注銷籌建許可。

第十六條 實(shí)施機(jī)構(gòu)開業(yè)，應(yīng)由主出資人商業(yè)銀行作為申請(qǐng)人向銀監(jiān)會(huì)提交申請(qǐng)，由銀監(jiān)會(huì)受理、審查并決定。銀監(jiān)會(huì)自受理之日起2個(gè)月內(nèi)作出核準(zhǔn)或不予核準(zhǔn)的書面決定。

第十七條 實(shí)施機(jī)構(gòu)應(yīng)在收到開業(yè)核準(zhǔn)文件并領(lǐng)取金融許可證后，辦理工商登記，領(lǐng)取營(yíng)業(yè)執(zhí)照。

實(shí)施機(jī)構(gòu)應(yīng)自領(lǐng)取營(yíng)業(yè)執(zhí)照之日起6個(gè)月內(nèi)開業(yè)。不能按期開業(yè)的，應(yīng)在開業(yè)期限屆滿前1個(gè)月向銀監(jiān)會(huì)提交開業(yè)延期報(bào)告。開業(yè)延期不得超過一次，延長(zhǎng)期限不得超過3個(gè)月。

未在前款規(guī)定期限內(nèi)開業(yè)的，開業(yè)核準(zhǔn)文件失效，由決定機(jī)關(guān)注銷開業(yè)許可，發(fā)證機(jī)關(guān)收回金融許可證，并予以公告。

第十八條 實(shí)施機(jī)構(gòu)董事和高級(jí)管理人員實(shí)行任職資格核準(zhǔn)制度，由銀監(jiān)會(huì)按照《非銀行金融機(jī)構(gòu)行政許可事項(xiàng)實(shí)施辦法》中有關(guān)金融資產(chǎn)管理公司高管任職資格范圍、條件和程序進(jìn)行審核。

第十九條 實(shí)施機(jī)構(gòu)根據(jù)業(yè)務(wù)發(fā)展需要設(shè)立分支機(jī)構(gòu)應(yīng)經(jīng)銀監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)，具體條件由銀監(jiān)會(huì)另行規(guī)定。

第二十條 實(shí)施機(jī)構(gòu)有下列變更事項(xiàng)之一的，應(yīng)當(dāng)報(bào)經(jīng)銀監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)：

（一）變更公司名稱；

（二）變更注冊(cè)資本；

（三）變更股權(quán)或調(diào)整股權(quán)結(jié)構(gòu)；

（四）變更公司住所；

（五）修改公司章程；

（六）變更組織形式；

（七）合并或分立；

（八）銀監(jiān)會(huì)規(guī)定的其他變更事項(xiàng)。

實(shí)施機(jī)構(gòu)股權(quán)變更或調(diào)整股權(quán)結(jié)構(gòu)后持股5%以上的股東應(yīng)經(jīng)股東資格審核。變更或調(diào)整股權(quán)后的股東應(yīng)當(dāng)符合本辦法規(guī)定的出資人資質(zhì)條件。

第二十一條 實(shí)施機(jī)構(gòu)有下列情況之一的，經(jīng)銀監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)后可以解散：

（一）公司章程規(guī)定的營(yíng)業(yè)期限屆滿或者公司章程規(guī)定的其他解散事由出現(xiàn)；

（二）股東會(huì)議決議解散；

（三）因公司合并或者分立需要解散；

（四）其他解散事由。

第二十二條 實(shí)施機(jī)構(gòu)因解散、依法被撤銷或被宣告破產(chǎn)而終止的，其清算事宜按照國(guó)家有關(guān)法律法規(guī)辦理。

第二十三條 除本辦法另有規(guī)定外，實(shí)施機(jī)構(gòu)機(jī)構(gòu)變更、機(jī)構(gòu)終止、調(diào)整業(yè)務(wù)范圍和增加業(yè)務(wù)品種等行政許可由銀監(jiān)會(huì)受理、審查并決定，相關(guān)申請(qǐng)材料、許可條件和程序應(yīng)符合《非銀行金融機(jī)構(gòu)行政許可事項(xiàng)實(shí)施辦法》相關(guān)規(guī)定，參照適用該辦法中有關(guān)金融資產(chǎn)管理公司行政許可相關(guān)規(guī)定。行政許可申請(qǐng)材料目錄及格式要求由銀監(jiān)會(huì)另行規(guī)定。

第三章 業(yè)務(wù)范圍和業(yè)務(wù)規(guī)則

第二十四條 實(shí)施機(jī)構(gòu)主要從事債轉(zhuǎn)股及其相關(guān)配套支持業(yè)務(wù)。經(jīng)銀監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)，實(shí)施機(jī)構(gòu)可以經(jīng)營(yíng)下列部分或者全部業(yè)務(wù)：

（一）以債轉(zhuǎn)股為目的收購(gòu)銀行對(duì)企業(yè)的債權(quán)；

（二）將債權(quán)轉(zhuǎn)為股權(quán)并對(duì)股權(quán)進(jìn)行管理，對(duì)于未能轉(zhuǎn)股的債權(quán)進(jìn)行重組、轉(zhuǎn)讓、處置等必要管理；

（三）依法依規(guī)面向合格社會(huì)投資者募集資金用于實(shí)施債轉(zhuǎn)股；

（四）發(fā)行金融債券，專項(xiàng)用于債轉(zhuǎn)股；

（五）通過債券回購(gòu)、同業(yè)拆借、同業(yè)借款等方式融入資金；

（六）對(duì)自有資金和募集資金進(jìn)行必要的投資管理。自有資金可以開展存放同業(yè)、拆放同業(yè)、購(gòu)買國(guó)債或其他固定收益類證券等業(yè)務(wù)；募集資金使用應(yīng)符合資金募集用途；

（七）與債轉(zhuǎn)股業(yè)務(wù)相關(guān)的財(cái)務(wù)顧問和咨詢業(yè)務(wù)；

（八）經(jīng)銀監(jiān)會(huì)批準(zhǔn)的其他業(yè)務(wù)。

實(shí)施機(jī)構(gòu)應(yīng)以債轉(zhuǎn)股業(yè)務(wù)為主業(yè)，全年主營(yíng)業(yè)務(wù)占比或者主營(yíng)業(yè)務(wù)收入占比原則上不應(yīng)低于總業(yè)務(wù)或者總收入的50%。具體統(tǒng)計(jì)監(jiān)測(cè)和考核辦法由銀監(jiān)會(huì)另行規(guī)定。

第二十五條 實(shí)施機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立全面規(guī)范的債權(quán)收購(gòu)和轉(zhuǎn)股等各項(xiàng)業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)制度，明確盡職調(diào)查、審查審批與決策流程，全面準(zhǔn)確了解掌握轉(zhuǎn)股債權(quán)、債務(wù)企業(yè)的真實(shí)情況，科學(xué)合理評(píng)估收購(gòu)債權(quán)和轉(zhuǎn)股股權(quán)價(jià)值。

第二十六條 實(shí)施機(jī)構(gòu)可以依據(jù)相關(guān)行業(yè)主管部門規(guī)定申請(qǐng)成為私募投資基金管理人，依法依規(guī)面向合格社會(huì)投資者募集資金。實(shí)施機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)投資者適當(dāng)性管理，向合格投資者充分披露信息，告知投資者募集資金用于債轉(zhuǎn)股項(xiàng)目。

第二十七條 實(shí)施機(jī)構(gòu)申請(qǐng)發(fā)行金融債券，應(yīng)當(dāng)符合以下條件：

（一）具有良好的公司治理機(jī)制、完善的內(nèi)部控制體系和健全的風(fēng)險(xiǎn)管理制度；

（二）資本充足率不低于監(jiān)管部門的最低要求；

（三）最近3年連續(xù)盈利；

（四）風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)符合審慎監(jiān)管要求；

（五）最近3年內(nèi)沒有重大違法違規(guī)行為，成立不足3年的，自成立以來(lái)沒有重大違法違規(guī)行為；

（六）監(jiān)管評(píng)價(jià)良好；

（七）銀監(jiān)會(huì)規(guī)章規(guī)定的其他審慎性條件。

對(duì)于資質(zhì)良好但成立未滿3年的實(shí)施機(jī)構(gòu)，可由具有擔(dān)保能力的擔(dān)保人提供擔(dān)保。

實(shí)施機(jī)構(gòu)申請(qǐng)發(fā)行金融債券，向銀監(jiān)會(huì)提交申請(qǐng)，由銀監(jiān)會(huì)受理、審查并決定。銀監(jiān)會(huì)自受理之日或收到完整申請(qǐng)材料之日起3個(gè)月內(nèi)作出批準(zhǔn)或不批準(zhǔn)的書面決定。

第二十八條 鼓勵(lì)商業(yè)銀行向非本行所屬實(shí)施機(jī)構(gòu)轉(zhuǎn)讓債權(quán)實(shí)施轉(zhuǎn)股，支持不同商業(yè)銀行通過所屬實(shí)施機(jī)構(gòu)交叉實(shí)施市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股。

第二十九條 實(shí)施機(jī)構(gòu)向商業(yè)銀行收購(gòu)銀行債權(quán)應(yīng)嚴(yán)格遵守潔凈轉(zhuǎn)讓、真實(shí)出售的要求，通過評(píng)估或估值程序?qū)徤髟u(píng)估債權(quán)質(zhì)量和風(fēng)險(xiǎn)，進(jìn)行市場(chǎng)公允定價(jià)，實(shí)現(xiàn)資產(chǎn)和風(fēng)險(xiǎn)的真實(shí)完全轉(zhuǎn)移。

第三十條 實(shí)施機(jī)構(gòu)收購(gòu)銀行債權(quán)不得接受債權(quán)出讓方銀行及其關(guān)聯(lián)機(jī)構(gòu)出具的本金保障和固定收益承諾，實(shí)施利益輸送，不得協(xié)助銀行掩蓋風(fēng)險(xiǎn)、規(guī)避監(jiān)管要求。

實(shí)施機(jī)構(gòu)不得與銀行在轉(zhuǎn)讓合同等正式法律文件之外簽訂或達(dá)成影響資產(chǎn)和風(fēng)險(xiǎn)真實(shí)完全轉(zhuǎn)移，改變交易結(jié)構(gòu)、風(fēng)險(xiǎn)承擔(dān)主體及相關(guān)權(quán)益轉(zhuǎn)移過程的協(xié)議或約定。

第三十一條 實(shí)施機(jī)構(gòu)收購(gòu)銀行債權(quán)，不得由債權(quán)出讓方銀行及其關(guān)聯(lián)機(jī)構(gòu)使用資本金、自營(yíng)資金或理財(cái)資金提供直接或間接融資，不得由債權(quán)出讓方銀行及其關(guān)聯(lián)機(jī)構(gòu)以任何方式承擔(dān)顯性或者隱性回購(gòu)義務(wù)。

第三十二條 實(shí)施機(jī)構(gòu)應(yīng)加強(qiáng)對(duì)所收購(gòu)債權(quán)的管理，認(rèn)真整理、審查和完善相關(guān)債權(quán)的法律文件和管理資料，密切關(guān)注債務(wù)人和擔(dān)保人的清償能力和抵質(zhì)押物價(jià)值變化情況，及時(shí)采取補(bǔ)救措施，切實(shí)維護(hù)和主張權(quán)利。

第三十三條 債轉(zhuǎn)股對(duì)象企業(yè)、轉(zhuǎn)股債權(quán)及轉(zhuǎn)股價(jià)格和條件由實(shí)施機(jī)構(gòu)、債權(quán)銀行和企業(yè)根據(jù)國(guó)家政策導(dǎo)向依法自主協(xié)商確定。債權(quán)可以轉(zhuǎn)為普通股，也可以經(jīng)法定程序轉(zhuǎn)為優(yōu)先股。

對(duì)于涉及多個(gè)債權(quán)銀行的，可以由最大債權(quán)銀行或主動(dòng)發(fā)起債轉(zhuǎn)股的債權(quán)銀行牽頭成立債權(quán)人委員會(huì)進(jìn)行協(xié)調(diào)。

第三十四條 實(shí)施機(jī)構(gòu)確定作為債轉(zhuǎn)股對(duì)象的企業(yè)應(yīng)當(dāng)具備以下條件：

（一）發(fā)展前景良好但遇到暫時(shí)困難，具有可行的企業(yè)改革計(jì)劃和脫困安排；

（二）主要生產(chǎn)裝備、產(chǎn)品、能力符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)發(fā)展方向，技術(shù)先進(jìn)，產(chǎn)品有市場(chǎng)，環(huán)保和安全生產(chǎn)達(dá)標(biāo)；

（三）信用狀況較好，無(wú)故意違約、轉(zhuǎn)移資產(chǎn)等不良信用記錄。

第三十五條 實(shí)施機(jī)構(gòu)開展債轉(zhuǎn)股，應(yīng)當(dāng)符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策等政策導(dǎo)向，優(yōu)先考慮對(duì)發(fā)展前景良好但遇到暫時(shí)困難的優(yōu)質(zhì)企業(yè)開展市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股，包括：

（一）因行業(yè)周期性波動(dòng)導(dǎo)致困難但仍有望逆轉(zhuǎn)的企業(yè)；

（二）因高負(fù)債而財(cái)務(wù)負(fù)擔(dān)過重的成長(zhǎng)型企業(yè)，特別是戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域的成長(zhǎng)型企業(yè)；

（三）高負(fù)債居于產(chǎn)能過剩行業(yè)前列的關(guān)鍵性企業(yè)以及關(guān)系國(guó)家安全的戰(zhàn)略性企業(yè)；

（四）其他適合優(yōu)先考慮實(shí)施市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股的企業(yè)；

第三十六條 實(shí)施機(jī)構(gòu)不得對(duì)下列企業(yè)實(shí)施債轉(zhuǎn)股：

（一）扭虧無(wú)望、已失去生存發(fā)展前景的“僵尸企業(yè)”；

（二）有惡意逃廢債行為的失信企業(yè)；

（三）債權(quán)債務(wù)關(guān)系復(fù)雜且不明晰的企業(yè)；

（四）不符合國(guó)家產(chǎn)業(yè)政策，助長(zhǎng)過剩產(chǎn)能擴(kuò)張和增加庫(kù)存的企業(yè)；

（五）其他不適合實(shí)施債轉(zhuǎn)股的企業(yè)。

第三十七條 轉(zhuǎn)股債權(quán)范圍以銀行對(duì)企業(yè)發(fā)放貸款形成的債權(quán)為主，適當(dāng)考慮企業(yè)債券、票據(jù)融資等其他類型債權(quán)。

轉(zhuǎn)股債權(quán)風(fēng)險(xiǎn)分類類型由實(shí)施機(jī)構(gòu)、債權(quán)銀行和企業(yè)自主協(xié)商確定。

第三十八條 實(shí)施機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)按照公開、公平、公正的原則開展市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股，根據(jù)自身業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)和風(fēng)險(xiǎn)管理策略，收購(gòu)擬轉(zhuǎn)股的銀行債權(quán)。

第三十九條 實(shí)施機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立嚴(yán)格的關(guān)聯(lián)交易管理制度，與主出資人商業(yè)銀行或者其他關(guān)聯(lián)方的關(guān)聯(lián)交易應(yīng)當(dāng)遵循商業(yè)原則，以市場(chǎng)價(jià)格為基礎(chǔ)，按照不優(yōu)于非關(guān)聯(lián)方同類交易的條件進(jìn)行，防止不當(dāng)利益輸送，防止掩蓋風(fēng)險(xiǎn)、規(guī)避監(jiān)管及監(jiān)管套利。

實(shí)施機(jī)構(gòu)重大關(guān)聯(lián)交易應(yīng)當(dāng)經(jīng)董事會(huì)批準(zhǔn)，并進(jìn)行充分披露。重大關(guān)聯(lián)交易是指實(shí)施機(jī)構(gòu)與一個(gè)關(guān)聯(lián)方之間單筆交易中使用的自有資金總額占實(shí)施機(jī)構(gòu)凈資產(chǎn)5%以上的交易。重大關(guān)聯(lián)交易應(yīng)當(dāng)自批準(zhǔn)之日起10個(gè)工作日內(nèi)報(bào)告監(jiān)事會(huì)，同時(shí)報(bào)告銀監(jiān)會(huì)。

上市商業(yè)銀行控股的實(shí)施機(jī)構(gòu)，與出資人商業(yè)銀行或其他關(guān)聯(lián)方的交聯(lián)交易，應(yīng)當(dāng)符合證券監(jiān)管有關(guān)規(guī)定。

第四十條 實(shí)施機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)與相關(guān)主體在債轉(zhuǎn)股協(xié)議中對(duì)企業(yè)未來(lái)債務(wù)融資行為進(jìn)行規(guī)范，共同制定合理的債務(wù)安排和融資規(guī)劃，對(duì)企業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率作出明確約定。

第四十一條 實(shí)施機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立和完善股權(quán)管理制度，明確持股目的和持股策略，確定合理持股份額，并根據(jù)公司法等法律法規(guī)要求承擔(dān)有限責(zé)任。

債轉(zhuǎn)股企業(yè)涉及上市公司的，應(yīng)當(dāng)符合證券監(jiān)管有關(guān)規(guī)定。

第四十二條 實(shí)施機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)按照法律和公司章程的要求，派員參加企業(yè)董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)，依法行使股東權(quán)利，參與公司治理和企業(yè)重大經(jīng)營(yíng)決策，督促持股企業(yè)持續(xù)改進(jìn)經(jīng)營(yíng)管理。

第四十三條 實(shí)施機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)依法行使各項(xiàng)股東權(quán)利，在法律和公司章程規(guī)定范圍內(nèi)依法采取措施，制止損害股東權(quán)益行為。當(dāng)持股企業(yè)因管理、環(huán)境等因素發(fā)生不利變化，導(dǎo)致或可能導(dǎo)致持股風(fēng)險(xiǎn)顯著增大時(shí)，應(yīng)及時(shí)采取有效措施保障自身合法權(quán)益。

第四十四條 實(shí)施機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)明確股權(quán)退出策略和機(jī)制。對(duì)股權(quán)有退出預(yù)期的，可以與相關(guān)主體協(xié)商約定所持股權(quán)的退出方式。實(shí)施股權(quán)退出涉及證券發(fā)行或交易的，應(yīng)當(dāng)符合證券監(jiān)管的有關(guān)規(guī)定。涉及國(guó)有資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓的，應(yīng)當(dāng)符合國(guó)有資產(chǎn)管理的有關(guān)規(guī)定。

第四十五條 鼓勵(lì)實(shí)施機(jī)構(gòu)通過市場(chǎng)化措施向合格投資者真實(shí)轉(zhuǎn)讓所持有的債轉(zhuǎn)股企業(yè)股權(quán)。

第四十六條 實(shí)施機(jī)構(gòu)應(yīng)建立履職問責(zé)制，規(guī)定在銀行債權(quán)收購(gòu)、管理和轉(zhuǎn)股過程中有關(guān)部門和崗位的職責(zé)，對(duì)違反有關(guān)法律法規(guī)和監(jiān)管規(guī)定的行為進(jìn)行責(zé)任認(rèn)定和處理。

第四十七條 實(shí)施機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)遵守國(guó)家法律法規(guī)和監(jiān)管政策，嚴(yán)禁以下行為：

（一）與債務(wù)人等串通，轉(zhuǎn)移資產(chǎn)，逃廢債務(wù)；

（二）違反規(guī)定對(duì)禁止性對(duì)象企業(yè)實(shí)施債轉(zhuǎn)股或變相實(shí)施債轉(zhuǎn)股；

（三）違規(guī)接受銀行承諾或簽訂私下協(xié)議；

（四）超越權(quán)限或違反規(guī)定程序?qū)嵤﹤D(zhuǎn)股，以及未經(jīng)規(guī)定程序?qū)徟飧膫D(zhuǎn)股實(shí)施方案；

（五）偽造、篡改、隱匿、毀損債轉(zhuǎn)股相關(guān)檔案；

（六）其他違法違規(guī)及違反本辦法要求的行為。

第四章 風(fēng)險(xiǎn)管理

第四十八條 實(shí)施機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立組織健全、職責(zé)清晰的公司治理結(jié)構(gòu)，明確董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)、高級(jí)管理層、業(yè)務(wù)部門、風(fēng)險(xiǎn)管理部門和內(nèi)審部門風(fēng)險(xiǎn)管理職責(zé)分工，建立多層次、相互銜接、有效制衡的風(fēng)險(xiǎn)管理機(jī)制。

實(shí)施機(jī)構(gòu)和主出資人商業(yè)銀行之間應(yīng)建立防火墻，在資金、人員、業(yè)務(wù)方面進(jìn)行有效隔離，防范風(fēng)險(xiǎn)傳染。

第四十九條 實(shí)施機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立與其業(yè)務(wù)規(guī)模、復(fù)雜程度、風(fēng)險(xiǎn)狀況相匹配的有效風(fēng)險(xiǎn)管理框架，制定清晰的風(fēng)險(xiǎn)管理策略，明確風(fēng)險(xiǎn)偏好和風(fēng)險(xiǎn)限額，制定、完善風(fēng)險(xiǎn)管理政策和程序，及時(shí)并有效識(shí)別、計(jì)量、評(píng)估、監(jiān)測(cè)、控制或緩釋各類重大風(fēng)險(xiǎn)。

第五十條 實(shí)施機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)按照銀監(jiān)會(huì)的相關(guān)規(guī)定建立資本管理體系，合理評(píng)估資本充足狀況，建立審慎、規(guī)范的資本補(bǔ)充、約束機(jī)制，具體辦法和監(jiān)管指標(biāo)由銀監(jiān)會(huì)另行規(guī)定。

第五十一條 實(shí)施機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)按照有關(guān)規(guī)定，嚴(yán)格對(duì)所持有的債權(quán)資產(chǎn)進(jìn)行準(zhǔn)確分類，足額計(jì)提風(fēng)險(xiǎn)減值準(zhǔn)備，確保真實(shí)反映風(fēng)險(xiǎn)狀況。

第五十二條 實(shí)施機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)確保其資產(chǎn)負(fù)債結(jié)構(gòu)與流動(dòng)性管理要求相匹配，建立并完善融資策略，提高融資來(lái)源的多元化和穩(wěn)定程度，實(shí)施流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)限額管理，制定有效的流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)應(yīng)急計(jì)劃。實(shí)施機(jī)構(gòu)流動(dòng)性管理指標(biāo)要求由銀監(jiān)會(huì)另行規(guī)定。

第五十三條 實(shí)施機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)加強(qiáng)債轉(zhuǎn)股項(xiàng)目全流程管理，嚴(yán)格落實(shí)盡職調(diào)查、審查審批、風(fēng)控措施、后續(xù)管理等各項(xiàng)要求，加強(qiáng)監(jiān)督約束，防范超越權(quán)限或者違反程序操作、虛假盡職調(diào)查與評(píng)估、泄露商業(yè)秘密謀取非法利益、利益輸送、違規(guī)放棄合法權(quán)益、截留隱匿或私分資產(chǎn)等操作風(fēng)險(xiǎn)。

第五十四條 實(shí)施機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)制定合理的業(yè)績(jī)考核和獎(jiǎng)懲機(jī)制，建立市場(chǎng)化的用人機(jī)制和薪酬激勵(lì)約束機(jī)制。

第五十五條 實(shí)施機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)建立健全內(nèi)部控制和內(nèi)外部審計(jì)制度，完善內(nèi)部控制措施，提高內(nèi)外部審計(jì)有效性，持續(xù)督促改善業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)、風(fēng)險(xiǎn)管理、內(nèi)控合規(guī)水平。

第五章 監(jiān)督管理

第五十六條 銀監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)通過非現(xiàn)場(chǎng)監(jiān)管和現(xiàn)場(chǎng)檢查等方式對(duì)實(shí)施機(jī)構(gòu)及其分支機(jī)構(gòu)實(shí)施持續(xù)監(jiān)管。

第五十七條 實(shí)施機(jī)構(gòu)及其分支機(jī)構(gòu)應(yīng)按規(guī)定向銀監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)報(bào)送監(jiān)管信息，主要包括：

（一）業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)和風(fēng)險(xiǎn)管理制度；

（二）組織架構(gòu)及主要管理人員信息；

（三）財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)報(bào)表、監(jiān)管統(tǒng)計(jì)報(bào)表；

（四）信息披露材料；

（五）重大事項(xiàng)報(bào)告；

（六）銀監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)認(rèn)為必要的其他信息。

第五十八條 銀監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)根據(jù)履職需要，可以與實(shí)施機(jī)構(gòu)董事、高級(jí)管理人員及外部審計(jì)人員進(jìn)行監(jiān)督管理談話，要求就業(yè)務(wù)活動(dòng)和風(fēng)險(xiǎn)管理等重大事項(xiàng)作出說(shuō)明。

第五十九條 銀監(jiān)會(huì)應(yīng)當(dāng)按照法律法規(guī)要求，督促實(shí)施機(jī)構(gòu)落實(shí)信息披露要求。

第六十條 實(shí)施機(jī)構(gòu)違反有關(guān)法律法規(guī)以及本辦法有關(guān)規(guī)定的，銀監(jiān)會(huì)及其派出機(jī)構(gòu)應(yīng)當(dāng)依法責(zé)令限期整改，并可以區(qū)別情形，依照《中華人民共和國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理》等法律法規(guī)，采取暫停業(yè)務(wù)、限制股東權(quán)利等強(qiáng)制監(jiān)管措施和行政處罰。

第六十一條 銀監(jiān)會(huì)按照國(guó)務(wù)院要求，會(huì)同相關(guān)部委對(duì)實(shí)施機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)開展情況和債轉(zhuǎn)股效果定期進(jìn)行評(píng)估，會(huì)同有關(guān)部門研究完善監(jiān)督管理、激勵(lì)約束和政策支持措施。

第六章 附則

第六十二條 金融資產(chǎn)管理公司、信托公司等銀監(jiān)會(huì)監(jiān)管的實(shí)施機(jī)構(gòu)參與開展市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股，商業(yè)銀行通過其它符合條件的所屬機(jī)構(gòu)參與開展市場(chǎng)化債轉(zhuǎn)股應(yīng)參照適用本辦法規(guī)定的業(yè)務(wù)規(guī)則和風(fēng)險(xiǎn)管理要求，法律法規(guī)和金融監(jiān)管部門規(guī)章另有規(guī)定的除外。

第六十三條 商業(yè)銀行已經(jīng)簽訂框架性協(xié)議尚未實(shí)施的債轉(zhuǎn)股項(xiàng)目應(yīng)符合本辦法相關(guān)要求；已實(shí)施債轉(zhuǎn)股項(xiàng)目管理方式不得違反本辦法相關(guān)要求，法律法規(guī)和金融監(jiān)管部門規(guī)章另有規(guī)定的除外。

第六十四條 本辦法由銀監(jiān)會(huì)負(fù)責(zé)解釋。

第六十五條 本辦法自2017年X月X日起施行。